Computershare GmbHLiquidiert

Computershare GmbH

München

Jahresabschluss zum 30. Juni 2007

Lagebericht für das Geschäftsjahr vom 1. Juli 2006 bis 30. Juni 2007

Geschäftsverlauf

Das Geschäftsjahr 2006/2007 war durch Integration der im Vorjahr getätigten Akquisitionen gekennzeichnet. Das Umsatzziel der Gruppe konnte mit insgesamt EUR 31,1 Mio. um EUR 2,5 Mio. den Planwert übertreffen. Das erwirtschaftete Management EBITDA betrug EUR 4,5 Mio. und lag somit um EUR 0,6 Mio. über den Planwerten für das laufende Geschäftsjahr. Die Zielerreichung ist insbesondere durch die Zielüberscheitung im Geschäftsbereich Hauptversammlungsservices gekennzeichnet. Als Anbieter mit inzwischen deutschlandweit 6 Standorten, an denen auch Logistikzentren betrieben werden und der die vollständige Bandbreite an bankenunabhängigen Emittenten-Services offeriert, bestätigt Computershare als Marktführer das solide Fundament auf dem der Wachstums- und Profitabilitätspfad aufgebaut wurde. Mit dieser kombinierten Schlagkraft lassen sich nun auch mittelgrossen und grossen Aktiengesellschaften Angebote machen, die es vor der Marktkonsolidierung durch Computershare nicht gab.

Zur weiteren gesellschaftsrechtlichen und administrativen Vereinfachung erfolgten zu Beginn des Geschäftsjahres 2006/2007 folgende strukturellen Veränderungen:

Um die Services unter dem Dach der Computershare Gruppe weiter zu stärken und zu
bündeln wird seit dem 1. August 2006

der Geschäftsbereich Document Services in der Computershare Document Services GmbH und

der Geschäftsbereich Hauptversammlungsservices in der Computershare HV-Services AG geführt.

Abschluss eines Beherrschungs- und Gewinnabführungsvertrages mit der Computershare Document Services GmbH zum 1.7.2006

Der Bereich Technology Services erbringt seit 1.7.2006 alle Entwicklungs- und Infrastrukturleistungen im Bereich Technology für die gesamte Computershare Gruppe in Deutschland

Verteilung der Managementaufgaben - Stabwechsel

Die Geschäftsführung verantworten seit dem Austritt von Herrn Dr. Florian Schütz zum 30. Juni 2007 die Herren Steffen Herfurth (Geschäftsbereiche Registerführung, Hauptversammlungsservices, Technology Services und Shared Services) und Rudolf Heller (Geschäftsbereiche Mitarbeiterbeteiligungsprogramme, Document Services und Business Development).

Angaben zu Personal

Im Geschäftsjahr 2006/2007 spielten weiterhin Integrationsthemen eine entscheidende Rolle. In einigen Unternehmensbereichen kam es zu stärkerer Fluktuation und damit verbunden höherem Recruitingaufwand als in den vergangenen Jahren. Einige Wechsel im Senior Management sowie in der Geschäftsleitung der Computershare Gruppe in Deutschland führten auch zu Umstrukturierungen sowie verstärkter Nachfrage nach Führungskräftebetreuung. Dadurch konnte auch die Intensität der Mitarbeiterbetreuung verstärkt werden, was zusätzlichen zeitlichen Aufwand bedingt. Auch die Zusammenarbeit mit freiwilligen Mitarbeitervertretungen an einzelnen Standorten unterstützt diese Betreuungsfunktion.

Der Fokus der Personalentwicklung lag auf dem ersten Jahr der Durchführung eines Nachwuchskräfteförderungsprogramms. Darüber hinaus wird das weltweite Personalverwaltungssystem Peoplesoft in Deutschland implementiert, was eine umfangreiche Aufgabe darstellt. Desweiteren wurde ein umfangreiches Ausbildungskonzept im Bereich der kaufmännischen Ausbildung nach IHK erstellt und im ersten Jahr erfolgreich umgesetzt. Im Administrationsbereich ist aufzuführen, dass nun alle in der Computershare Gruppe Deutschland beinhalteten Unternehmen einheitlich auch hinsichtlich der Durchführung der Gehaltsabrechnung betreut werden.

Vermögens- und Ertragslage

Die Bilanzsumme der Computershare GmbH betrug zum 30. Juni 2007 EUR 16,6 Mio., was einer Verminderung gegenüber dem Vorjahr um EUR 1 Mio. entspricht.

