Andritz Fiedler GmbH

Andritz Fiedler GmbH

Regensburg

Jahresabschluss zum 31. Dezember 2006

Lagebericht

Wirtschaftsbericht

Allgemeine Entwicklung - Rahmenbedingungen

Im abgelaufenen Jahr wurde die Unternehmensstruktur weiter vereinfacht. So wurde die Liquidierung der Fiedler PT CR s.r.o. abgeschlossen und die PFUHL Cleaner GmbH mit der Andritz Kaiser GmbH und die Andritz Fiedler Geschäftsführungs-GmbH mit der Andritz GmbH, Hemer, verschmolzen. Für das Jahr 2007 ist der Verkauf der Andritz Fiedler Holding s à r l., der die Anteile an der (operativen) Andritz Fiedler SAS gehören, an die Andritz SAS und in weiterer Folge die Liquidierung der Andritz Fiedler France Holding s à r l. geplant.

Das Geschäftsjahr 2006 war vor allem durch einen sehr hohen Auftragseingang und stark gestiegene Stahlpreise geprägt. Der Auftragseingang stieg im 2. Quartal um über 30 % zu den vorangegangenen drei Quartalen. Um den Auftragsbestand zu bewältigen, wurden zusätzlich 38 Leiharbeiter beschafft, was durch den Facharbeitermangel in diesem Zeitraum große Schwierigkeiten bereitete und zu einem Einbruch in der Liefertreue führte. Diese konnte im 3. Quartal wieder korrigiert werden. Im 2. und 3. Quartal verteuerten sich die Stahlpreise um bis zu 60 %, vor allem bei hochwertigen Edelstählen. Die erhöhten Edelstahlpreise konnten nur bedingt in einem stark konkurrierenden Verdrängungsmarkt bei den engineered wear parts an die Papierfabriken weitergegeben werden.

Effektive Anlagennutzung und eine Ausweitung des Schichtmodells auf den Samstag als Regelarbeitstag, kontinuierliche Optimierung des Fertigungsablaufes und strategische Kooperationen in den Dienstleistungen, Preiserhöhungen im OEM-Geschäft und das hohe Auftragsvolumen konnten die gestiegenen Materialkosten zum größten Teil kompensieren. Das Geschäftsergebnis wurde dadurch fast konstant gehalten, in der Umsatzrendite musste allerdings im Vergleich zum Vorjahr eine Reduzierung von 1,50 % hingenommen werden. Der EBIT beträgt TEUR 3.444 bzw. 9,29 % der Umsatzerlöse bilanziert nach HGB.

Darstellung des Geschäftsverlaufs

Darstellung des Geschäftsverlaufs

Produktion

Mit 1.4.2006 wurde die strategische Partnerschaft mit der Schweizer Firma STI Hartchrom AG umgesetzt und alle Veredelungsprozesse (Elektropolieren und Hartverchromung) in das neue Werk der STI-Gruppe nach Sternenfels verlagert und somit Veredelungs- und Transportkosten optimiert; die Lieferzeiten wurden im Durchschnitt um ca. 0,5 Wochen gesenkt. In weiterer Folge wurden drei weitere Kooperationen eingeleitet, die 2007 zur Umsetzung kommen. Die Liefertreue lag zwischen 80 % und 95 % und wurde im Wesentlichen durch die hohe Auslastung geprägt. Investitionen flossen in alle Bereiche der Produktion, in die Lagertechnik (TEUR 123), in Fräsen, Bohren, Drehen (TEUR 483), in neue Werkzeuge (TEUR 218) und in eine Glättwalze für die neue Fertigungstechnik ConiPerf (TEUR 70). Weitere Investitionen flossen in Hard- und Software (TEUR 70) und in neue Kfz's (TEUR 44). Zum weiteren Aufbau der Kapazität wird in Foshan/Provinz Guandong/CHINA einen neuer Fertigungsstandort aufgebaut.

