BiMo Verwaltungs GmbH

M-Immo-Objekt GmbH

Wiesbaden

Jahresabschluss zum Geschäftsjahr vom 01.01.2021 bis zum 31.12.2021

Bilanz zum 31. Dezember 2021

AKTIVA

PASSIVA

Gewinn - und Verlustrechnung für die Zeit vom 1. Januar bis 31. Dezember 2021

Anhang für das Geschäftsjahr 2021

Allgemeine Angaben

Die M-Immo-Objekt GmbH hat ihren Sitz in Wiesbaden und ist eingetragen in das Handelsregister beim Amtsgericht Wiesbaden unter HRB 28914.

Der vorliegende Jahresabschluss ist nach den §§ 242 ff. und den §§ 264 ff. des Handelsgesetzbuches (HGB) des Gesetzes betreffend die Gesellschaften mit beschränkter Haftung sowie den einschlägigen Bestimmungen des Gesellschaftsvertrags aufgestellt.

Die Gesellschaft nimmt die für kleine Gesellschaften geltenden Angabenerleichterungen der §§ 274a, 276 und 288 HGB in Anspruch.

Die Gesellschaft hat gemäß § 24 Abs. 1 Satz 1 VermAnlG zusätzlich einen Lagebericht aufgestellt.

Grundsätze zur Bilanzierung und Bewertung

Die Beteiligungen sind zu Anschaffungskosten einschließlich aktivierungspflichtiger Anschaffungsnebenkosten angesetzt. Die Bewertung der Beteiligungen an den Personengesellschaften erfolgt nach der sog. Spiegelbildmethode. Gewinnanteile werden somit als nachträgliche Anschaffungskosten und Beteiligungsertrag erfasst. Verlustanteile werden als Anlagenabgänge und Abschreibungen auf Finanzanlagen erfasst.

Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände sind mit dem Nominalbetrag angesetzt. Erkennbaren Einzelrisiken wird durch Bildung angemessener Einzelwertberichtigungen, dem allgemeinen Ausfall- und Kreditrisiko durch eine Pauschalwertberichtigung ausreichend Rechnung getragen.

Die flüssigen Mittel sind in Höhe ihres Nennwerts angesetzt.

Bei Bildung der Rückstellungen ist den erkennbaren Risiken und ungewissen Verbindlichkeiten angemessen Rechnung getragen worden. Sie sind in Höhe des notwendigen Erfüllungsbetrages angesetzt.

Die Verbindlichkeiten werden mit dem jeweiligen Erfüllungsbetrag passiviert.

Angaben zu einzelnen Posten der Bilanz

Anlagevermögen

Im Geschäftsjahr wurde kein Sachanlagevermögen erworben.

Finanzanlagen

Es besteht eine Beteiligung an folgenden Objektgesellschaften, jeweils in der Rechtsform einer GmbH & Co. KG:

Objekt Steindamm GmbH & Co. KG

Objekt Eberstädter Straße GmbH & Co. KG

Objekt Maison 51 GmbH & Co. KG

Objekt Maison 66 NN GmbH & Co. KG

Objekt Maison KL 3 GmbH & Co. KG

Objekt Maison CHI 55 GmbH & Co. KG

Objekt Maison CV 45 GmbH & Co. KG

Objekt Maison ANN 50 GmbH & Co. KG

Objekt Maison VOR 20 GmbH & Co. KG

Objekt Maison SPO 20 GmbH & Co. KG

Objekt Maison REM 32 GmbH & Co. KG

Objekt Maison PT 125 GmbH & Co. KG

Wohnen im Grünen I GmbH 6 Co. KG

Objekt Maison BAY 08 GmbH & Co. KG

Es besteht eine Beteiligung an folgenden Objektgesellschaften, jeweils in der Rechtsform einer GmbH bzw. UG (hb):

Objekt Maison 52 GmbH

Projektgesellschaft von-Werth-Str. I

Projektgesellschaft von-Werth-Str. II

Projektgesellschaft von-Werth-Str. III

Umlaufvermögen

Die Restlaufzeiten der Forderungen und sonstigen Vermögensgegenstände ergeben sich aus der Bilanz.

