RTP Deutschland GmbH

RTP Deutschland GmbH

Ladenburg

Jahresabschluss zum Geschäftsjahr vom 01.01.2017 bis zum 31.12.2017

Bilanz zum 31. Dezember 2017

RTP Deutschland GmbH Ladenburg

AKTIVA

Gewinn- und Verlustrechnung vom 01.01.2017 bis 31.12.2017

RTP Deutschland GmbH Ladenburg

Entwicklung des Anlagevermögens im Geschäftsjahr 2017

Bestätigungsvermerk des Abschlussprüfers

Wir haben den Jahresabschluss - bestehend aus Bilanz, Gewinn- und Verlustrechnung sowie Anhang - unter Einbeziehung der Buchführung und den Lagebericht der RTP Deutschland GmbH, Ladenburg, für das Geschäftsjahr vom 1. Januar bis 31. Dezember 2017 geprüft. Die Buchführung und die Aufstellung von Jahresabschluss und Lagebericht nach den deutschen handelsrechtlichen Vorschriften liegen in der Verantwortung der gesetzlichen Vertreter der Gesellschaft. Unsere Aufgabe ist es, auf der Grundlage der von uns durchgeführten Prüfung eine Beurteilung über den Jahresabschluss unter Einbeziehung der Buchführung und über den Lagebericht abzugeben.

Wir haben unsere Jahresabschlussprüfung nach § 317 HGB unter Beachtung der vom Institut der Wirtschaftsprüfer (IDW) festgestellten deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Abschlussprüfung vorgenommen. Danach ist die Prüfung so zu planen und durchzuführen, dass Unrichtigkeiten und Verstöße, die sich auf die Darstellung des durch den Jahresabschluss unter Beachtung der Grundsätze ordnungsmäßiger Buchführung und durch den Lagebericht vermittelten Bildes der Vermögens-, Finanz- und Ertragslage wesentlich auswirken, mit hinreichender Sicherheit erkannt werden. Bei der Festlegung der Prüfungshandlungen werden die Kenntnisse über die Geschäftstätigkeit und über das wirtschaftliche und rechtliche Umfeld der Gesellschaft sowie die Erwartungen über mögliche Fehler berücksichtigt. Im Rahmen der Prüfung werden die Wirksamkeit des rechnungslegungsbezogenen internen Kontrollsystems sowie Nachweise für die Angaben in Buchführung, Jahresabschluss und Lagebericht überwiegend auf der Basis von Stichproben beurteilt. Die Prüfung umfasst die Beurteilung der angewandten Bilanzierungsgrundsätze und der wesentlichen Einschätzungen der gesetzlichen Vertreter sowie die Würdigung der Gesamtdarstellung des Jahresabschlusses und des Lageberichts. Wir sind der Auffassung, dass unsere Prüfung eine hinreichend sichere Grundlage für unsere Beurteilung bildet.

Unsere Prüfung hat zu keinen Einwendungen geführt.

Nach unserer Beurteilung aufgrund der bei der Prüfung gewonnenen Erkenntnisse entspricht der Jahresabschluss den gesetzlichen Vorschriften und vermittelt unter Beachtung der Grundsätze ordnungsmäßiger Buchführung ein den tatsächlichen Verhältnissen entsprechendes Bild der Vermögens-, Finanz- und Ertragslage der Gesellschaft. Der Lagebericht steht in Einklang mit dem Jahresabschluss, entspricht den gesetzlichen Vorschriften, vermittelt insgesamt ein zutreffendes Bild von der Lage der Gesellschaft und stellt die Chancen und Risiken der zukünftigen Entwicklung zutreffend dar.

Anhang für das Geschäftsjahr 2017

A. Allgemeine Angaben

Die RTP Deutschland GmbH ("Gesellschaft") hat Ihren Sitz in Ladenburg und ist unter der Nummer HRB 711750 in das Handelsregister B des Amtsgerichts Mannheim eingetragen.

Der Jahresabschluss für das Geschäftsjahr 2017 wurde nach den Vorschriften des Handelsgesetzbuches und des Gesetzes betreffend die Gesellschaften mit beschränkter Haftung (GmbHG) erstellt.