Personal- und Sozialbereich

Die Mitarbeiteranzahl bei Andritz Fiedler ist im Vergleich zu 2005 in etwa gleich geblieben. Insgesamt waren im Jahresschnitt 283 Mitarbeiter beschäftigt, davon 26 Auszubildende. Die Fluktuation ist als gering zu beurteilen. Die Vergütungsstrukturen der Mitarbeiter wurden zum 1.12.2006 auf das ERA-Entgelt umgestellt und somit alle Stellen analytisch bewertet, mit dem Betriebsrat neu festgelegt und alte Lohn- bzw. Gehaltsgruppen abgeschafft. Im Rahmen des Haustarifs wurde eine Arbeitszeiterhöhung auf 36,5 Stunden und ein ergebnisorientierter Einkommensbestandteil (wirksam ab 1.4.2007) sowie ein flexibles Schichtmodell, das den Samstag als Regelarbeitstag inkludiert, vereinbart. Der Krankenstand im gesamten Unternehmen ist mit < 4 % deutlich unter den branchenüblichen Werten. Im letzten Quartal wurde eine Mitarbeiterbefragung durchgeführt, deren Analyse und Maßnahmenfestlegung im Q1/2007 abgeschlossen wird.

Umsatz- und Auftragsentwicklung

- Papiertechnik

Im Vergleich zum Vorjahr boomte 2006 das OEM-Geschäft in der Papierindustrie. Das Ersatzteilgeschäft im Hauptprodukt Siebkörbe blieb auf hohem Niveau konstant. Der Auftragseingang in 2006 betrug ca. Mio. EUR 28,5 und war damit um ca. 28,5 % höher als 2005. Überdurchschnittlich entwickelten sich dabei die Regionen Asien und China, in denen vor allem Jahresrahmenverträge abgeschlossen werden konnten. Mit Nine Dragon Paper wurde der bisher größte Einzelauftrag mit einem Enduser in Höhe von knapp Mio. EUR 1,0 abgeschlossen. Der Weltmarktanteil bei Siebkörben verbesserte sich um +2 % auf 18 %.

- Perforiertechnik

Die PerfTec konnte mit einem Auftragseingang von Mio. EUR 11,7 im Vergleich zum Vorjahr um 13,9 % zulegen. Positiv war die allgemein bessere Auftragslage des deutschen Maschinenbaus und die neue Produktgruppe ConiPerf, die über Mio. EUR 1 Umsatz erreichte. Das Einsatzgebiet der ConiPerf Produkte liegt in der Trocknung, Entwässerung und Stoffaufbereitung in Anlagen der Nahrungsmittelindustrie und der Umwelttechnik. Durch die langjährig gute Zusammenarbeit und Produktentwicklung mit einem namhaften Kunden konnte zum Jahresende der höchste Rahmenabrufauftrag der langen 'Fiedler'-Geschichte von fast Mio. EUR 2 abgeschlossen werden - Auftragseingang und Lieferung in den Jahren 2007 und 2008.

Darstellung der Lage

Das Geschäftsjahr 2006 schließt mit einem Jahresüberschuss von TEUR 2.945 ab.

Die Bilanzsumme hat sich um TEUR 3.811 oder 17 % erhöht. Die Vermögens- und Finanzlage stellt sich wie folgt dar:

Aktiva:

Bilanzposition

Buchwert

in TEUR

Technische Anlagen und Maschinen2.731

Andere Anlagen, Betriebs- und Geschäftsausstattung898

Anteile an verbundenen Unternehmen776

Vorräte5.509

Forderungen aus Lieferungen und Leistungen3.047

Forderungen gegen verbundene Unternehmen2.527

Guthaben bei Kreditinstituten, Kasse1.691

Passiva:

Bilanzposition

Buchwert

in TEUR

Rückstellungen3.726

Verbindlichkeiten gegenüber Kreditinstituten3.406

Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen917

Verbindlichkeiten gegenüber verbundenen Unternehmen und Gesellschaftern

inkl. Ergebnisabführung11.882

Sonstige Verbindlichkeiten278

CASH FLOW 2006TEUR

Periodenergebnis vor Gewinnabführung in Bilanz2.945

Abschreibungen/Zuschreibungen auf Gegenstände des Anlagevermögens952

Zunahme/Abnahme der Rückstellungen378

Sonstige zahlungsunwirksame Aufwendungen/Erträge36

Gewinn/Verlust aus dem Abgang von Gegenständen des Anlagevermögens15

Zunahme/Abnahme der Vorräte, der Forderungen aus Lieferungen und Leistungen sowie anderer Aktiva, die nicht der Investitions- oder Finanzierungstätigkeit zuzuordnen sind-3.132

