HAB-Betriebs GmbHLiquidiert

HAB-Betriebs GmbH

Berlin

Jahresabschluss zum Geschäftsjahr vom 01.01.2017 bis zum 31.12.2017

Bilanz zum 31. Dezember 2017

AKTIVA

Gewinn- und Verlustrechnung für das Geschäftsjahr vom 1. Januar bis 31. Dezember 2017

Entwicklung des Anlagevermögens im Geschäftsjahr 2017

Lagebericht für das Geschäftsjahr 2017

HAB-Betriebs GmbH

I. GESCHÄFTSMODELL DES UNTERNEHMENS

Die operative Tätigkeit der Gesellschaft besteht im Betrieb des 5-Sterne-Hotels Sofitel am Kurfürstendamm in Berlin.

Die HAB-Betriebs GmbH hat einen langfristigen Hotel-Management-Vertrag mit der AccorHotels Deutschland GmbH abgeschlossen und kann dadurch insbesondere die Marke Sofitel und das Vertriebssystem des französischen Konzerns Accor nutzen.

II. Wirtschaftsbericht

1. Gesamtwirtschaftliche und branchenspezifische Rahmenbedingungen

Die Gesamtwirtschaft in Deutschland erwies sich im Kalenderjahr 2017 mit einem Anstieg des Bruttoinlandsprodukts um 2,2 % im Vergleich zum Vorjahr als sehr stabil.

Nach den Ergebnissen des Amtes für Statistik Berlin und Brandenburg hat das Beherbergungsgewerbe in Berlin mit 12,96 Millionen Gästen im Jahr 2017 wieder ein Wachstum von 1,8 % gegenüber Vorjahr verzeichnen können.

Mit rund 31,15 Millionen Übernachtungen wurden die Vorjahreswerte erneut übertroffen. Dies entspricht einer Steigerung der Übernachtungen um 0,3 % gegenüber dem Vorjahr.

Zum Jahresende waren in Berlin 779 Hotels mit einer Gesamtbettenzahl von 143.272 ansässig. Dies entspricht einer Steigerung von 2,6 % gegenüber dem Vorjahr. Die prozentuale Bettenauslastung betrug 60,1 % und die durchschnittliche Aufenthaltsdauer je Berlintourist lag unverändert bei 2,4 Tagen. Gegenüber der hohen Anzahl an Mitbewerbern im Luxussegment konnte sich das Sofitel Berlin Kurfürstendamm am Markt behaupten und mit 75,1 % eine deutlich überdurchschnittliche Auslastung erzielen.

Für die nächsten Jahre muss mit einem weiteren Wachstum im Bereich der Zimmeranzahl in Berlin gerechnet werden. Aufgrund mehrerer Hotelneubauten in den kommenden Jahren wird von einer Steigerung von ca. 4.700 Zimmern ausgegangen, wodurch sich der Wettbewerb und der damit verbundene Preisdruck im Beherbergungsgewerbe erhöhen wird. Nach aktuellen Prognosen wird sich jedoch das Angebot an Hotelbetten besonders im niedrigen und mittleren Segment stark erhöhen und weniger im Luxussegment, in dem das "Sofitel Berlin Kurfürstendamm" tätig ist. Trotz dieses Bettenzuwachses wird daher auch für die Zukunft von einer überdurchschnittlichen Auslastung ausgegangen.

2. Geschäftsverlauf

Die Auslastung verzeichnet, im Gegensatz zur Rate, im Übernachtungsbereich des "Sofitel Berlin Kurfürstendamm" einen leichten Rückgang, wobei im Bereich F & B eine Steigerung des Umsatzes erzielt werden konnte. Im Wesentlichen hat sich dadurch der Umsatz der Gesellschaft um 2,5 % auf TEUR 18.616 erhöht. Im Verhältnis dazu haben sich die Personalaufwendungen, ohne Berücksichtigung von Abfindungszahlungen, um 2,2 % erhöht. Die sonstigen betrieblichen Aufwendungen sind um 4,6 % gestiegen. Demgegenüber sind die Aufwendungen für bezogene Leistungen um 11,9 % gesunken. Aufgrund des Geschäftsverlaufs haben sich die in den sonstigen betrieblichen Erträgen ausgewiesenen Einzahlungen der Managementgesellschaft im Vergleich zum Vorjahr um TEUR 252 auf TEUR 1.326 erhöht.