Forderungen gegen Gesellschafter bestehen in Höhe von Euro 123.979,92 (Vorjahr Euro 145.362,40).

Forderungen gegen Unternehmen, mit denen ein Beteiligungsverhältnis besteht, bestehen in Höhe von Euro 116.497,31 (Vorjahr Euro 76.578,97).

Eigenkapital

Das im Handelsregister eingetragene Stammkapital beträgt 25.000 Euro und ist voll eingezahlt.

Rückstellungen für Pensionen und ähnliche Verpflichtungen

Die Rückstellungen für Pensionen und ähnliche Verpflichtungen bestehen nicht.

Verbindlichkeiten

Die Restlaufzeit der Verbindlichkeiten ergeben sich aus der Bilanz. Verbindlichkeiten mit einer Restlaufzeit von mehr als 5 Jahren bestehen nicht.

Die Verbindlichkeiten sind nicht besichert.

Sonstige finanziellen Verpflichtungen

Es bestehen keine nicht in der Bilanz ausgewiesenen finanziellen Verpflichtungen.

Haftungsverhältnisse

Zum Bilanzstichtag bestehen keine Haftungsverhältnisse.

Sonstige Angaben

Beteiligungen i. S. d. § 285 Nr. 11 HGB bestehen wie folgt:

Name: Objekt Maison 52 GmbH

Sitz: Wiesbaden

Anteil am Kapital: 30 %

Eigenkapital 2020: Euro 27.364,60

Ergebnis 2020: Euro 2.364,60

Jahresabschluss 2021 lag noch nicht vor

Name: Projektgesellschaft von-Werth-Straße I UG (haftungsbeschränkt)

Sitz: Köln

Anteil am Kapital: 20 %

Gründung in 2021

Eigenkapital 2021: Euro 500,00

Jahresabschluss 2021 lag noch nicht vor

Name: Projektgesellschaft von-Werth-Straße II UG (haftungsbeschränkt)

Sitz: Köln

Anteil am Kapital: 20 %

Gründung in 2021

Eigenkapital 2021: Euro 500,00

Jahresabschluss 2021 lag noch nicht vor

Name: Projektgesellschaft von-Werth-Straße III UG (haftungsbeschränkt)

Sitz: Köln

Anteil am Kapital: 20 %

Gründung in 2021

Eigenkapital 2021: Euro 500,00

Jahresabschluss 2021 lag noch nicht vor

Die Voraussetzungen des § 264 Abs. 2 Satz 2 HGB liegen hinsichtlich dieses Jahresabschlusses nicht vor.

Soweit dieser Anhang keine Angaben über sonstige, nach den §§ 264 ff, 284 ff HGB angabepflichtige Sachverhalte enthält, haben diese im Geschäftsjahr nicht vorgelegen.

Die Gesellschaft beschäftigte im Geschäftsjahr einen Arbeitnehmer.

Vorgänge von besonderer Bedeutung:

Herausragendes Ereignis nach Abschluss des Geschäftsjahres war der Eintritt des Krieges in der Ukraine. Diese Krise hat sich auf ganz Europa ausgewirkt durch eine enorme Kostensteigerung bei der Energieversorgung und massiv gestörte Lieferketten bei Produkten und damit einhergehende Kostensteigerungen bei Baumaterialien. Weiterhin hat sich der Basiszins der EZB erhöht und die langfristigen Zinsen. Der Absatz der Wohneinheiten ist damit etwas langwieriger geworden; wir sehen hier bisher keine die Entwicklung des Unternehmens beeinträchtigende Gefahren. Die Kostensteigerungen auf der Einkaufsseite konnten beim Absatz weitergegeben werden.

Lagebericht zum 31. Dezember 2021

1 Darstellung des Geschäftsverlaufs und Lage der Gesellschaft

Allgemeines

Bei der Gesellschaft, nachfolgend auch als "M-Immo" bezeichnet, handelt es sich um eine Gesellschaft mit beschränkter Haftung. Die Geschäftsführung obliegt dem Geschäftsführer Herrn Johann Herresthal.

