Jordan Capital GmbH

Jordan Capital GmbH

Mönchengladbach

Jahresabschluss zum Geschäftsjahr vom 01.01.2022 bis zum 31.12.2022

Bilanz zum 31. Dezember 2022

AKTIVA

PASSIVA

Gewinn- und Verlustrechnung für die Zeit vom 1. Januar 2022 bis zum 31. Dezember 2022

Anhang zum Jahresabschluss 31. Dezember 2022

I. Allgemeine Angaben zum Unternehmen

Die Jordan Capital GmbH hat ihren Sitz in Mönchengladbach. Sie ist im Handelsregister beim Amtsgericht Mönchengladbach unter HRB 16415 eingetragen.

Nach den in § 267a HGB vorgegebenen Größenklassen gehört die Gesellschaft unter Zugrundelegung der Daten für die Geschäftsjahre 2022 und 2021 zu den Kleinstkapitalgesellschaften. Die Vorschriften für große Kapitalgesellschaften sind jedoch nach § 340a HGB zu beachten.

II. Allgemeine Angaben zu Inhalt und Gliederung des Jahresabschlusses

Der Jahresabschluss zum 31. Dezember 2022 wurde nach den Vorschriften des Handelsgesetzbuches, der Verordnung über die Rechnungslegung der Kreditinstitute und Finanzdienstleistungsinstitute sowie den einschlägigen Vorschriften des GmbH-Gesetzes aufgestellt.

III. Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden

Die immateriellen Vermögensgegenstände und Sachanlagen wurden mit den Anschaffungskosten angesetzt und um planmäßige lineare Abschreibungen vermindert. Geringwertige Wirtschaftsgüter mit einem Wert von bis zu € 800,00 werden im Jahr des Zugangs in voller Höhe abgeschrieben. Wegen der untergeordneten Bedeutung dieses Postens für den Jahresabschluss steht diese Vorgehensweise im Einklang mit der Auffassung des Hauptfachausschusses des Instituts der Wirtschaftsprüfer e.V.

Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände werden unter Berücksichtigung aller erkennbaren Risiken zum Nominalwert bewertet.

Die aktiven Rechnungsabgrenzungsposten betreffen Ausgaben vor dem Abschlussstichtag, die Aufwand für eine bestimmte Zeit nach diesem Tage darstellen. Die Auflösung des Postens erfolgt linear entsprechend dem Zeitablauf.

Das gezeichnete Kapital ist zum Nennbetrag angesetzt.

Durch die Bildung von Rückstellungen wird allen erkennbaren Risiken ausreichend Rechnung getragen. Sie sind mit dem nach vernünftiger kaufmännischer Beurteilung notwendigen Erfüllungsbetrag bewertet.

Die Verbindlichkeiten sind mit den Erfüllungsbeträgen angesetzt.

IV. Erläuterungen zur Bilanz

Anlagevermögen

Wegen der Zusammensetzung und Entwicklung des Anlagevermögens verweisen wir auf den Anlagenspiegel (Seite 3).

Forderungen

Die Forderungen und sonstigen Vermögensgegenstände haben eine Restlaufzeit von unter einem Jahr.

Anlagespiegel für die Zeit vom 1. Januar bis zum 31. Dezember 2022

Verbindlichkeiten

Unter den sonstigen Verbindlichkeiten sind Verbindlichkeiten gegenüber Gesellschaftern in Höhe von T€ 7 (Vorjahr T€ 6) ausgewiesen.

Wegen der Zusammensetzung und der Laufzeiten der Verbindlichkeiten verweisen wir auf den Verbindlichkeitenspiegel (Seite 5).

Verbindlichkeitenspiegel zum 31. Dezember 2022

V. Haftungsverhältnisse und sonstige finanzielle Verpflichtungen

Es bestehen die folgenden sonstigen finanziellen Verpflichtungen:

Im Rahmen von Mietverträgen mit einem Gesamtbetrag von rd. T€ 22,5.

VI. Erläuterungen zur Gewinn- und Verlustrechnung

Die Gewinn- und Verlustrechnung wurde nach dem Gesamtkostenverfahren aufgestellt.