Zunahme/Abnahme der Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen sowie anderer Passiva, die nicht der Investitions- oder Finanzierungstätigkeit zuzuordnen sind-2.758

Cash Flow aus laufender Geschäftstätigkeit-1.564

Einzahlungen aus Abgängen von Gegenständen des Sachanlagevermögens12

Auszahlungen für Investitionen in das Sachanlagevermögen-1.787

Auszahlungen für Investitionen in das immaterielle Anlagevermögen-25

Auszahlungen für Investitionen in das Finanzanlagevermögen-63

Cash Flow aus der Investitionstätigkeit-1.863

Einzahlungen aus der Begebung von Anleihen und aus der Aufnahme von (Finanz-)Krediten3.500

Auszahlungen für die Tilgung von Anleihen und (Finanz-)Krediten-290

Cash Flow aus der Finanzierungstätigkeit3.210

Zahlungswirksame Veränderung des Finanzmittelfonds-217

Finanzmittelfonds am Anfang der Periode1.908

Finanzmittelfonds am Ende der Periode1.691

Der Finanzmittelbestand zum 31. Dezember 2006 stellt sich wie folgt dar:

Bilanzposition

Buchwert

in TEUR

Guthaben bei Kreditinstituten, Kasse1.691

Verbindlichkeiten gegenüber Kreditinstituten (Kontokorrent)0

Wechselverbindlichkeiten0

Saldo1.691

Risikobericht

Im 2. Quartal 2007 wird unser Werk in China in Betrieb gehen. Gemeinsam mit der Umsetzung der seit langem angestrebten und konzipierten Automatisierung der Siebkorbmontage (Q3/2007), wird uns dies in die Lage versetzen, mit Preisdegradation im volumenstabilen Ersatzteilgeschäft aggressiver mitzugehen und unseren Marktanteil zu verteidigen. Die 2006 begonnenen verfahrenstechnischen Innovationen werden vollständig umgesetzt ('Inward flow welding', Umstellung RP auf BarTec-Technologie). Gepaart mit der Entwicklung der neuen Verbindungstechnik schaffen wir Differenzierungsmerkmale gegenüber unseren Konkurrenten.

In unserer Risikoanalyse wurde die hohe Varianz in den Auftragseingängen und die daraus resultierenden Kosten für kurzfristigen Kapazitätsaufbau und Qualitätskosten bzw. Leerstandskosten als Schwerpunkt gesetzt. Weiter steigende Rohmaterial- und Energiekosten gefährden den Ertrag. Andritz Fiedler trägt dem durch Kostensenkungs- und Materialeffizienzsteigerungsprogramme Rechnung. Hierzu wurde gemeinsam im Konzern auch eine Untersuchung zum Einsatz von alternativen, kostengünstigeren Materialien eingeleitet. Anhand der Risikobewertung wurde für 2007 als weiterer Schwerpunkt ein vertieftes Personalmanagement abgeleitet, um den zukünftigen Entwicklungen des Unternehmens im Personalsektor Rechnung zu tragen.

Prognosebericht

Für das Geschäftsjahr 2007 gehen wir von einem Gesamtumsatz von insgesamt Mio. EUR 37 aus, der sich aus Mio. EUR 25 Papiertechnik und Mio. EUR 12 Perforiertechnik zusammensetzt. Ca. 55 % der Aufträge in der Papiertechnik sind auch weiterhin IC-Geschäfte (Aufträge aus anderen Andritz-Unternehmen). Das Ergebnis (EBIT) sollte wieder im Bereich von 10 % liegen, sofern keine dramatischen Preisentwicklungen in Rohmaterial und Energie erfolgen.