Die Laufzeit der Gesellschaft ist unbefristet. Ziel der Gesellschaft ist die Investition in Immobilien über den Erwerb, die Vermietung und den Verkauf von Immobilien, wobei auch andere Geschäftsbereiche nicht ausgeschlossen sind. Für die Investitionen benötigte Mittel wirbt die M-Immo als Emittentin durch Aufnahme von (Nachrang-) Darlehen ein, welche für die Gesellschaft somit Fremdkapital darstellen. Die Kreditgeber (im Folgenden "Anleger") werden damit Fremdkapitalgeber und Gläubiger der Emittentin. Die aus der Emission zufließenden Mittel werden nach den in dem Verkaufsprojekt vom 15. September 2016 enthaltenen definierten Kriterien investiert. Aus den Beteiligungs- und Zinseinnahmen der einzelnen Investitionen finanziert die M-Immo die laufenden Auszahlungen für die Kosten der Gesellschaft sowie an die Anleger.

Geschäftsentwicklung

M-Immo wurde 2016 gegründet. Die geplante Geschäftsentwicklung konnte in 2021 weitestgehend fortgesetzt werden. Die Gesellschaft hat in 2021 die in 2017 begonnene Grundlage weiter ausgebaut mit dem Erwerb von Anteilen an den Projektgesellschaften von Werth I-III. Die für 2021 geplante Steigerung des Betriebsergebnisses trat ein.

Investitionen

Bis zum Geschäftsjahr 2020 wurden weitere Beteiligungen an Projektgesellschaften erworben, Wohnen im Grünen I GmbH 6 Co. KG (Mönchengladbach), Wohnen im Grünen II GmbH 6 Co. KG (Blankenfelde-Mahlow), Objekt Maison BAY 08 GmbH & Co. KG (Nürnberg), Objekt Maison 52 GmbH (Brauweiler), die aussichtsreiche Projekte haben. In 2021 wurde die Beteiligung an dem Projekt Brauweiler mit dem Erwerb von Anteilen an den drei Projektgesellschaften von Werth Str. I-III erworben.

Weiterhin wurden kurzfristige Darlehen an andere Unternehmen gewährt.

Personalbereich

M-Immo hatte den Personalbereich in 2016 um einen Mitarbeiter eröffnet und in 2021 nicht erweitert.

Liquiditätsmanagement

Das Liquiditätsmanagement besteht aus der Überwachung der Zahlungsströme sowie dem Cash- und operativen Liquiditätsmanagement. Das Liquiditätsmanagement steht in enger Verzahnung zum laufenden Monitoring der angebundenen Vermögensgegenstände, insbesondere der Beteiligungen an Personengesellschaften. Das Liquiditätsmanagement wird auf Basis einer Liquiditätsplanung vorgenommen, die auf Monatsbasis eine Liquiditätsvorschau von zwölf Monaten erlaubt. Die im Monitoring gewonnenen Erkenntnisse fließen in die Liquiditätsplanung ein, die rollierend aktualisiert und ggf. erweitert wird.

2 Darstellung der Lage

Vermögenslage

Nachfolgende Darstellung enthält die zusammengefassten Bilanzzahlen zum 31. Dezember 2021:

Durch Beteiligungsverkäufe verminderte sich das Anlagevermögen. Da die ausgereichten Darlehen kurzfristiger Natur sind, werden diese unter den Vermögensgegenständen und nicht im Anlagevermögen dargestellt. Die Verbindlichkeiten enthalten hauptsächlich die langfristig gewährten Nachrangdarlehen.

Finanzlage

Hauptziel des Finanzmanagements ist die Sicherstellung der Liquidität der Gesellschaft. Wesentliches Nebenziel ist die Beibehaltung einer niedrigen Zinslast bei ausreichend frei verfügbaren Kreditlinien.