Der Jahresabschluss umfasst die Bilanz, die Gewinn- und Verlustrechnung und den Anhang. Die Gewinn- und Verlustrechnung wird nach dem Gesamtkostenverfahren aufgestellt.

Die Gesellschaft ist eine mittelgroße Kapitalgesellschaft im Sinne von § 267 HGB. Die größenabhängigen Aufstellungserleichterungen und Schutzklauseln wurden teilweise in Anspruch genommen.

B. Bilanzierungs- und Bewertungsgrundsätze / Erläuterungen zur Bilanz und zur Gewinn- und Verlustrechnung

Im Jahresabschluss sind sämtliche Vermögensgegenstände, Schulden, Rechnungsabgrenzungsposten, Aufwendungen und Erträge enthalten, soweit gesetzlich nichts anderes bestimmt ist.

Die Wertansätze der Eröffnungsbilanz des Geschäftsjahres stimmen mit denen der Schlussbilanz des vorangegangenen Geschäftsjahres überein. Bei der Bewertung wurde von der Fortführung des Unternehmens ausgegangen. Die Vermögensgegenstände und Schulden wurden einzeln bewertet.

Anlagevermögen

Der aus einem Asset Deal resultierende Geschäfts- oder Firmenwert gemäß § 246 Abs. 1 HGB wird linear über eine Nutzungsdauer von 15 Jahren abgeschrieben. Die Nutzungsdauer wird aufgrund der Laufzeit des erworbenen Know-how sowie der wesentlichen Absatzverträge angesetzt und beträgt zum 31. Dezember 2017 noch zehn Jahre.

Das Sachanlagevermögen wird zu Anschaffungskosten, vermindert um planmäßige Abschreibungen, angesetzt. Die planmäßigen Abschreibungen sind entsprechend der betriebsgewöhnlichen Nutzungsdauer nach der linearen Methode ermittelt. Zur Entwicklung der immateriellen Vermögensgegenstände und der Sachanlagen wird auf den Anlagespiegel (Anlage 3.1) verwiesen.

Umlaufvermögen

Die Vorräte werden zu Anschaffungs- bzw. Herstellungskosten bei Anwendung zulässiger Bewertungsvereinfachungsverfahren unter Beachtung des Niederstwertprinzips angesetzt.

Die Forderungen und sonstigen Vermögensgegenstände werden zum Nennwert angesetzt.

Forderungen in fremder Währung wurden grundsätzlich mit dem Kurs am Tag ihrer Entstehung gebucht. Am Bilanzstichtag werden diese Forderungen zum Devisenkassamittelkurs entsprechend § 256a HGB umgerechnet. Verluste aus Kursänderungen bis zum Abschlussstichtag werden stets, Gewinne aus Kursänderungen nur bei Restlaufzeiten von einem Jahr oder weniger berücksichtigt.

Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände gegen den Gesellschafter bestehen zum Stichtag nicht.

Kassenbestand und Guthaben bei Kreditinstituten werden zum Nennwert angesetzt.

Aktive Rechnungsabgrenzungsposten

Ausgewiesen werden Ausgaben vor dem Bilanzstichtag, soweit sie Aufwand für eine bestimmte Zeit nach dem Bilanzstichtag darstellen.

Eigenkapital

Im Eigenkapital hat sich der Verlustvortrag wie folgt entwickelt:

Sonstige Rückstellungen

Die Rückstellungen berücksichtigen alle erkennbaren Risiken und ungewissen Verpflichtungen und sind in Höhe des nach vernünftiger kaufmännischer Beurteilung notwendigen Erfüllungsbetrags unter Berücksichtigung zu erwartender Preis- und Kostenänderungen angesetzt.

Die sonstigen Rückstellungen setzen sich wie folgt zusammen:

Verbindlichkeiten

Die Verbindlichkeiten sind mit ihrem Erfüllungsbetrag angesetzt.

Verbindlichkeiten in fremder Währung wurden grundsätzlich mit dem Kurs am Tag ihrer Entstehung gebucht. Am Bilanzstichtag wurden diese Verbindlichkeiten zum Devisenkassamittelkurs entsprechend § 256a HGB umgerechnet. Verluste aus Kursänderungen bis zum Abschlussstichtag werden stets, Gewinne aus Kursänderungen nur bei Restlaufzeiten von einem Jahr oder weniger berücksichtigt.