Auf der Aktivseite ist die Verminderung im Wesentlichen auf die Abnahme der liquiden Mittel um EUR 1,1 Mio. zurückzuführen. Dies ist aufgrund der Bündelung und Abrechnung der Geschäftsbereiche Hauptversammlungsservices und Document Services in den beiden Tochtergesellschaften zu erklären.

Die Verminderung der Passivseite schlug sich insbesondere in der Abnahme der Rückstellungen nieder, im wesentlichen aufgrund des Verbrauches der Restrukturierungsrückstellungen. Demgegenüber erfolgte eine Erhöhung der Kapitalrücklage durch den Gesellschafter zur Stärkung des Betriebskapitals in Höhe von EUR 2,6 Mio. durch Umwandlung eines Gesellschafterdarlehens. Aufgrund des erwirtschafteten Jahresüberschusses in Höhe von EUR 1,2 Mio. konnte die Eigenkapitalquote auf insgesamt 80 % (VJ: 54 %) erneut verbessert werden. Die Abnahme der erhaltenen Anzahlungen und der Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen in Höhe von EUR 0,7 Mio. ist durch die Bündelung und Abrechnung der Geschäftsbereiche Hauptversammlungsservices und Document Services in den beiden Tochtergesellschaften zu erklären.

Die Gesamtleistung der Computershare GmbH im Geschäftsjahr wurde in folgenden Geschäftsbereichen erwirtschaftet:

Dabei wurden 80% der Umsätze im Inland und 20% der Umsätze im Ausland erwirtschaftet.

Finanzlage

Die Finanzierung des Geschäftsbetriebes konnte im Geschäftsjahr durch ein ausgeglichenes Cash-Management aus dem operativen Cashflow gewährleistet werden. Zudem diente die Inanspruchnahme von kurzfristigen Darlehen in der Computershare Gruppe diesem Zwecke neben der Aufrechterhaltung der Investitionstätigkeit.

Es ist auch für die Zukunft das Bestreben, weitgehend aus eigen erwirtschafteten Mitteln den Geschäftsbetrieb zu finanzieren. Im Falle von Investitionen, welche nicht aus eigenen finanziellen Mitteln bewältigt werden können, ist die Inanspruchnahme weiterer Darlehen aus der Computershare Gruppe möglich.

Risikobericht

Eine wesentliche Anforderung durch das Wachstum und die Integration der Akquisitionen in einen global agierenden Konzern war die zunehmende Intensivierung des Risikomanagements und die stufenweise Einführung des Risikomanagementsystems der Computershare Gruppe. Wir sind der Überzeugung, dass das weiter professionalisierte Risikomanagement auch ein kontrolliertes Wachstumsmanagement ermöglicht und fördert.

Das im Geschäftsjahr 2005 erstmals zur Anwendung gekommene Riskmanagement-System bezieht sechs verschiedene Risikokategorien mit ein (Control Environment Compliance Risks, Operational Risks, Financial Control Risks, Human Resources Risks, Technology Risks, Business Continuity Risks). Die unter diesen Kategorien identifizierten Risikofelder werden klassifiziert nach der jeweiligen Höhe des Risikos und dessen Beherrschbarkeit. Besondere Aufmerksamkeit wird von Managementseite denjenigen Risiken geschenkt, die eine gewisse finanzielle Höhe überschreiten und zugleich unzureichend abgesichert sind. So wird im kommenden Jahr der Fokus insbesondere auf der Verbesserung unseres "Business Continuity Plans" liegen, um den globalen Anforderungen unserer Muttergesellschaft hier noch besser gerecht zu werden. Die Berichterstattung für das Riskmanagement-System erfolgt halbjährlich unter Einbeziehung von internen Audits.

Prognosebericht und Ausblick

Das Geschäftsjahr 2007/2008 wird im Zeichen von Konsolidierung stehen. Nach den durchgeführten Akquisitionen konnte die Computershare GmbH insbesondere in den Bereichen Hauptversammlungsservices und Document Services starke Marktpositionen erzielen. Im Anschluss an die Buy-Strategie geht es darum, nun auf dem Erreichten aufzubauen und das "Purple Territory" weiter auszubauen und zeitgleich Global Systems zu implementieren. Die Implementierung der globalen Computershare Systeme betrifft die Bereiche CRM, Accounting, Human Resources und Produktion.