Zur weiteren Kostenreduzierung werden 2007 fünf wesentliche Schritte unternommen:

1)Weitere strategische Kooperationen mit Zulieferanten und Outsourcing

2)Anlauf der Fertigung in China

3)Kontinuierliches Verbesserungsprogramm (Produkte und Material)

4)Umsetzung der Automatisierung

5)Erste Umsetzung der neuen Verbindungstechnik

Forschungs- und Entwicklungsbericht

Die Schwerpunkte der Entwicklungstätigkeiten wurden in die Konzepterstellung zur Automatisierung der Siebkorbmontage und in die Entwicklung von neuen Verbindungstechnologien für Profilstäbe und Verstärkungsringe bei Stabsiebkörben gelegt. Das Automatisierungskonzept wurde vollständig fertig gestellt und ein Auftrag (TEUR 1.600) zur Umsetzung wird Anfang 2007 vergeben. In der Verbindungstechnik werden vergleichend Dauerfestigkeits- und Beständigkeitsuntersuchungen durchgeführt. Im Rahmen der Produktweiterentwicklung wurden wesentliche verfahrenstechnische Innovationen eingebracht, die die Rentabilität und die Qualität einzelner Baureihen signifikant verbessern - Wirksamkeit ab Q4/2007. In 2006 hat Andritz Fiedler keine Förderung von Dritten erhalten. Ebenso wurden keine Lizenzeinnahmen erzielt.

Für das Jahr 2006 ist eine neue Patentanmeldung eingereicht worden. Derzeit sind 4 Patentanmeldungen im Patentprüfungsverfahren und insgesamt 15 Patente rechtskräftig erteilt.

Die rechnerische Mitarbeiterzahl im Bereich Forschung und Entwicklung beträgt 2.

Für die Entwicklung von neuen Produkten und Fertigungsverfahren wurden TEUR 498 ausgegeben, was 1,35 % des Umsatzes entspricht.

Einrichtung für Forschungs- und Entwicklungszwecke

Zahl der Mitarbeiter in diesen Einrichtungen

2

Forschungs- und Entwicklungszielsetzungen

Aufwand der Forschungs und Entwicklungskosten

0,00

Bilanz

Gewinn- und Verlustrechnung

Anhang

Anlagespiegel

Angabe der auf Bilanz und GuV angewandten Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden

Die Vermögens- und Schuldposten sind unter Beachtung der Regelungen des HGB für Kapitalgesellschaften sowie der Grundsätze ordnungsmäßiger Buchführung bewertet.

Erworbene immaterielle Vermögensgegenstände werden zu Anschaffungskosten aktiviert und zwischen 3 und 10 Jahren abgeschrieben.

Die Bewertung der Sachanlagen erfolgte zu den steuerlich aktivierungspflichtigen Anschaffungs- bzw. Herstellungskosten abzüglich planmäßiger Abschreibungen, die unter Zugrundelegung der jeweiligen steuerlichen Sätze überwiegend nach der linearen Methode berechnet wurden. Die Zugänge bei den beweglichen Anlagegütern werden zeitanteilig abgeschrieben. Die Nutzungsdauern der beweglichen Anlagegüter betragen 3 bis 16 Jahre, die der unbeweglichen Anlagegüter 25 bis 50 Jahre. Geringwertige Wirtschaftsgüter werden im Jahr des Zugangs voll abgeschrieben und in der Entwicklung des Anlagevermögens als Zu- und Abgang gezeigt.

Die Finanzanlagen sind zu den Anschaffungskosten bzw. dem niedrigeren beizulegenden Wert ausgewiesen.

Die Vorräte werden zu Anschaffungs- bzw. Herstellungskosten unter Beachtung des Niederstwertprinzips angesetzt. Die Herstellungskosten umfassen Fertigungsmaterial, Fertigungslöhne, Sondereinzelkosten der Fertigung sowie die nach steuerlichen Vorschriften aktivierungspflichtigen Material- und Fertigungsgemeinkosten. Fremdkapitalzinsen sind nicht einbezogen. Abwertungen im Rohmaterial wurden angemessen berücksichtigt. Für Alter und Gängigkeit wurden pauschale Abschläge entsprechend den Richtlinien des Andritz-Konzerns vorgenommen.

Die Forderungen und sonstigen Vermögensgegenstände sind zu Nennwerten angesetzt. Erkennbaren Einzelrisiken und dem allgemeinen Kreditrisiko wird durch eine angemessene Wertberichtigung Rechnung getragen. Exportforderungen in fremder Währung sind grundsätzlich mit dem Kurs des Einbuchungstages bzw. dem niedrigeren Kurs am Stichtag bilanziert.

Die Liquiden Mittel sind zum Nominalwert angesetzt.

Währungsguthaben bei Kreditinstituten und andere Forderungen in fremder Währung werden zum Kurs des Einbuchungstages bzw. mit dem niedrigeren Kurs zum Bilanzstichtag angesetzt.