Die Verbindlichkeiten haben folgende Restlaufzeiten:

¹ Neben dem Eigentumsvorbehalt bestehen keine weiteren Sicherheiten.

Verbindlichkeiten gegenüber dem Gesellschafter bestehen zum 31. Dezember 2017 nicht.

Haftungsverhältnisse

Neben in den der Bilanz aufgeführten Verbindlichkeiten sind keine Haftungsverhältnisse nach § 251 HGB zu vermerken.

Gewinn- und Verlustrechnung

Die Gewinn- und Verlustrechnung wurde nach dem Gesamtkostenverfahren aufgestellt.

C. Sonstige Angaben

Sonstige finanzielle Verpflichtungen

Es bestehen sonstige finanzielle Verpflichtungen aus Leasingverträgen in Höhe von 65 TEUR in 2018 bis 2020 und aus Mietverträgen zahlbar in 2018 mit TEUR 406 und in 2019 bis 2021 mit TEUR 1.219.

Geschäftsführer

Als Geschäftsführer waren im Geschäftsjahr

bestellt. Auf die Angabe der Gesamtbezüge der Geschäftsführung wurde gemäß § 286 Abs. 4 HGB verzichtet.

Arbeitnehmer

Im Geschäftsjahr 2017 waren durchschnittlich 80 Mitarbeiter (Vorjahr: 95) beschäftigt, davon

Mutterunternehmen

Die RTP International Holdings, Inc. mit Sitz in Winona, Vereinigte Staaten von Amerika, ist Alleingesellschafterin und Mutterunternehmen der Gesellschaft. Ein erster Konsolidierungskreis wird von der RTP International Holdings vorbereitet und der Konzernabschluss wird von der RTP International Holdings veranlasst.

Bezüglich der Angaben nach § 285 S. 1 Nr. 17 HGB wird auf den Konzernabschluss der RTP International Holdings verwiesen.

Ergebnisverwendungsvorschlag

Es wird vorgeschlagen den Bilanzverlust in Höhe von EUR 13.464.318,94, bestehend aus dem Verlustvortrag in Höhe von EUR 14.583.601,56 und dem Jahresüberschuss in Höhe von EUR 1.119.282,62 auf neue Rechnung vorzutragen.

Bilanzielle Überschuldung

Die Gesellschaft ist zum Bilanzstichtag in Höhe von EUR 13.439.318,94 handelsbilanziell überschuldet. Zur Vermeidung der insolvenzrechtlichen Überschuldung hat ein Gläubiger den Rangrücktritt auf die bis zum 31. Dezember 2017 unter den Verbindlichkeiten gegenüber verbundenen Unternehmen ausgewiesenen Forderungen erklärt. Die Forderung des Gläubigers beträgt zum 31. Dezember 2017 EUR 31.425.059,45. Der Rangrücktritt besteht nach der Rangrücktrittsvereinbarung vom 20.12.2012 solange und soweit dies zu einer Vermeidung der Überschuldung des Schuldners erforderlich ist.

Nachtragsbericht

Nach Abschluss des Geschäftsjahres 2017 sind keine Vorgänge von besonderer Bedeutung eingetreten.

Lagebericht für das Geschäftsjahr 2017

A. Wirtschaftsbericht

I. Allgemeine Angaben zur Geschäftstätigkeit

Gegenstand des Unternehmens ist die Herstellung, Vertrieb, Anwendung von und Handel mit Kunststoffen jeglicher Art, sowie Einfuhr und Ausfuhr dieser Erzeugnisse sowie Forschung und Entwicklung auf dem Gebiet dieser Erzeugnisse in Deutschland und im Ausland.

Seit 2010 betreibt RTP Deutschland GmbH Produktionseinrichtungen in Ladenburg.

Die Gesellschaft gehört zur Konzerngruppe der RTP Co., USA.