Nachfolgende Zusammenstellung zeigt die zahlungswirksamen Veränderungen unseres Finanzmittelbestandes:

Ertragslage

Die folgende Aufstellung zeigt die Ertragslage der Gesellschaft, wobei wir die Ertrags- und Aufwandsposten nach betriebswirtschaftlichen Gesichtspunkten dargestellt haben:

Die Ertragslage wird im Wesentlichen durch die Betriebsaufwendungen und die Zinserträge/Zinsaufwendungen bestimmt. Das Geschäftsjahr wurde mit einem Überschuss in Höhe von 78 TEUR abgeschlossen.

3 Angaben nach § 24 Abs. 1 Satz 3 VermAnlG

Gesamtsumme der im abgelaufenen Geschäftsjahr gezahlten Vergütungen und gezahlter besonderer Gewinnbeteiligungen:

Im abgelaufenen Geschäftsjahr wurden Vergütungen im Sinne des § 24 Abs. 1 Satz 3 Nr. 1 VermAnIG in Höhe von 8.601,60 EUR (Gehälter einschließlich gesetzlicher sozialer Aufwendungen) gezahlt.

Gesamtsumme der im abgelaufenen Geschäftsjahr gezahlten Vergütungen an Führungskräfte und Mitarbeiter, deren berufliche Tätigkeit sich wesentlich auf das Risikoprofil der Gesellschaft auswirkt:

Im abgelaufenen Geschäftsjahr wurden keine Vergütungen im Sinne § 24 Abs. 1 Satz 3 Nr. 2 VermAnlG gezahlt.

4 Wesentliche Chancen und Risiken der künftigen Entwicklung

Risikobericht

Zum gegenwärtigen Zeitpunkt sind außer den allgemeinen wirtschaftlichen und konjunkturellen Risiken, die weder durch uns beeinflussbar noch steuerbar sind, in Bezug auf die uns betreffenden Risiken der künftigen Entwicklung, keine nennbaren nicht prospektierten Faktoren erkennbar. Die Entwicklung durch den Ukrainekrieg lässt sich nach wie vor nicht abschließend beurteilen. Die Entwicklung durch den Krieg in der Ukraine war bzw. ist nicht positiv, aber durch die Weitergabe der Kostensteigerung auf der Einkaufsseite mit Preiserhöhungen auf der Absatzseite konnte ein negativer Gesamteffekt bis dato vermieden werden. Die aktuelle Zinsentwicklung wird sich nach unserer Einschätzung nicht auf das Ergebnis der Gesellschaft auswirken, da nach wie vor eine große Nachfrage nach den Häusern besteht.

Die M-Immo erzielt ihre Erträge auch aus der Verzinsung ausgereichter Darlehen an andere Wirtschaftsunternehmen. Entscheidend für das Finanzergebnis und die Liquidität ist daher, ob die Darlehensnehmer in der Lage sind, ihren Verpflichtungen aus dem Darlehen vertragsgemäß nachzukommen. Da für alle Darlehensnehmer eine ausreichende Bonität ermittelt wurde, sind die Darlehen ohne die Stellung von Sicherheiten ausgereicht worden.

Chancenbericht

Durch das große Interesse an Immobilien und den damit einhergehenden steigenden Preisen besteht die Chance im Rahmen der Beteiligungen aus dem langsam steigenden Immobilienbereich zu partizipieren.

Gesamtaussage

Bestandsgefährdende Risiken sind unter Berücksichtigung der prognostizierten Geschäftsentwicklung nicht gegeben. Nach dem Bilanzstichtag ergaben sich keine nennenswerten Risiken, die einen wesentlichen Einfluss auf den Fortbestand die Gesellschaft haben könnten. Vor dem Hintergrund der finanziellen Stabilität sieht sich die Gesellschaft für die Bewältigung der künftigen Risiken gut gerüstet.

Die dargestellten Risiken und solche, die uns noch nicht bekannt sind oder bis zum jetzigen Zeitpunkt als unwesentlich eingeschätzt wurden, könnten einen negativen Einfluss auf unsere Prognosen haben.