3. Wirtschaftliche Lage der Gesellschaft

a) Vermögenslage

Die Bilanzsumme hat sich gegenüber dem Vorjahr um TEUR 1.475 auf TEUR 46.215 erhöht.

Ursächlich für Erhöhungen auf der Aktivseite waren zum einen der Anstieg der Sachanlagen um TEUR 299 auf TEUR 1.957 aufgrund von Investitionen im Bereich der Zimmer und zum anderen die Erhöhung des nicht durch Eigenkapital gedeckten Fehlbetrags um TEUR 148. Ebenfalls hat sich stichtagsbedingt der Bankbestand um TEUR 298 auf TEUR 3.195 erhöht.

Auf der Passivseite erhöhten sich die Verbindlichkeiten um TEUR 1.136 auf TEUR 45.073. Ursächlich hierfür sind zum größten Teil höhere Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen gegenüber dem Manager AccorHotels Deutschland GmbH. Da aufgrund Umstrukturierungen innerhalb des Accor Konzerns bis zum Bilanzstichtag die notwendigen Nachweise zum Übergang der vertraglichen Pflichten und Rechte des Hotel-Managementvertrags nicht erbracht wurden, waren die Verbindlichkeiten zum Bilanzstichtag noch nicht beglichen. Ebenfalls haben sich die Rückstellungen um TEUR 339 auf TEUR 1.140 aufgrund einer größeren Abfindung erhöht.

b) Finanzlage

Kapitalstruktur

Aufgrund des Jahresfehlbetrags in Höhe von TEUR 147 (i. Vj. TEUR 620) erhöht sich der nicht durch Eigenkapital gedeckte Fehlbetrag zum Bilanzstichtag auf TEUR 38.876 (i. Vj. TEUR 38.729).

Die sonstigen Verbindlichkeiten enthalten im Wesentlichen mit einem Rangrücktritt versehene Darlehens- und Zinsverbindlichkeiten gegenüber nahestehenden Personen in Höhe von TEUR 39.574 (i. Vj. TEUR 39.476).

Liquidität

Des Weiteren wird die Liquidität über eine Garantie der AccorHotels Deutschland GmbH als Managementgesellschaft gewährleistet. Aufgnrund des Geschäftsverlaufs haben sich die in den sonstigen betrieblichen Erträgen ausgewiesenen Einzahlungen der Managementgesellschaft auf TEUR 1.326 (i. Vj. TEUR 1.071) erhöht.

Die Gesellschaft erwirtschaftete im Geschäftsjahr 2017 wie im Vorjahr einen negativen Cash Flow aus laufender Geschäftstätigkeit.

Die Zahlungsfähigkeit der Gesellschaft war zu jedem Zeitpunkt sichergestellt und auch in den kommenden 12 Monaten ist, nach derzeitigem Kenntnisstand, kein Liquiditätsengpass zu erwarten.

Investitionen

Im Geschäftsjahr ist in die Aufwertung und Erneuerung der Zimmer und Flure, sowie in die Erhaltung der Betriebs- und Geschäftsausstattung investiert worden (TEUR 936). Die Gesamtkosten für die Aufwertung und Erneuerung der Zimmer und Flure belaufen sich insgesamt auf 4,2 Mio. EUR. Die Maßnahmen werden voraussichtlich im ersten Quartal 2019 abgeschlossen sein.

c) Ertragslage

Die Gesellschaft erwirtschaftete einen Umsatz in Höhe von TEUR 18.616 (i. Vj. TEUR 18.163), was einer Steigerung von TEUR 453 oder 2,5 % entspricht. Trotz gesunkener Auslastung von -2,0 % (i. Vj. -1,8 %) verringerte sich der Umsatz im Zimmerbereich nur um TEUR 78 und im Bereich der F & B-Leistungen konnte der Umsatz um TEUR 426 gesteigert werden.