II. Gesamtwirtschaftliches Umfeld

Die konjunkturelle Lage in Deutschland war im Jahr 2017 gekennzeichnet durch ein kräftiges Wirtschaftswachstum. Anhand vorläufiger Ergebnisse waren die deutschen Exporte im Jahr 2017 um 6 % höher als im Vorjahr. Die deutsche Außenhandelsbilanz konnte somit im Jahr 2017 mit einem Überschuss von EUR 244.900 Mio. rechnen. ¹

¹ Statistisches Bundesamt, online abrufbar unter URL: https://www.destatis.de/DE/PresseService/Presse/Pressemitteilungen/2018/02/PD18_039_51.html

Das Jahr 2017 war, bedingt im Wesentlichen durch außenwirtschaftliche Wachstumsimpulse, geprägt durch ein stark verbessertes wirtschaftliches Gesamtumfeld. Die ebenfalls gestiegene Binnennachfrage führte insgesamt zu einem fundierten und homogenen Wachstum auf breiter Basis.

III. Branchenentwicklung

Die Entwicklung in 2017 war grundsätzlich positiv.

Es herrscht weiter ein hoher Wettbewerbsdruck in vielen Produktbereichen. Die Marge hat sich verbessert im Vergleich zum Vorjahr.

IV. Darstellung und Analyse des Geschäftsverlaufs und des Geschäftsergebnisses 2017

Die Umsatzerlöse konnten im Berichtszeitraum gegenüber dem Vorjahr um 15 % gesteigert werden. Das Jahresergebnis konnte im Vergleich zum Vorjahr deutlich um EUR 4,4 Mio. auf EUR 1,1 Mio. verbessert werden. Im Berichtsjahr wurden Investitionen in das Sachanlagevermögen in Höhe von EUR 0,6 Mio. getätigt. Insgesamt konnte im Geschäftsjahr ein Warenausgangsvolumen in Höhe von 9.680 Tonnen verzeichnet werden, was im Vorjahresvergleich einem Rückgang von 4 % entspricht.

1. Ertragslage

Die Umsatzerlöse der Gesellschaft betrugen im Geschäftsjahr 2017 insgesamt EUR 32,1 Mio. nach EUR 27,8 Mio. im Vorjahr.

Der Materialaufwand hat sich im Geschäftsjahr 2017 um EUR 2,0 Mio. auf EUR 21,1 Mio. erhöht.

Die Personalaufwendungen haben sich aufgrund eines niedrigen Personalbestands um EUR 0,2 Mio. auf EUR 4,2 Mio. reduziert.

Die Gesellschaft weist für das Geschäftsjahr Abschreibungen von insgesamt EUR 1,1 Mio. aus und bewegt sich damit auf dem Niveau des Vorjahres.

Das EBITDA der Gesellschaft beläuft sich im Berichtsjahr auf EUR 2,2 Mio. (Vorjahr: EUR -2,2 Mio.)

Die Gesellschaft erzielte im Geschäftsjahr ein Jahresergebnis von EUR 1,1 Mio. (Vorjahr: EUR -3,3 Mio.). Dies ist zum Einen auf die gestiegenen Umsatzerlöse bei leicht verbesserter Rohertragsquote (+3 % im Vergleich zum Vorjahr) und zum Anderen auf das stark verbesserte Währungskursergebnis (+ EUR 2,3 Mio.) zurückzuführen.

2. Vermögens- und Finanzlage

Die um das negative Eigenkapital bereinigte Bilanzsumme hat sich im Vergleich zum Vorjahr um EUR 0,3 Mio. auf EUR 20,5 Mio. erhöht. Ursächlich für diese Veränderung ist im Wesentlichen der Anstieg des Umlaufvermögens um EUR 0,9 Mio. Diese Entwicklung ist hauptsächlich auf den erhöhten Auftrags- und Produktionsbestand zurückzuführen. Das Anlagevermögen hat sich abschreibungsbedingt um EUR 0,5 Mio. verringert. Auf der Passivseite haben sich, entsprechend der Entwicklung des Umlaufvermögens, die Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen um EUR 0,6 Mio. erhöht. Dagegen haben sich die Verbindlichkeiten gegenüber verbundenen Unternehmen um EUR 1,2 Mio. verringert. Ursächlich hierfür ist im Wesentlichen die Zuschreibung eines auf fremde Währung lautenden Darlehens eines verbundenen Unternehmens auf Grund des verbesserten Währungskursergebnisses (siehe auch oben unter IV, 1.).