Bei dem Sonderposten mit Rücklageanteil handelt es sich um eine in 1997 von der Heinrich Fiedler GmbH & Co. KG, Regensburg, auf die Andritz Fiedler GmbH & Co. KG, Regensburg (damals: Heinrich Fiedler GmbH & Co. Holding KG, Regensburg), übertragene § 6b EStG-Rücklage, welche auf Grundstücksanschaffungskosten angerechnet wurde. Die Auflösung des Sonderpostens mit Rücklageanteil erfolgt pro-rata-temporis mit p.a. TEUR 172 bis 2021. In 2022 erfolgt eine Auflösung in Höhe von EUR 85.930,32. Der verbleibende Betrag in Höhe von EUR 483.390,68 betrifft Grund und Boden.

Die Bewertung der Pensionsverpflichtungen erfolgt mit den Barwerten gemäß Handelsrecht unter Zugrundelegung der Richttafeln 2005 G von Prof. Dr. Klaus Heubeck und eines Zinssatzes von 6 %.

Die sonstigen Rückstellungen berücksichtigen alle erkennbaren Risiken und passivierungspflichtigen ungewissen Verpflichtungen. Die gebildete Rückstellung für Altersteilzeitverpflichtungen wurde unter Anwendung der Berechnungsregeln des IAS 19 mit einem Zinssatz von 4 % ermittelt.

Die Verbindlichkeiten sind zu Rückzahlungsbeträgen angesetzt. Verbindlichkeiten in ausländischer Währung werden zum Kurs des Einbuchungstages bzw. mit dem höheren Kurs am Bilanzstichtag umgerechnet.

Abweichung von Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden, Einfluss auf Vermögens-, Ertrags- und Finanzlage

Einbeziehung von Fremdkapitalzinsen in die Herstellungskosten

Grundlagen für die Umrechnung in Euro/DM

Abweichung von der Darstellungstetigkeit

Änderungen von Schätzungen

Angabe und Begründung bei Abweichung von der einheitlichen Bewertung

Angabe der Ausleihungen, Forderungen und Verbindlichkeiten gegenüber Gesellschaftern

Erläuterung größerer Beträge in Sonst. VG, nach dem Bilanzstichtag entstanden

Erläuterung der "Aufwendungen für die Ingangsetzung und Erw. des Geschäftsbetriebes"

Abschreibungen auf Anlagevermögen und Aufw. f. Ingangs. und Erw. des Geschäftsbetriebes

Aufnahme Unterschiedsbetrag (Damnum/Disagio) in aktive Rechnungsabgrenzungsposten

Bildung steuerlicher Abschreibungen, getrennt nach Anlage- und Umlaufvermögen

Im Bilanzgewinn/ -verlust enthaltener Gewinnvortrag/Verlustvortrag

Sonstige Rückstellungen, nicht unerheblicher Umfang, nicht gesondert ausgewiesen

Unter sonstige Rückstellungen sind im Wesentlichen Personalverpflichtungen (Altersteilzeit, Sonderzahlungen gemäß Haustarifvertrag, ERA-Anpassungsfonds, Zeitguthaben, Boni), Gewährleistungsrisiken, Berufsgenossenschaft, Umsatzprovision und ausstehende Rechnungen enthalten.

Aufgliederung der Verbindlichkeiten

Die Restlaufzeiten der Verbindlichkeiten stellen sich wie folgt dar

(Vorjahresbeträge in Klammern):

Die Verbindlichkeiten gegenüber Kreditinstituten sind in Höhe von TEUR 3.406 (Vj. TEUR 3.414) durch Grundschulden gesichert. Darüber hinaus bestehen für Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen branchenübliche Eigentumsvorbehalte.

Die Verbindlichkeiten gegenüber verbundenen Unternehmen beinhalten in Höhe von TEUR 256 (Vj. TEUR 169) Liefer- und Leistungsschulden.