Die Materialkosten lagen mit TEUR 2.263 (i. Vj. TEUR 2.569) unter dem Niveau des Vorjahres. Im Vergleich zu den Umsatzerlösen verzeichnete sich bei den Personalaufwendungen bei leicht rückgängigen Mitarbeiterzahlen ein Anstieg von 8,4 % auf TEUR 5.454. Hier ist neben der Anpassung der Gehälter an eine tarifnahe Vergütung auch die Erhöhung im Bereich der Abfindung zu nennen. Die sonstigen betrieblichen Aufwendungen erhöhten sich um TEUR 510, vor allem aufgrund der gestiegenen Kosten im Bereich der Zimmerreinigung von TEUR 137, der Kommissionen und Umsatzgebühren in Höhe von TEUR 64, für Honorare und Gebühren von TEUR 106, sowie für Werbung in Höhe von TEUR 89.

Aufgrund des Geschäftsverlaufs haben sich die in den sonstigen betrieblichen Erträgen ausgewiesenen Einzahlungen der Managementgesellschaft um TEUR 252 auf TEUR 1.326 erhöht.

Die Zinsaufwendungen verringerten sich um 81,3 % bzw. TEUR 650 auf TEUR 149. Dies ist im Wesentlichen auf eine Reduzierung des Zinssatzes von 2,0 % auf 0,25 % bei den mit einem Rangrücktritt versehenen Darlehen zurückzuführen.

Insgesamt ergibt sich für das Geschäftsjahr 2017 ein Jahresfehlbetrag in Höhe von TEUR 148 (i. Vj. TEUR 620).

4. Finanzielle Leistungsindikatoren

Bei den wichtigsten finanziellen Leistungsindikatoren liegt unser Fokus auf der Umsatzentwicklung, dem Betriebsergebnis (GOI) und der Belegung. Dabei versteht sich das Betriebsergebnis (GOI) als "Gross Operating Income", einem Betriebsergebnis vor Abzug der Managementgebühren und der Mietaufwendungen. Die Darstellung, Analyse und Prognose der finanziellen Leistungsindikatoren erfolgt innerhalb der Abschnitte Wirtschaftsbericht und Prognosebericht.

5. Gesamtaussage zum Geschäftsverlauf und zur wirtschaftlichen Lage

Unsere Ergebnisentwicklung ist gut. Die derzeitige Vermögens- und Finanzlage erachten wir als angespannt.

III. Chancen- und Risikobericht

Das Risikomanagement beinhaltet eine laufende Überwachung der Geschäftstätigkeit im Hinblick auf potentielle Risiken und Chancen. Eine monatliche und wöchentliche (Prognose-) Berichterstattung ist implementiert. Der Hoteldirektor und sein Team geben einen Ausblick auf die zu erwartenden Monats- und Jahresergebnisse. Um die Risiken für die Gesellschaft zu minimieren, ergreift die Geschäftsführung wie im Nachfolgenden erläutert verschiedene Maßnahmen.

1. Bestandsgefährdende Risiken bzw. wesentliche Unsicherheiten

a) Mögliche zukünftige Liquiditätsengpässe

Die Zahlungsfähigkeit ist aufgrund einer Cash-Garantieerklärung der AccorHotels Deutschland GmbH bis Ende 2019 als gewährleistet zu betrachten. Die AccorHotels Deutschland GmbH garantiert bis zu einem Kappungsbetrag von insgesamt TEUR 6.000 Zahlungen an die Gesellschaft als Ausgleich im Falle eines zu niedrig erwirtschafteten Cash-Flows. Bis zum Zeitpunkt der Aufstellung des Lageberichts beträgt der von der AccorHotels Deutschland GmbH insgesamt erhaltene Betrag TEUR 5.105. Zum momentanen Stand der Liquiditätsermittlung ist im Verlaufe des Jahres 2020 davon auszugehen, dass die maximale Cash-Garantie von TEUR 6.000 erreicht sein wird und dadurch Liquiditätsengpässe entstehen könnten.