VII. Sonstige Angaben

1. Anzahl der Arbeitnehmer

Die Gesellschaft beschäftigte im Berichtsjahr durchschnittlich 2 Mitarbeiter (Vorjahr 2).

2. Honorar des Abschlussprüfers

Das Honorar des Abschlussprüfers für Prüfungsleistungen beträgt T€ 13.

3. Geschäftsführung

Geschäftsführer der Gesellschaft war im Geschäftsjahr 2022:

Herr Dr. Dr. Elmar Jordan, Rechtsanwalt

Von der Schutzklausel gemäß § 286 Abs. 4 HGB wurde hinsichtlich der Organbezüge Gebrauch gemacht.

4. Ergebnisverwendung

Die Geschäftsführung schlägt vor, den Jahresfehlbetrag des Geschäftsjahres auf neue Rechnung vorzutragen.

Lagebericht 2022

I. Grundlagen des Unternehmens

1. Geschäftsmodell

Die Jordan Capital GmbH erhielt im 3. Quartal 2017 die aufsichtsrechtliche Erlaubnis gemäß § 32 KWG. Diese beinhaltet die Erbringung von Finanzdienstleistungen und insbesondere der Finanzportfolioverwaltung. Im Mittelpunkt der Tätigkeiten im Geschäftsjahr 2022 stand daher die klassische Vermögensverwaltung. Weiterhin wurde die Vermittlertätigkeit von Immobilienfinanzierungen und die Beratung institutioneller Anleger im Immobiliengeschäft zur Diversifikation der Geschäftstätigkeit betrieben. Grundlage hierfür war jedoch zunächst der Aufbau notwendiger organisatorischer Strukturen, zu denen die Gesellschaft nach den aufsichtsrechtlichen Vorschriften verpflichtet ist. Als junges Unternehmen musste die Gesellschaft diese Strukturen neu aufbauen. Der Schwerpunkt im Geschäftsjahr 2022 lag daher nicht in der stetigen Gewinnung von Neukunden, sondern in der Implementierung professionalisierter Prozesse, die für den vernünftigen und gesetzmäßigen Umgang mit den Kunden erforderlich sind.

2. Organisatorische Abläufe

Die Gesellschaft hat im Jahre 2022 verschiedene organisatorische Strukturen verändert und gefestigt. Hierzu gehören neben der weiteren Vertriebsplanung für das 2. Halbjahr 2022 auch die bankrechtlichen erforderlichen Komponenten wie Marktfolge und Compliance. Auf Grundlage eines aktualisierten Organisationshandbuchs nebst verschiedenen Anlagen wurde dargestellt, wie vertriebliche Abläufe mit Hilfe eines Vier-Augen-Prinzips mit einer Marktfolge überwacht werden können. Der Vertrieb wurde durch den Prokuristen Jörg Gaden wahrgenommen. Die Verantwortung für Marktfolge und Compliance lag beim Geschäftsführer Dr. Elmar Jordan. Die Aufgaben der Internen Revision wurden in 2022 unter Wahrung der Funktionstrennung durch den Geschäftsführer wahrgenommen.

II. Wirtschaftsbericht

1. Gesamtwirtschaftliche Entwicklung und konjunkturelle Lage

Das Jahr 2022 war geprägt von einer weiteren Art von Unsicherheit. Die Entwicklungen der Einschränkungen aufgrund des Coronavirus wurden im Jahresverlauf weniger. Unternehmen konnten zwar wieder etwas mehr bestellen oder liefern, die Lieferketten funktionierten zumindest in Teilen zunächst wieder. Allerdings nur bis zum Beginn des Russischen Angriffskrieg auf die Ukraine im 1. Quartal 2022. Dies führt zu großen politischen Verwerfungen weltweit und vor allem in Europa. Die deutsche Wirtschafts- , Außen- und Energiepolitik muss man aufgrund von vielen und großen Planungsfehlern für die Zukunft als zunächst gescheitert betrachten, was leider sehr großen Einfluss auf die deutsche und europäische Wirtschaftsentwicklung der Zukunft haben wird. Aufgrund sehr schlechter Strukturen im Energiesektor führt die im Jahr 2022 stark steigenden Energiepreise in allen Bereichen zu großen Risiken für die künftige Wirtschaftsentwicklung für den Wirtschaftsstandort Deutschland und auch Europa.