Aus den Bereichen CIS (Computershare Investor Services: Hauptversammlungsservices und Registerführung) und CDS (Computershare Document Services) werden mit 300 Experten 400 Kunden im deutschsprachigen Raum betreut mit den Standorten München, Ursensollen, Frankfurt, Düsseldorf und Hamburg. Das Umsatzziel der Gruppe liegt bei insgesamt EUR 28,8 Mio. mit im Wesentlichen gleichen Anteilen zwischen CIS und CDS sowie den anderen Geschäftsbereichen CPM (Computershare Plan Management), CTS (Computershare Technology Services) und CSS (Computershare Shared Services). Die EBITDA-Planung liegt bei EUR 4,6 Mio. Die Zielerreichung soll durch integrierte Angebote über alle Geschäftsbereiche, zusätzliche geschäftsbereichsübergreifende Services und Lösungen (Umsatzwachstum durch Plattform-Strategie) und Kostendisziplin erfolgen.

Besondere Ereignisse nach Ablauf des Geschäftsjahres

Die Gesellschaft hat wie im Vorjahr ein Computershare-Mitarbeiterbeteiligungsprogramm (SHIP - Share Holder Incentive Plan) mit Wirkung zum 1. Juli 2007 für die nächsten 12 Monate eingeführt. Die Verwaltung erfolgt durch Computershare Plan Managers (UK). Alle Aktien werden von den SHIP-Treuhändern im Namen der Mitarbeiter gekauft. Die Halteperiode beträgt 2 Jahre. Der Erwerb von Investment Shares erfolgt durch Gehaltsumwandlung. Die Gesellschaft verspricht die SHIP-Aktienanzahl der Mitarbeiter 1:1 aufzustocken bis zu einem jährlichen Höchstbetrag von EUR 2.400.

Bilanz für das Geschäftsjahr zum 30. Juni 2007

Aktiva

Gewinn-und Verlustrechnung für die Zeit vom
1. Juli 2006 bis 30. Juni 2007

Anhang für das Geschäftsjahr vom 1. Juli 2006 bis 30. Juni 2007

Allgemeine Angaben

Der Jahresabschluss der Computershare GmbH ist nach den Vorschriften des Handelsgesetzbuches und des Gesetzes betreffend die Gesellschaften mit beschränkter Haftung aufgestellt worden. Die Gewinn- und Verlustrechnung wurde nach dem Gesamtkostenverfahren erstellt.

Zum Bilanzstichtag des 30. Juni 2007 werden die Merkmale einer mittelgroßen Kapitalgesellschaft im Sinne des § 267 Abs. 2 HGB erfüllt.

Eine unmittelbare Vergleichbarkeit mit dem Vorjahr ist gegeben.

Bilanzierungs- und Bewertungsgrundsätze

Die Bilanzierungsmethoden haben sich aufgrund der Umstellung auf ein konzerneinheitliches Buchführungssystem teilweise geändert. Dabei wurden Aufwendungen von den sonstigen betrieblichen Aufwendungen i.H.v. T€ 190 zu den Personalaufwendungen umgegliedert. Die Bewertungsmethoden blieben gegenüber dem Vorjahr unverändert.

Die immateriellen Vermögensgegenstände werden, soweit sie gegen Entgelt erworben wurden, zu Anschaffungskosten aktiviert und über die Nutzungsdauer linear abgeschrieben. Die immateriellen Vermögensgegenstände unterliegen einer Nutzungsdauer zwischen drei bis fünfzehn Jahren.

Das Sachanlagevermögen wird zu Anschaffungs- bzw. Herstellungskosten vermindert um planmäßige Abschreibungen angesetzt. Geringwertige Wirtschaftsgüter werden im Zugangsjahr sofort abgeschrieben. Die Sachanlagen haben eine Nutzungsdauer zwischen drei bis einundzwanzig Jahren.

Die Finanzanlagen werden zu Anschaffungskosten bzw. zum niedrigeren am Stichtag beizulegenden Wert angesetzt.

Die Forderungen und sonstigen Vermögensgegenstände werden mit dem Nominalwert angesetzt. Alle erkennbaren Risiken sind einzelwertberichtigt. Latente Risiken sind pauschalwertberichtigt.

Die Rückstellungen für Pensionen, Zusagen über Kapitalleistungen nach Eintritt der Altersgrenze, Altersteilzeit und Jubiläumszahlungen wurden nach versicherungsmathematischen Grundsätzen berechnet.

Die sonstigen Rückstellungen berücksichtigen alle erkennbaren Risiken und ungewisse Verbindlichkeiten und wurden in Höhe des Betrages der voraussichtlichen Inanspruchnahme gebildet.

Der Ansatz der Verbindlichkeiten erfolgt mit dem Rückzahlungsbetrag.

Die Eigenkapitalposten sind zum Nennwert angesetzt.

Erläuterungen zur Bilanz

1. Anlagevermögen

Die Entwicklung des Anlagevermögens ist aus dem Anlagenspiegel ersichtlich. Die Zusammensetzung der Finanzanlagen wird am Schluss dieses Anhangs in der Aufstellung des Anteilsbesitzes dargestellt.

2. Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände

Die Forderungen bestehen aus Forderungen aus Lieferungen und Leistungen in Höhe von TEUR 218 und Forderungen gegen verbundene Unternehmen in Höhe von TEUR 5.267, sowie sonstigen Vermögensgegenständen in Höhe von TEUR 261.

Die Forderungen und sonstigen Vermögensgegenstände haben, wie im Vorjahr, eine Restlaufzeit von unter einem Jahr. Forderungen gegen Gesellschafter bestehen zum Bilanzstichtag nicht. Von den Forderungen wurden Einzelwertberichtigungen und Wertberichtigungen von insgesamt TEUR 87 abgesetzt.

3. Eigenkapital

Das Stammkapital der Gesellschaft betrug zum Bilanzstichtag unverändert TEUR 50. Die Kapitalrücklage wurde im Geschäftsjahr auf EUR 26.391.042,42 durch Sacheinlage von TEUR 2.600 durch Gesellschafterbeschluss vom 01.07.2006 erhöht. Das Stammkapital war am Bilanzstichtag in voller Höhe eingezahlt.

Der Jahresüberschuss von EUR 1.151.310,21 soll auf neue Rechnung vorgetragen werden. Der Verlustvortrag aus dem Vorjahr beträgt EUR 14.346.234,40. Das gesamte Eigenkapital beläuft sich auf EUR 13.246.118,23.

4. Rückstellungen

Die Rückstellungen für Pensionen und ähnliche Verpflichtungen bestehen in Höhe von TEUR 20.

Die sonstigen Rückstellungen in Höhe von TEUR 1.540 betreffen im Wesentlichen Rückstellungen für Mitarbeiterboni (TEUR 546), Verpflichtungen für Restrukturierung (TEUR 344) sowie für Jubiläen (T€ 171) nicht genommene Urlaubstage und Überstunden (TEUR 168).

5. Verbindlichkeiten

Die Verbindlichkeiten bestehen aus Lieferungen und Leistungen in Höhe von TEUR 72 und Verbindlichkeiten gegenüber verbundenen Unternehmen in Höhe von TEUR 1.159, sowie sonstigen Verbindlichkeiten in Höhe von TEUR 153.

Die Verbindlichkeiten haben, wie im Vorjahr, eine Restlaufzeit von unter einem Jahr. Verbindlichkeiten gegenüber Gesellschafter bestehen zum Bilanzstichtag nicht.

Erläuterungen zur Gewinn- und Verlustrechnung

6. Umsatzerlöse

Die Umsatzerlöse wurden in folgenden Bereichen erwirtschaftet:

Der im Inland erwirtschaftete Umsatzanteil beläuft sich dabei auf 80%, wohingegen der Auslandsumsatzanteil 20% beträgt.

7. Sonstige betriebliche Erträge

Die sonstigen betrieblichen Erträge betragen TEUR 277 und setzen sich im Wesentlichen zusammen aus Erträgen aus der Auflösung von Sonderposten mit Rücklageanteil TEUR 154 und sonstigen Weiterbelastungen an verbundene Unternehmen TEUR  88.

8. Personal

Der Personalaufwand setzt sich aus Aufwendungen für Gehälter TEUR 6.669 und Aufwendungen für soziale Abgaben in Höhe von TEUR 1.110 zusammen.

9. Sonstige betriebliche Aufwendungen

Die sonstigen betrieblichen Aufwendungen betragen TEUR 1.884 und betreffen im Wesentlichen Aufwendungen für Equipment (TEUR 649), Raumkosten (TEUR 276), Marketing/PR (TEUR 346), Telefon (TEUR 91), Projektspesen (TEUR 127) und außerordentlichen Aufwendungen für den Verlust aus Verschmelzung der CPV AG aufgrund Earn-Out-Vereinbarung (TEUR 350).

Haftungsverhältnisse und sonstige finanzielle Verpflichtungen

Die Gesellschaft hat zum Bilanzstichtag Verpflichtungen aus Miet- und Leasingverträgen innerhalb der nächsten fünf Jahre in Höhe von EUR 0,9 Mio. mit folgenden Laufzeiten:

Sonstige Angaben

Die Gesellschaft ist eine 100%-ige Tochtergesellschaft der Computershare Investments UK Ltd., Bristol, England. Über das Mutterunternehmen wird die Gesellschaft in den Konzernabschluss der Computershare Ltd., Melbourne, Australien, einbezogen. Der Konzernabschluss ist dort in englischer Sprache erhältlich.