Um die weitere Zahlungsfähigkeit auch nach Erreichen des maximalen Cash-Garantiebetrages zukünftig zu gewährleisten, wird Anfang des Jahres 2019 mit der AccorHotels Deutschland GmbH und auch mit dem Vermieter hinsichtlich zukunftsorientierter Maßnahmen verhandelt, um gegebenenfalls auftretende kurz- bzw. mittelfristige Liquiditätsengpässe entgegen zu wirken (Mietstundung bzw. Reduzierung auf Zeit durch den Vermieter) und bezüglich einer Erhöhung der Cash-Garantie um voraussichtlich TEUR 1.000 auf Grundlage der bereits vertraglichen Cash-Garantie mit Rückzahlung bis zum Vertragslaufzeitende in 2034.

Zudem hat der Vermieter seine Bereitschaft zu einer erneuten Stundung der Mietansprüche für die Wirtschaftsjahre 2019 und 2020 in Aussicht gestellt. Sollten die Verhandlungen mit der AccorHotels Deutschland GmbH nicht erfolgreich sein, muss mit dem Vermieter über eine mögliche längerfristige Mietreduzierung gesprochen werden. Der Vermieter hat zur Sicherstellung des weiteren Betriebes der Immobilie Verhandlungen in Aussicht gestellt.

b) Bilanzielle Überschuldung

Die Gesellschaft ist zum Bilanzstichtag in Höhe von TEUR 38.876 bilanziell überschuldet. Dabei ist zu berücksichtigen, dass die sonstigen Verbindlichkeiten im Wesentlichen mit einem Rangrücktritt versehene Darlehens- und Zinsverbindlichkeiten gegenüber nahestehenden Personen in Höhe von TEUR 39.574 enthalten.

Auf Basis des zu erwartenden Erfolges bei den anstehenden Verhandlungen ist von keiner existenzgefährdenden Überschuldung auszugehen. Das Fortbestehen des Betriebes ist auf dieser Grundlage als gewährleistet zu betrachten.

2. Risiko einer geringeren Belegung bzw. einer geringeren Durchschnittsrate

Im Marktsegment der 5-Sterne-Hotellerie in Berlin besteht für das Sofitel Berlin Kurfürstendamm das marktübliche Risiko einer geringeren Belegung bzw. einer geringeren Durchschnittsrate als im Budget vorhergesagt.

Durch die Erweiterung der Verkaufsabteilung bei der AccorHotels Deutschland GmbH erwarten wir eine Steigerung im Bereich der Veranstaltungen. Durch die Neupositionierung des Restaurants auf dem Berliner Markt erhoffen wir uns in Zukunft kontinuierliche Einnahmen, neben den Übernachtungsumsätzen.

3. Branchenbezogene Risiken

Es geht nach wie vor die Gefahr von neuen Hotelprojekten aus und damit von neuer Konkurrenz. In den kommenden zwei Jahren wird sich nach aktuellen Prognosen jedoch das Angebot an Hotelbetten besonders im niedrigen und mittleren Segment stark erhöhen und weniger im Luxussegment, in dem das "Sofitel Berlin Kurfürstendamm" tätig ist.

Positiv wirkt sich die Schließung des Swissotels auf der gegenüberliegenden Seite der Augsburger Straße zum 30. November 2018 aus. In diesem Zusammenhang konnten Kunden im Veranstaltungs- und Übernachtungsbereich gewonnen werden (von über TEUR 1.000).