5 Prognosebericht

Es kann nach den derzeitigen Planungen davon ausgegangen werden, dass für 2022 eine weitere Steigerung des Betriebsergebnisses eintreten wird. Die Geschäftsführung geht davon aus, dass sich die M-Immo planmäßig entwickelt und ihren Zahlungsverpflichtungen vollumfänglich und fristgerecht nachkommen wird.

Bestätigung nach § 289 Abs. 1 Satz 5 HGB

Wir versichern nach bestem Wissen, dass gemäß den anzuwendenden Rechnungslegungsgrundsätzen der Jahresabschluss zum 31.12.2021 ein den tatsächlichen Verhältnissen entsprechendes Bild der Vermögens-, Finanz- und Ertragslage der Gesellschaft vermittelt und im Lagebericht der Geschäftsverlauf einschließlich des Geschäftsergebnisses und die Lage der Gesellschaft so dargestellt sind, dass ein den tatsächlichen Verhältnissen entsprechendes Bild vermittelt wird, sowie die wesentlichen Chancen und Risiken der voraussichtlichen Entwicklung der Gesellschaft beschrieben sind.

BESTÄTIGUNGSVERMERK DES UNABHÄNGIGEN ABSCHLUSSPRÜFERS

An die M-Immo-Objekt GmbH, Wiesbaden

Prüfungsurteile

Wir haben den Jahresabschluss der M-Immo-Objekt GmbH, Wiesbaden, bestehend aus der Bilanz zum 31. Dezember 2021 und der Gewinn- und Verlustrechnung für das Geschäftsjahr vom 1. Januar 2021 bis zum 31. Dezember 2021 sowie dem Anhang, einschließlich der Darstellung der Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden geprüft. Darüber hinaus haben wir den Lagebericht der M-Immo-Objekt GmbH, Wiesbaden, für das Geschäftsjahr vom 1. Januar 2021 bis zum 31. Dezember 2021 geprüft.

Nach unserer Beurteilung aufgrund der bei der Prüfung gewonnenen Erkenntnisse

Gemäß § 25 VermAnIG i.V.m. § 322 Abs. 3 Satz 1 HGB erklären wir, dass unsere Prüfung zu keinen Einwendungen gegen die Ordnungsmäßigkeit des Jahresabschlusses und des Lageberichts geführt hat.

Grundlage für die Prüfungsurteile

Wir haben unsere Prüfung des Jahresabschlusses und des Lageberichts in Übereinstimmung mit § 25 VermAnIG i.V.m. § 317 HGB unter Beachtung der vom Institut der Wirtschaftsprüfer (IDW) festgestellten deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Abschlussprüfung durchgeführt. Unsere Verantwortung nach diesen Vorschriften und Grundsätzen ist im Abschnitt "Verantwortung des Abschlussprüfers für die Prüfung des Jahresabschlusses und des Lageberichts" unseres Bestätigungsvermerks weitergehend beschrieben. Wir sind von der Gesellschaft unabhängig in Übereinstimmung mit den deutschen handelsrechtlichen und berufsrechtlichen Vorschriften und haben unsere sonstigen deutschen Berufspflichten in Übereinstimmung mit diesen Anforderungen erfüllt. Wir sind der Auffassung, dass die von uns erlangten Prüfungsnachweise ausreichend und geeignet sind, um als Grundlage für unsere Prüfungsurteile zum Jahresabschluss und zum Lagebericht zu dienen.

Verantwortung der gesetzlichen Vertreter für den Jahresabschluss und den Lagebericht

Die gesetzlichen Vertreter sind verantwortlich für die Aufstellung des Jahresabschlusses, der den deutschen handelsrechtlichen Vorschriften unter Berücksichtigung des VermAnIG in allen wesentlichen Belangen entspricht, und dafür, dass der Jahresabschluss unter Beachtung der deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Buchführung ein den tatsächlichen Verhältnissen entsprechendes Bild der Vermögens-, Finanz- und Ertragslage der Gesellschaft vermittelt.