Außerplanmäßige Abschreibungen beim Anlagevermögen und beim Umlaufvermögen zur Vorwegnahme künftiger Wertschwankungen

Ergebnisbeeinflussung steuerl. Wertansätze für Abschreibungen und Sonderposten

Steuerrechtliche Abschreibungen

Entwicklung vom Jahrsüberschuss/-fehlbetrag zum Bilanzgewinn/Bilanzverlust

Haftungsverhältnisse und sonstige finanzielle Verpflichtungen

Zum 31. Dezember 2006 bestanden diverse Gewährleistungsbürgschaften in einer Gesamthöhe von TEUR 28 (Vj. TEUR 136) und Vertragserfüllungsbürgschaften insgesamt von TEUR 85 (Vj. TEUR 0).

Angaben über Genussrechte, Rechte aus Besserungsscheinen und ähnliche Rechte

Andere Berichtsbestandteile

Erklärung nach § 264 Abs. 2 Satz 3 und § 289 Abs. 1 Satz 5 HGB

Regensburg, den 29.01.2007

Die Geschäftsführung

gez. Siegfried Mischitzgez. Manfred Rennergez. Paul Krekel

Berichtsprüfung

Bestätigungs-/Versagungsvermerk/Bescheinigungstext

Bestätigungsvermerk des Abschlussprüfers

Wir haben den Jahresabschluss  bestehend aus Bilanz, Gewinn- und Verlustrechnung sowie Anhang  unter Einbeziehung der Buchführung und den Lagebericht der Andritz Fiedler GmbH, Regensburg, für das Geschäftsjahr vom 1. Januar bis 31. Dezember 2006 geprüft. Die Buchführung und die Aufstellung von Jahresabschluss und Lagebericht nach den deutschen handelsrechtlichen Vorschriften liegen in der Verantwortung der gesetzlichen Vertreter der Gesellschaft. Unsere Aufgabe ist es, auf der Grundlage der von uns durchgeführten Prüfung eine Beurteilung über den Jahresabschluss unter Einbeziehung der Buchführung und über den Lagebericht abzugeben.

Wir haben unsere Jahresabschlussprüfung gemäß § 317 HGB unter Beachtung der vom Institut der Wirtschaftsprüfer festgestellten deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Abschlussprüfung vorgenommen. Danach ist die Prüfung so zu planen und durchzuführen, dass Unrichtigkeiten und Verstöße, die sich auf die Darstellung des durch den Jahresabschluss unter Beachtung der Grundsätze ordnungsmäßiger Buchführung und durch den Lagebericht vermittelten Bildes der Vermögens-, Finanz- und Ertragslage wesentlich auswirken, mit hinreichender Sicherheit erkannt werden. Bei der Festlegung der Prüfungshandlungen werden die Kenntnisse über die Geschäftstätigkeit und über das wirtschaftliche und rechtliche Umfeld der Gesellschaft sowie die Erwartungen über mögliche Fehler berücksichtigt. Im Rahmen der Prüfung werden die Wirksamkeit des rechnungslegungsbezogenen internen Kontrollsystems sowie Nachweise für die Angaben in Buchführung, Jahresabschluss und Lagebericht überwiegend auf der Basis von Stichproben beurteilt. Die Prüfung umfasst die Beurteilung der angewandten Bilanzierungsgrundsätze und der wesentlichen Einschätzungen der gesetzlichen Vertreter sowie die Würdigung der Gesamtdarstellung des Jahresabschlusses und des Lageberichts. Wir sind der Auffassung, dass unsere Prüfung eine hinreichend sichere Grundlage für unsere Beurteilung bildet.

Unsere Prüfung hat zu keinen Einwendungen geführt.

Nach unserer Beurteilung aufgrund der bei der Prüfung gewonnenen Erkenntnisse entspricht der Jahresabschluss der Andritz Fiedler GmbH, Regensburg, den gesetzlichen Vorschriften und vermittelt unter Beachtung der Grundsätze ordnungsmäßiger Buchführung ein den tatsächlichen Verhältnissen entsprechendes Bild der Vermögens-, Finanz- und Ertragslage der Gesellschaft. Der Lagebericht steht in Einklang mit dem Jahresabschluss, vermittelt insgesamt ein zutreffendes Bild von der Lage der Gesellschaft und stellt die Chancen und Risiken der zukünftigen Entwicklung zutreffend dar.

Nürnberg, den 10. April 2007

Deloitte & To u che GmbH

Wirtschaftsprüfungsgesellschaft

gez. Thiermanngez. ppa. Kiefer

WirtschaftsprüferWirtschaftsprüfer