Auch die Übernahme der Flugverbindungen durch die Firmen easyJet und Lufthansa, die durch die Insolvenz der Fluggesellschaft Air Berlin Ende 2017 weggefallen waren, wirkt sich nachhaltig bei der Steigerung der Besucherzahlen für Berlin aus. Aufgrund der Sicherstellung der Verbindung konnten Firmenkunden zurückgewonnen werden und dies führt ebenfalls zur Steigerung der Auslastung.

4. Gesamtwirtschaftliche Risiken

Die Entwicklung des gesamten deutschen Hotelmarkts, insbesondere der Stadthotellerie, hängt stark von der Entwicklung der Weltwirtschaft ab. Derzeitige Prognosen gehen von einer anhaltend guten Entwicklung der Weltkonjunktur aus. Eine weiterhin positive Entwicklung der gesamtwirtschaftlichen Rahmenbedingungen vorausgesetzt, sprechen daher im Moment alle Anzeichen für ein gutes, zumindest stabiles, Jahr für die deutsche Hotellerie.

Die politische und gesellschaftliche Entwicklung im Nahen Osten könnte sich hier jedoch negativ auf die Reisefreudigkeit auswirken, falls es zu erneuten Anschlägen in Europa kommt.

IV. Prognosebericht

Von einer positiven Entwicklung der Besucherzahlen der Stadt Berlin ist auch für 2018 auszugehen.

Die anhaltend gute Entwicklung in Berlin ansässiger Wirtschaftsunternehmen wird sich voraussichtlich auch in 2018 positiv auf die Übernachtungszahlen auswirken.

Dies wirkt sich im nächsten Geschäftsjahr wie folgt auf unsere finanziellen Leistungsindikatoren aus:

Die Steigerung des Umsatzes basiert im Wesentlichen auf einer Steigerung der höheren F & B-Umsätzen.

Die erwartete Steigerung des Betriebsergebnisses (GOI) um TEUR 347 basiert auf der Umsatzsteigerung im Zusammenhang mit einer weiterhin konsequenten Kostenkontrolle.

Das "Sofitel Berlin Kurfürstendamm" betreibt weiterhin gezielte Vertriebs- und Marketingaktivitäten und setzt seinen Schwerpunkt auf die Dienstleistungsqualität, um sich gegenüber den Wettbewerbern behaupten zu können und um die Auslastung weiter zu verbessern.

Bei dem vorstehenden Jahresabschluss (Bilanz, GuV und Anhang) handelt es sich um die nach § 327 HGB für Offenlegungszwecke verkürzte Fassung. Zu dem vollständigen Jahresabschluss und Lagebericht wurde der folgende Bestätigungsvermerk erteilt:

Bestätigungsvermerk des Abschlussprüfers

Wir haben den Jahresabschluss - bestehend aus Bilanz, Gewinn- und Verlustrechnung sowie Anhang - unter Einbeziehung der Buchführung und den Lagebericht der HAB-Betriebs GmbH für das Geschäftsjahr vom 1. Januar 2017 bis zum 31. Dezember 2017 geprüft. Die Buchführung und die Aufstellung von Jahresabschluss und Lagebericht nach den deutschen handelsrechtlichen Vorschriften liegen in der Verantwortung der gesetzlichen Vertreter der Gesellschaft. Unsere Aufgabe ist es, auf der Grundlage der von uns durchgeführten Prüfung eine Beurteilung über den Jahresabschluss unter Einbeziehung der Buchführung und über den Lagebericht abzugeben.