Sowohl makro- als auch mikroökonomisch hatte dies dramatische Auswirkungen. Durch eine anhaltende und sprunghaft stark gestiegene Inflation im Jahr 2022 wurden Unternehmen und Investoren stark verunsichert und beeinflusst.

Weiterhin ist eine Hauptfolge der Inflation ein steigendes Zinsniveau, was wiederum großen Einfluss auf die Investitionsentscheidungen der Unternehmen hat. So bleiben Investitionen in fast allen Wirtschaftszweigen aus oder werden zumindest vorrübergehend ausgesetzt. Vor allem der Immobiliensektor ist hiervon sehr stark betroffen und so werden Neubauprojekte nicht gestartet oder langfristig verschoben.

Dies führte dazu, dass insbesondere an den Finanzmärkten regelrechte Panik herrschte. Aktienkurse schwankten sehr stark, sowohl die Politik als auch Zentralbanken mussten mit nie dagewesenen Interventionen helfen, um die Märkte zu beruhigen. Die Bundesrepublik Deutschland erlebte einen weitergehenden Wirtschaftseinbruch. Es wird Jahre dauern, bis dieser Einbruch wieder kompensiert werden kann. Insbesondere für die Vermögensverwaltung ergab dies ein besonderes Maß an Problematik der aktienbasierten Vermögensverwaltung. Eine Investition der Kundengelder teilweise in Anleihen oder die Anleihenmärkte konnte nur sehr gezielt und als kleine Beimischungen vorgenommen werden. Die voraussichtlich weiter stark steigenden Zinsen führen weiterhin zu hohen Verlustrisiken bei Anleihekursen.

2. Gesamtwirtschaftliche und branchenbezogene Rahmenbedingungen

Die Gesellschaft ist auf dem Markt der Verwaltung liquiden Vermögens tätig. Dieser Markt ist geprägt durch ein immer größer werdendes Wachstum der Vermögen privater Personen. Große Teile dieses Vermögens werden momentan nicht auf dem Kapitalmarkt investiert, sondern befinden sich auf liquiden bzw. festverzinslichen Konten, Hieraus ergibt sich, dass das Potential für eine aktive Vermögensverwaltung substanziell hoch ist und die Gesellschaft bei einer erfolgreichen Penetrierung des Marktes große wirtschaftliche Möglichkeiten hat. Der Wettbewerb um dieses liquide Vermögen ist jedoch zum einen sehr hoch. Der Wettbewerb besteht vornehmlich aus altbekannten Banken, auch wenn diese zum Teil eine klassische Finanzportfolioverwaltung nicht anbieten. Auch mit der Erbringung einer Anlageberatung stellen die Geschäftsbanken eine Konkurrenz für Jordan Capital dar. Hierbei erscheint es von vornehmlicher Bedeutung zu sein, die Marke unseres Unternehmens im Jahr 2023 zu stärken und für eine immer größer werdende Bekanntheit von Jordan Capital zu sorgen.

3. Geschäftsverlauf und Lage

Nachdem im Jahr 2020 einige Kunden für die Vermögensverwaltung gewonnen werden konnten, konnte die Kundenanzahl in 2021 und 2022 allerdings aufgrund interner und externer Effekte nicht nennenswert ausgebaut werden. Die Anbindung an die V-Bank und die Implementierung eines neuen bzw. zunächst ergänzenden Portfoliomanagementsystems, sowie die Überarbeitung betriebsinterner Abläufe machten eine weitere Akquisition neuer Kunden für die Vermögensverwaltung nicht möglich. Die Neuorganisation der betrieblichen Abläufe und die Einarbeitung in die neuen Systeme werden auch in 2023 zumindest die ersten 6-9 Monate in Anspruch nehmen, so dass erst zur Jahresmitte Marketingaktionen geplant werden können und eine Akquisition erst aktiv im dritten Quartal 2023 realistisch stattfinden kann. Priorität hat zunächst die Steigerung der Qualität und die Einhaltung der gesetzlichen Vorgaben durch reorganisierte Abläufe.