Die Finanzierung der Gesellschaft erfolgt grundsätzlich wie im Vorjahr mit den Verbindlichkeiten gegenüber verbundenen Unternehmen. Die Gesellschaft war in der Berichtsperiode jederzeit in der Lage ihren Zahlungsverpflichtungen in vollem Umfang nachzukommen.

Der Jahresfehlbetrag für das Geschäftsjahr 2016 wurde auf neue Rechnung vorgetragen. Der Jahresüberschuss für das Geschäftsjahr 2017 soll ebenfalls vorgetragen werden.

3. Qualitätssicherung

Das Unternehmen ist gemäß DIN EN ISO 9001 und DIN ISO 50001 zertifiziert.

B. Bericht über die zukünftige Entwicklung sowie Chancen und Risiken des Unternehmens

I. Voraussichtliche Entwicklung des Unternehmens

Das Unternehmen will sich teilweise aus dem Langfaser Geschäft zurückziehen, da die Margen sehr eingeschränkt sind. Fokus für die kommenden Geschäftsjahre ist die Verbesserung der Kostenstruktur und die Konzentration auf Produkte mit höheren Margen.

II. Stärken und Schwächen

Die Entwicklung neuer Produkte steht weiterhin im Fokus der Gesellschaft. Diese Produkte sind wesentliche Grundlage der zukünftigen Geschäftsentwicklung. Schon heute stellen kundenspezifische Produkte einen großen Anteil des Produktportfolios dar.

Weitere Chancen ergeben sich weiterhin aus der effizienten und optimalen Anlagensteuerung durch vorbeugende Instandhaltung sowie dem kontinuierlichen Verbesserungsprozess.

III. Risikobericht

Das Risikomanagement gehört zu den zentralen Managementaufgaben, um die Chancen der Geschäftstätigkeit zu nutzen, sowie die damit verbundenen Risiken zu minimieren.

Die Geschäftsführung ist für die Einrichtung und die Wirksamkeit eines angemessenen Risikomanagements verantwortlich. Das Risikomanagement hat das Ziel, bestehende Risiken frühestmöglich zu identifizieren, durch geeignete Maßnahmen zu begrenzen, sowie eine Bestandsgefährdung des Unternehmens zu vermeiden.

Wesentliche Risiken bestehen bei der RTP Deutschland GmbH im Wettbewerbsdruck, sowie im Bereich der finanziellen Risiken. Dem Wettbewerbsdruck wird im Konzern wie im Vorjahr durch die Intensivierung der Kundenbeziehungen sowie einer hohen Lieferzuverlässigkeit und Ausweitung der Produktionskapazität begegnet.

Ein direktes finanzielles Risiko besteht für die Gesellschaft nicht, da die Miller Waste Mills Incorporated USA als Anteilseigner der Muttergesellschaft eine Rangrücktrittsvereinbarung unterschrieben hat. Der Fortbestand der Gesellschaft ist somit auch im Jahr 2018 gewährleistet.

Direkte Risiken für die Gesellschaft können aus Produktionsausfällen oder Kundenreklamationen resultieren. Diese minimieren wir jedoch durch weitere stete Wartungs- und Revisionsvornahmen und Einhaltung gesetzlicher Betriebsvorschriften bzw. intensivierte Qualitätssicherungsmaßnahmen und -kontrollen.

IV. Prognosebericht

Die Entwicklung der Märkte in Europa hat auch in Zukunft entscheidenden Einfluss auf die Entwicklung unseres Geschäfts. Wie auch in 2017 ergibt sich dadurch ein Wettbewerbsdruck, dem wir uns indirekt nicht entziehen können.

Trotz der erwarteten steigenden Umsätze, und dem positiven Ergebnis in 2017, gehen wir davon aus, dass die Gesellschaft im Geschäftsjahr 2018 ein negatives Ergebnis erzielen wird.

C. Bericht über Forschung und Entwicklung

Die Gesellschaft betreibt im branchenüblichen Umfang eigene Forschung und Entwicklung.