Wir haben unsere Jahresabschlussprüfung nach § 317 HGB unter Beachtung der vom Institut der Wirtschaftsprüfer (IDW) festgestellten deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Abschlussprüfung vorgenommen. Danach ist die Prüfung so zu planen und durchzuführen, dass Unrichtigkeiten und Verstöße, die sich auf die Darstellung des durch den Jahresabschluss unter Beachtung der Grundsätze ordnungsmäßiger Buchführung und durch den Lagebericht vermittelten Bildes der Vermögens-, Finanz- und Ertragslage wesentlich auswirken, mit hinreichender Sicherheit erkannt werden. Bei der Festlegung der Prüfungshandlungen werden die Kenntnisse über die Geschäftstätigkeit und über das wirtschaftliche und rechtliche Umfeld der Gesellschaft sowie die Erwartungen über mögliche Fehler berücksichtigt. Im Rahmen der Prüfung werden Nachweise für die Angaben in Buchführung und Jahresabschluss überwiegend auf der Basis von Stichproben beurteilt. Wir gewinnen ein Verständnis von dem für die Abschlussprüfung relevanten internen Kontrollsystem, um Prüfungshandlungen zu planen, die unter den gegebenen Umständen angemessen sind, jedoch nicht mit dem Ziel, ein Prüfungsurteil zur Wirksamkeit des internen Kontrollsystems der Gesellschaft abzugeben. Die Prüfung umfasst die Beurteilung der angewandten Bilanzierungsgrundsätze und der wesentlichen Einschätzungen der gesetzlichen Vertreter sowie die Würdigung der Gesamtdarstellung des Jahresabschlusses und des Lageberichts. Wir sind der Auffassung, dass unsere Prüfung eine hinreichend sichere Grundlage für unsere Beurteilung bildet.

Unsere Prüfung hat zu keinen Einwendungen geführt.

Nach unserer Beurteilung aufgrund der bei der Prüfung gewonnenen Erkenntnisse entspricht der Jahresabschluss den gesetzlichen Vorschriften und vermittelt unter Beachtung der Grundsätze ordnungsmäßiger Buchführung ein den tatsächlichen Verhältnissen entsprechendes Bild der Vermögens-, Finanz- und Ertragslage der Gesellschaft. Der Lagebericht steht in Einklang mit dem Jahresabschluss, entspricht den gesetzlichen Vorschriften, vermittelt insgesamt ein zutreffendes Bild von der Lage der Gesellschaft und stellt die Chancen und Risiken der zukünftigen Entwicklung zutreffend dar.

Ohne diese Beurteilung einzuschränken, weisen wir pflichtgemäß auf die Ausführungen der gesetzlichen Vertreter im Abschnitt III "Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden" des Anhangs und im Abschnitt III "Chancen- und Risikobericht" des Lageberichts hin. Dort wird sinngemäß ausgeführt, dass die bilanzielle Überschuldung und die angespannte Liquiditätssituation auf das Bestehen wesentlicher Unsicherheiten hindeuten, die Zweifel an der Fähigkeit der Gesellschaft zur Fortführung der Unternehmenstätigkeit aufwerfen können und die bestandsgefährdende Risiken im Sinne des § 322 Abs. 2 Satz 3 HGB darstellen. Des Weiteren wird dargelegt, dass mit dem Vermieter und der Hotelmanagementgesellschaft Anfang des Jahres 2019 hinsichtlich zukunftsorientierter Maßnahmen verhandelt werden soll, um kurz- bzw. mittelfristigen Liquiditätsengpässen entgegen zu wirken.

Anhang für das Geschäftsjahr 2017

I. Allgemeine Angaben zum Unternehmen

Die HAB-Betriebs GmbH hat ihren Sitz in Berlin. Sie ist im Handelsregister des Amtsgerichts Charlottenburg unter HR B 96934 eingetragen.

II. Allgemeine Angaben zu Inhalt und Gliederung des Jahresabschlusses

Bei der Gesellschaft handelt es sich nach den Größenkriterien des § 267 HGB um eine mittelgroße Kapitalgesellschaft. Das Geschäftsjahr erstreckt sich vom 1. Januar 2017 bis

31. Dezember 2017.

Der Jahresabschluss wurde nach den Vorschriften der §§ 242 ff. HGB unter Beachtung der ergänzenden Bestimmungen für mittelgroße Kapitalgesellschaften (§§ 264 ff. HGB) sowie des GmbHG aufgestellt. Größenabhängige Erleichterungen bei der Erstellung (§ 288 HGB) des Jahresabschlusses wurden in Anspruch genommen. Auf die Gewinn- und Verlustrechnung wurde das Gesamtkostenverfahren angewendet.

III. Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden

Für die Aufstellung des Jahresabschlusses waren die nachfolgenden Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden maßgebend.

Der Jahresabschluss wurde unter der Prämisse der Fortführung der Unternehmenstätigkeit (§ 252 Abs. 1 Nr. 2 HGB) aufgestellt. Im Zusammenhang mit der bilanziellen Überschuldung und der angespannten Liquiditätssituation bestehen wesentliche Unsicherheiten, die bestandsgefährdende Risiken im Sinne des § 322 Abs. 2 Satz 3 HGB darstellen. Für weitere Ausführungen wird auf die Darstellungen im Abschnitt "Chancen- und Risikobericht" des Lageberichts verwiesen.

Die immateriellen Vermögensgegenstände und Sachanlagen sind zu Anschaffungskosten, vermindert um planmäßige Abschreibungen, bewertet. Die planmäßigen Abschreibungen werden linear über einen Zeitraum von 3 bis 5 Jahren (immaterielle Vermögensgegenstände) bzw. 2 bis 20 Jahren (Sachanlagen) vorgenommen.

Bewegliche Gegenstände der Betriebs- und Geschäftsausstattung bis zu einem Wert von EUR 410 wurden im Jahr des Zugangs aktiviert und vollständig abgeschrieben.

Die Vermögensgegenstände des Vorratsvermögens werden zu Anschaffungs- bzw. Herstellungskosten unter Beachtung des Niederstwertprinzips bewertet.

Die Forderungen und sonstigen Vermögensgegenstände werden grundsätzlich zum Nennwert bilanziert. Soweit das Ausfallrisiko einer Forderung über das allgemeine Kreditrisiko hinausgeht, wird jedoch eine Einzelwertberichtigung vorgenommen.

Der Kassenbestand und die Guthaben bei Kreditinstituten werden mit dem Nennwert angesetzt.

Als Rechnungsabgrenzungsposten werden Ausgaben oder Einnahmen vor dem Abschlussstichtag gezeigt, sofern sie einen Aufwand oder Ertrag für eine bestimmte Zeit nach diesem Tag darstellen.

Das Eigenkapital ist zum Nominalwert angesetzt.

Die sonstigen Rückstellungen berücksichtigen alle erkennbaren Risiken und ungewissen Verpflichtungen und werden in Höhe des nach vernünftiger kaufmännischer Beurteilung notwendigen Erfüllungsbetrags angesetzt. Abzinsungen waren nicht erforderlich.

Verbindlichkeiten werden zum Erfüllungsbetrag angesetzt.

IV. Erläuterungen zur Bilanz

1. Anlagevermögen

Zur Entwicklung und Zusammensetzung des Anlagevermögens im Einzelnen verweisen wir auf das Anlagengitter am Ende dieses Anhangs.

2. Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände

Die in der Bilanz ausgewiesenen Forderungen aus Lieferungen und Leistungen und sonstige Vermögensgegenstände haben wie im Vorjahr auch eine Restlaufzeit von bis zu einem Jahr.

Zur Abdeckung von Ausfallrisiken bei den Forderungen aus Lieferungen und Leistungen werden Wertberichtigungen gebildet.

3. Verbindlichkeiten

Die Restlaufzeiten der Verbindlichkeiten stellen sich wie folgt dar:

Für ein unter den Verbindlichkeiten ausgewiesenes Darlehen in Höhe von TEUR 2.376 (i. Vj. TEUR 2.676) wurden an den Darlehensgeber Guthaben bei Kreditinstituten verpfändet. Zum 31. Dezember 2017 betragen diese verpfändeten Guthaben bei Kreditinstituten TEUR 2.628 (i. Vj. TEUR 2.615). Mit dem Eintritt der Pfandreife ist aufgrund der weiterhin planmäßigen Tilgung nicht zu rechnen. Die Verbindlichkeiten enthalten mit einem Rangrücktritt versehene Darlehens- und Zinsverbindlichkeiten gegenüber nahestehenden Personen in Höhe von TEUR 39.574 (i. Vj. TEUR 39.476)