4. Vermögens-/Finanz- und Ertragslage

Die Gesellschaft ist überwiegend aus Eigenkapital und Gesellschafterdarlehen finanziert. In die Kapitalrücklage wurden 100.000 EUR eingezahlt. Der alleinige Gesellschafter beabsichtigt, die Gesellschaft bei Bedarf auch in Zukunft ausreichend zu kapitalisieren. Die Gesellschaft wird auf absehbare Zeit in der Lage sein, ihre Verpflichtungen zu erfüllen, voraussichtlich wir es im Jahresverlauf 2023 noch eine weitere Einzahlung in die Kapitalrücklage durch den jeweiligen Gesellschafter geben.

Die Verbindlichkeiten der Gesellschaft beziehen sich im Wesentlichen auf Ausgaben für Infrastruktur, die Bezahlung von Mitarbeitern und Bürobedarf.

In Bezug auf die Vermögenslage besteht das Anlagevermögen der Gesellschaft- weitestgehend aus Büroausstattung und IT-Infrastruktur. Darüber hinaus verfügt die Gesellschaft nicht über Anlagevermögen, da dies für das operative Geschäft und für die getätigten Vermögensverwaltungen nicht erforderlich ist.

Die Gesellschaft geht davon aus, dass zum Ende des Geschäftsjahres 2023 eine deutliche Zunahme an Geschäftstätigkeit entsteht. Hierdurch wird sich die Ertragslage der Gesellschaft weiterhin verbessern.

III. Chancen- und Risikobericht

Die organisatorischen Strukturen der Gesellschaft sind ordnungsgemäß implementiert. Bereits zwei stattgefundene wertpapierhandelsrechtliche Prüfungen in unserem Hause für 2017/2018 und 2020 ergaben, dass die Gesellschaft operativ in der Lage ist, ihren Verpflichtungen nach dem WpHG nachzukommen. Die Prüfungen werden derzeit in einem zweijährigen Turnus durchgeführt. Die Bundesanstalt für Finanzdienstleistungsaufsicht verzichtet aufgrund der positiven Berichte auf eine Prüfung in 2021. Die Berichtszeiträume der WpHG Prüfungen der BaFin waren der 01.10.2017 bis 31.12.2018 und der 01.01.2020 bis 31.12.2020. Aufgrund der Tatsache, dass die stetigen Ausgaben der Gesellschaft überschaubar sind, werden die Gewinnmargen bei einer höher werdenden Anzahl von Kunden steigen. Die Gesellschaft erwartet daher mittelfristig den Eintritt in die Profitabilität.

Die Risiken der Gesellschaft liegen zum einen darin, dass eine positive Ertragslage erst bei einem verwalteten Vermögen von etwa 15 Millionen Euro avisiert werden kann. Dieses Ziel ist noch nicht erreicht. Bevor diese Schwelle erreicht ist, wird die Gesellschaft noch keine Gewinne erzielen. Wir gehen jedoch davon aus, dass durch eine weitere Zunahme der Anzahl unserer Kunden der Umsatz weiterhin stetig erhöht werden kann.

Wir sehen kein Risiko, eine höherwerdende Zahl von Kunden aufgrund unserer Kapazität bedienen zu können. Mit der Einstellung unseres Prokuristen im Jahr 2020, sind wir in der Lage, basierend auf einer verbesserten IT-Infrastruktur und reorganisierter Prozesse, eine höhere Anzahl von Neukunden parallel bearbeiten zu können. Der Fokus besteht daher weiterhin in der Gewinnung vieler neuer Kunden.