Im Geschäftsjahr hatte die Gesellschaft durchschnittlich 141 Mitarbeiter. Zum Geschäftsjahresende sind 129 Mitarbeiter angestellt.

Mit Wirkung zum 1. Januar 2006 hat die Gesellschaft einen Beherrschungs- und Gewinnabführungsvertrag mit der Computershare HV-Services AG, Schwabhausen/München, abgeschlossen. Mit Wirkung zum 1. Juli 2006 hat die Gesellschaft einen Beherrschungs- und Gewinnabführungsvertrag mit der Computerhare Document Services GmbH, München abgeschlossen.

Mitglieder der Geschäftsführung

Im Geschäftsjahr erfolgte die einzelvertretungsberechtigte Geschäftsführung durch Herrn Dr. Florian Schütz (bis 30.6.2007), Herrn Steffen Herfurth (seit 1.5.2007), Group Managing Director und Herrn Rudolf Heller (seit 01.05.2007), Managing Director CDS, CPM und Business Development. Einzelprokura ist erteilt an Herrn Jochen Braasch und Herrn Götz Dickert (bis 07.08.2007). Gesamtprokura wurde erteilt an Herrn Markus Langfritz (ab dem 23.8.2007).

Hinsichtlich der Angaben für die Gesamtbezüge der Geschäftsführung nimmt die Gesellschaft die Erleichterung nach § 286 Abs. 4 HGB in Anspruch.

Entwicklung des Anlagevermögens im Geschäftsjahr vom 1. Juli 2006 bis 30. Juni 2007

Aufstellung des Anteilsbesitzes per 30.06.2007

* Gewinnabführungsvertrag mit Computershare GmbH, München

Bestätigungsvermerk des Abschlussprüfers

Wir haben den Jahresabschluss- bestehend aus Bilanz, Gewinn- und Verlustrechnung sowie Anhangunter Einbeziehung der Buchführung und den Lagebericht der Computershare GmbH, München, für das Geschäftsjahr vom 1. Juli 2006 bis 30. Juni 2007 geprüft. Die Buchführung und die Aufstellung von Jahresabschluss und Lagebericht nach den deutschen handelsrechtlichen Vorschriften liegen in der Verantwortung der Geschäftsführer der Gesellschaft. Unsere Aufgabe ist es, auf der Grundlage der von uns durchgeführten Prüfung eine Beurteilung über den Jahresabschluss unter Einbeziehung der Buchführung und über den Lagebericht abzugeben.

Wir haben unsere Jahresabschlussprüfung nach § 317 HGB unter Beachtung der vom Institut der Wirtschaftsprüfer (IDW) festgestellten deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Abschlussprüfung vorgenommen. Danach ist die Prüfung so zu planen und durchzuführen, dass Unrichtigkeiten und Verstöße, die sich auf die Darstellung des durch den Jahresabschluss unter Beachtung der Grundsätze ordnungsmäßiger Buchführung und durch den Lagebericht vermittelten Bildes der Vermögens-, Finanz- und Ertragslage wesentlich auswirken, mit hinreichender Sicherheit erkannt werden. Bei der Festlegung der Prüfungshandlungen werden die Kenntnisse über die Geschäftstätigkeit und über das wirtschaftliche und rechtliche Umfeld der Gesellschaft sowie die Erwartungen über mögliche Fehler berücksichtigt. Im Rahmen der Prüfung werden die Wirksamkeit des rechnungslegungsbezogenen internen Kontrollsystems sowie Nachweise für die Angaben in Buchführung, Jahresabschluss und Lagebericht überwiegend auf der Basis von Stichproben beurteilt. Die Prüfung umfasst die Beurteilung der angewandten Bilanzierungsgrundsätze und der wesentlichen Einschätzungen der Geschäftsführer sowie die Würdigung der Gesamtdarstellung des Jahresabschlusses und des Lageberichts. Wir sind der Auffassung, dass unsere Prüfung eine hinreichend sichere Grundlage für unsere Beurteilung bildet.

Unsere Prüfung hat zu keinen Einwendungen geführt.

Nach unserer Beurteilung aufgrund der bei der Prüfung gewonnenen Erkenntnisse entspricht der Jahresabschluss den gesetzlichen Vorschriften und vermittelt unter Beachtung der Grundsätze ordnungsmäßiger Buchführung ein den tatsächlichen Verhältnissen entsprechendes Bild der Vermögens-, Finanz- und Ertragslage der Gesellschaft. Der Lagebericht steht in Einklang mit dem Jahresabschluss, vermittelt insgesamt ein zutreffendes Bild von der Lage der Gesellschaft und stellt die Chancen und Risiken der zukünftigen Entwicklung zutreffend dar.