V. Erläuterungen zur Gewinn- und Verlustrechnung

1. Sonstige betriebliche Erträge

Die sonstigen betrieblichen Erträge beinhalten außergewöhnliche Erträge in Form von Einzahlungen der Managementgesellschaft i.H.v. TEUR 1.326 (i.Vj. TEUR 1.071), da der im Hotelmanagementvertrag garantierte Cash-Flow nicht erwirtschaftet werden konnte.

2. Zinsen und ähnliche Aufwendungen

Die Zinsen und ähnlichen Aufwendungen bestehen im Wesentlichen aus Zinsaufwendungen für die von nahestehenden Personen gegebenen Darlehen.

VI. Sonstige Angaben

1. Organe der Gesellschaft

Gesetzliche Vertreter der Gesellschaft waren bzw. sind:

- Carsten Colmorgen, Geschäftsführer (bis 10. Januar 2018)

- Manuel Rossade, Geschäftsführer (ab 3. November 2017)

Mit Wirkung zum 1. Dezember 2017 wurde ein Beirat gegründet. Zu den Mitgliedern des Beirats der Gesellschaft wurden gewählt:

- Thomas Grothe, Vorsitzender, Rechtsanwalt

- Tobias Assies, Stellvertretender Vorsitzender, Kaufmann

- Hillrich Feddermann, Pensionär

Die Angabe der Geschäftsführer- und Beiratsbezüge wird in Anwendung des § 286 Abs. 4 HGB unterlassen.

2. Durchschnittliche Zahl der beschäftigten Arbeitnehmer

3. Haftungsverhältnisse

Die AccorHotels Deutschland GmbH garantiert gegenüber der HAB-Betriebs GmbH einen Cash-Flow (sog. garantierter Cash-Flow). Zum Bilanzstichtag beträgt der bisher von der AccorHotels Deutschland GmbH erhaltene Betrag TEUR 4.010 (i. Vj. TEUR 2.684). Liegt der tatsächliche Cash-Flow eines Betriebsjahres über dem garantierten Cash-Flow, hat die HAB-Betriebs GmbH den erhaltenen Betrag zu 50 % des den Gesamtbetrag übersteigenden Cash-Flows zurückzuzahlen. Weil der tatsächliche Cash-Flow auch im folgenden Geschäftsjahr kleiner sein wird als der garantierte Cash-Flow ist mit einer Rückzahlung vorerst nicht zu rechnen.

4. Sonstige finanzielle Verpflichtungen

Art der Verpflichtung

5. Honorare des Abschlussprüfers

Auf die Angabe des nach § 285 Nr. 17 HGB anzugebende Honorarvolumen des Abschlussprüfers wird in Anwendung des § 288 Abs. 2 HGB verzichtet.

6. Vorgänge von besonderer Bedeutung nach dem Stichtag

Mit Wirkung zum 1. Juni 2017 hat sich der Accor-Konzern neu aufgestellt. Die neu gegründete AccorHotels Deutschland GmbH übernahm zu diesem Tag den Hotel-Managementvertrag von der AccorInvest Germany GmbH. Zum Bilanzstichtag war der Nachweis hinsichtlich des Übergangs der Rechte und Pflichten im Rahmen des Hotel-Managementvertrags noch nicht erbracht. Der Nachweis wurde seitens des Accor-Konzerns erst zum 30. April 2018 mit Rückwirkung zum 1. Juni 2017 abschließend vorgelegt. Dies ist im Nachtrag 2 zum Hotel-Managementvertrag schriftlich fixiert und beinhaltet eine Bürgschaft der Accor SA als Garantie der Muttergesellschaft für die neu gegründete AccorHotels Deutschland GmbH.

Die Feststellung des Jahresabschlusses erfolgte am 21. Dezember 2018.