IV. Schlussbetrachtung und Ausblick

Die Jordan Capital GmbH hat im Jahre 2022 eine weitere Grundlage für ihren zukünftigen Erfolg geschaffen. Die WpHG Prüfung hat ergeben, dass die Gesellschaft insgesamt ihren aufsichtsrechtlichen Verpflichtungen nachkommt. Aufgrund der Tatsache, dass der Markt für Vermögensverwaltungsdienstleistungen auch in der Region sehr hoch ist und die meisten Banken eine klassische Vermögensverwaltung nicht anbieten, geht die Gesellschaft davon aus, im Jahre 2023 höhere Umsätze generieren zu können als in den Vorjahren. Hierbei ist es weiterhin entscheidend, die Kunden von unserem makroökonomischen Ansatz der Finanzportfolioverwaltung zu überzeugen und stetige Renditen für unsere Kunden gewährleisten zu können. Sollte dies der Gesellschaft gelingen, wird die Gesellschaft alsbald schwarze Zahlen schreiben.

Das Abschwächen der Corona Krise stellt für die Gesellschaft kein übergeordnetes Risiko mehr dar. Zum einen berechnet die Gesellschaft den bestehenden Kunden eine Grundprovision, die unabhängig ist von der Situation an den Kapitalmärkten. Zum anderen erschließen sich aufgrund der teilweise starken Kursbewegungen an den Kapitalmärkten immer wieder Renditepotentiale für Neukunden.

Bestätigungsvermerk des unabhängigen Abschlussprüfers

An die JORDAN Capital GmbH, Mönchengladbach

Prüfungsurteile

Wir haben den Jahresabschluss der JORDAN Capital GmbH, Mönchengladbach - bestehend aus der Bilanz zum 31. Dezember 2022 und der Gewinn- und Verlustrechnung für das Geschäftsjahr vom 1. Januar bis 31. Dezember 2022 sowie den Anhang, einschließlich der Darstellung der Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden - geprüft. Darüber hinaus haben wir den Lagebericht der Gesellschaft für das Geschäftsjahr vom 1. Januar bis 31. Dezember 2022 geprüft.

Nach unserer Beurteilung aufgrund der bei der Prüfung gewonnenen Erkenntnisse

Gemäß § 322 Abs. 3 S. 1 HGB erklären wir, dass unsere Prüfung zu keinen Einwendungen gegen die Ordnungsmäßigkeit des Jahresabschlusses und des Lageberichts geführt hat.

Grundlage für die Prüfungsurteile

Wir haben unsere Prüfung des Jahresabschlusses und des Lageberichts in Übereinstimmung mit §§ 340k und 317 HGB, unter Beachtung der vom Institut der Wirtschaftsprüfer (IDW) festgestellten deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Abschlussprüfung, durchgeführt. Unsere Verantwortung nach diesen Vorschriften und Grundsätzen ist im Abschnitt "Verantwortung des Abschlussprüfers für die Prüfung des Jahresabschlusses und des Lageberichts" unseres Bestätigungsvermerks weitergehend beschrieben. Wir sind von der Gesellschaft unabhängig in Übereinstimmung mit den deutschen handelsrechtlichen und berufsrechtlichen Vorschriften und haben unsere sonstigen deutschen Berufspflichten in Übereinstimmung mit diesen Anforderungen erfüllt. Wir sind der Auffassung, dass die von uns erlangten Prüfungsnachweise ausreichend und geeignet sind, um als Grundlage für unsere Prüfungsurteile zum Jahresabschluss und zum Lagebericht zu dienen.

Verantwortung des gesetzlichen Vertreters für den Jahresabschluss und den Lagebericht

Der gesetzliche Vertreter der Gesellschaft ist verantwortlich für die Aufstellung des Jahresabschlusses, der den deutschen, für Wertpapierinstitute geltenden handelsrechtlichen Vorschriften in allen wesentlichen Belangen entspricht, und dafür, dass der Jahresabschluss unter Beachtung der deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Buchführung ein den tatsächlichen Verhältnissen entsprechendes Bild der Vermögens-, Finanz- und Ertragslage der Gesellschaft vermittelt. Ferner ist der gesetzliche Vertreter verantwortlich für die internen Kontrollen, die er in Übereinstimmung mit den deutschen Grundsätzen ordnungsmäßiger Buchführung als notwendig bestimmt hat, um die Aufstellung eines Jahresabschlusses zu ermöglichen, der frei von wesentlichen - beabsichtigten oder unbeabsichtigten - falschen Darstellungen ist.