Ferner sind die gesetzlichen Vertreter verantwortlich für die internen Kontrollen, die sie in Übereinstimmung mit den deutschen Grundsätzen ordnungsmäßiger Buchführung als notwendig bestimmt haben, um die Aufstellung eines Jahresabschlusses zu ermöglichen, der frei von wesentlichen - beabsichtigten oder unbeabsichtigten - falschen Darstellungen ist.

Bei der Aufstellung des Jahresabschlusses sind die gesetzlichen Vertreter dafür verantwortlich, die Fähigkeit der Gesellschaft zur Fortführung der Unternehmenstätigkeit zu beurteilen. Des Weiteren haben sie die Verantwortung, Sachverhalte in Zusammenhang mit der Fortführung der Unternehmenstätigkeit, sofern einschlägig, anzugeben. Darüber hinaus sind sie dafür verantwortlich, auf der Grundlage des Rechnungslegungsgrundsatzes der Fortführung der Unternehmenstätigkeit zu bilanzieren, sofern dem nicht tatsächliche oder rechtliche Gegebenheiten entgegenstehen.

Außerdem sind die gesetzlichen Vertreter verantwortlich für die Aufstellung des Lageberichts, der insgesamt ein zutreffendes Bild von der Lage der Gesellschaft vermittelt sowie in allen wesentlichen Belangen mit dem Jahresabschluss in Einklang steht, den gesetzlichen Vorschriften entspricht und die Chancen und Risiken der zukünftigen Entwicklung zutreffend darstellt. Ferner sind die gesetzlichen Vertreter verantwortlich für die Vorkehrungen und Maßnahmen (Systeme), die sie als notwendig erachtet haben, um die Aufstellung eines Lageberichts in Übereinstimmung mit den deutschen gesetzlichen Vorschriften zu ermöglichen, und um ausreichende geeignete Nachweise für die Aussagen im Lagebericht erbringen zu können.

Verantwortung des Abschlussprüfers für die Prüfung des Jahresabschlusses und des Lageberichts

Unsere Zielsetzung ist, hinreichende Sicherheit darüber zu erlangen, ob der Jahresabschluss als Ganzes frei von wesentlichen - beabsichtigten oder unbeabsichtigten - falschen Darstellungen ist und ob der Lagebericht insgesamt ein zutreffendes Bild von der Lage der Gesellschaft vermittelt sowie in allen wesentlichen Belangen mit dem Jahresabschluss sowie mit den bei der Prüfung gewonnenen Erkenntnissen in Einklang steht, den deutschen gesetzlichen Vorschriften entspricht und die Chancen und Risiken der zukünftigen Entwicklung zutreffend darstellt, sowie einen Bestätigungsvermerk zu erteilen, der unsere Prüfungsurteile zum Jahresabschluss und zum Lagebericht beinhaltet.

Hinreichende Sicherheit ist ein hohes Maß an Sicherheit, aber keine Garantie dafür, dass eine in Übereinstimmung mit § 25 VermAnlG i.V.m. § 317 HGB unter Beachtung der vom Institut der Wirtschaftsprüfer (IDW) festgestellten deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Abschlussprüfung durchgeführte Prüfung eine wesentliche falsche Darstellung stets aufdeckt. Falsche Darstellungen können aus Verstößen oder Unrichtigkeiten resultieren und werden als wesentlich angesehen, wenn vernünftigerweise erwartet werden könnte, dass sie einzeln oder insgesamt die auf der Grundlage dieses Jahresabschlusses und Lageberichts getroffenen wirtschaftlichen Entscheidungen von Adressaten beeinflussen. Während der Prüfung üben wir pflichtgemäßes Ermessen aus und bewahren eine kritische Grundhaltung.

Darüber hinaus

Wir erörtern mit den für die Überwachung Verantwortlichen u.a. den geplanten Umfang und die Zeitplanung der Prüfung sowie bedeutsame Prüfungsfeststellungen, einschließlich etwaiger Mängel im internen Kontrollsystem, die wir während unserer Prüfung feststellen.