Bei der Aufstellung des Jahresabschlusses ist der gesetzliche Vertreter dafür verantwortlich, die Fähigkeit der Gesellschaft zur Fortführung der Unternehmenstätigkeit zu beurteilen. Des Weiteren hat er die Verantwortung, Sachverhalte in Zusammenhang mit der Fortführung der Unternehmenstätigkeit, sofern einschlägig, anzugeben. Darüber hinaus ist er dafür verantwortlich, auf der Grundlage des Rechnungslegungsgrundsatzes der Fortführung der Unternehmenstätigkeit zu bilanzieren, sofern dem nicht tatsächliche oder rechtliche Gegebenheiten entgegenstehen.

Außerdem ist der gesetzliche Vertreter verantwortlich für die Aufstellung des Lageberichts, der insgesamt ein zutreffendes Bild von der Lage der Gesellschaft vermittelt sowie in allen wesentlichen Belangen mit dem Jahresabschluss in Einklang steht, den deutschen gesetzlichen Vorschriften entspricht und die Chancen und Risiken der zukünftigen Entwicklung zutreffend darstellt. Ferner ist der gesetzliche Vertreter verantwortlich für die Vorkehrungen und Maßnahmen (Systeme), die er als notwendig erachtet hat, um die Aufstellung eines Lageberichts in Übereinstimmung mit den anzuwendenden deutschen gesetzlichen Vorschriften zu ermöglichen, und um ausreichende geeignete Nachweise für die Aussagen im Lagebericht erbringen zu können.

Verantwortung des Abschlussprüfers für die Prüfung des Jahresabschlusses und des Lageberichts

Unsere Zielsetzung ist es, hinreichende Sicherheit darüber zu erlangen, ob der Jahresabschluss als Ganzes frei von wesentlichen - beabsichtigten oder unbeabsichtigten - falschen Darstellungen ist, und ob der Lagebericht insgesamt ein zutreffendes Bild von der Lage der Gesellschaft vermittelt sowie in allen wesentlichen Belangen mit dem Jahresabschluss und mit den bei der Prüfung gewonnenen Erkenntnissen in Einklang steht, den deutschen gesetzlichen Vorschriften entspricht und die Chancen und Risiken der zukünftigen Entwicklung zutreffend darstellt, sowie einen Bestätigungsvermerk zu erteilen, der unsere Prüfungsurteile zum Jahresabschluss und zum Lagebericht beinhaltet.

Hinreichende Sicherheit ist ein hohes Maß an Sicherheit, aber keine Garantie dafür, dass eine in Übereinstimmung mit §§ 340k, 317 HGB unter Beachtung der vom Institut der Wirtschaftsprüfer (IDW) festgestellten, deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Abschlussprüfung durchgeführte Prüfung eine wesentliche falsche Darstellung stets aufdeckt. Falsche Darstellungen können aus Verstößen oder Unrichtigkeiten resultieren und werden als wesentlich angesehen, wenn vernünftigerweise erwartet werden könnte, dass sie einzeln oder insgesamt, die auf der Grundlage dieses Jahresabschlusses und Lageberichts getroffenen wirtschaftlichen Entscheidungen von Adressaten beeinflussen.

Während der Prüfung üben wir pflichtgemäßes Ermessen aus und bewahren eine kritische Grundhaltung. Darüber hinaus

Wir erörtern mit dem für die Überwachung Verantwortlichen unter anderem den geplanten Umfang und die Zeitplanung der Prüfung sowie bedeutsame Prüfungsfeststellungen, einschließlich etwaiger Mängel im internen Kontrollsystem gemäß § 41 Nr. 3 WpIG, die wir während unserer Prüfung feststellen.

Feststellung des Jahresabschlusses

Der Jahresabschluss zum 31. Dezember 2022 wurde in der Gesellschafterversammlung vom 19. Juli 2023 festgestellt.

Gleichzeitig wurde beschlossen, den Jahresfehlbetrag auf neue Rechnung vorzutragen.