Unibail-Rodamco ÜSQ Development GmbH

Unibail-Rodamco ÜSQ Development GmbH

Düsseldorf

Jahresabschluss zum 31.12.2023

Bilanz

Anhang

I.          Allgemeine Hinweise

Die Gesellschaft ist unter der Firma Unibail-Rodamco ÜSQ Development GmbH mit Sitz in Düsseldorf im Handelsregister des Amtsgerichts Düsseldorf unter der Nummer HRB 76856 eingetragen.

Der vorliegende Jahresabschluss wurde gemäß §§ 242 ff. und 264 ff. HGB sowie nach den einschlägigen Vorschriften des GmbHG aufgestellt. Die Gesellschaft weist zum Abschluss­stichtag die Größenmerkmale einer kleinen Kapital­gesellschaft gemäß § 267 Abs. 1 HGB auf.

Die Gliederung der Bilanz und der Gewinn- und Verlustrechnung erfolgte grundsätzlich entsprechend den Regelungen des § 266 Abs. 2 und Abs. 3 HGB und den Regelungen des § 275 Abs. 2 HGB.

Gemäß § 265 Absatz 2 und 3 HGB ist zu jedem Posten in der Bilanz sowie in der Gewinn- und Verlustrechnung der entsprechende Betrag des vorhergehenden Geschäftsjahres anzugeben. Da sämtliche Tätigkeiten der Gesellschaft nunmehr als Kommissionstätigkeit betrachtet werden, wurden die Vorjahresbeträge in der Bilanz und der Gewinn- und Verlustrechnung für eine Vergleichbarkeit der beiden Geschäftsjahre angepasst - wir verweisen bezüglich der einzelnen Ausweisänderungen auf Anlage 1 bzgl. der Bilanz und Anlage 2 bzgl. der Gewinn- und Verlustrechnung sowie auf die nachfolgenden Ausführungen.

Die Gewinn- und Verlustrechnung wurde nach dem Gesamtkostenverfahren gemäß § 275 Abs. 2 HGB aufgestellt.

II.        Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden

1       Allgemeine Grundsätze

Für die Aufstellung des Jahresabschlusses waren im Wesentlichen die nachfolgenden Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden maßgeblich.

Die Bewertung der Vermögensgegenstände und Schulden erfolgte nach dem Grund-satz der Unternehmensfortführung (Going-Concern-Prinzip gemäß § 252 Abs. 1 Nr. 2 HGB).

Geleistete Anzahlungen, Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände sind zum Nennwert angesetzt.

Der Kassenbestand sowie Guthaben bei Kreditinstituten werden zum Nennbetrag angesetzt.

Das gezeichnete Kapital wird zum Nennbetrag angesetzt.

Die Steuerrückstellungen und die sonstigen Rückstellungen berücksichtigen alle ungewissen Verbindlichkeiten. Sie sind in Höhe des nach vernünftiger kaufmännischer Beurteilung notwendigen Erfüllungsbetrags angesetzt. Wesentliche Rückstellungen mit einer Restlaufzeit von mehr als einem Jahr bestehen nicht. Eine Abzinsung der Rück­stellungen mit einer Restlaufzeit von weniger als einem Jahr wurde nicht vorgenommen.

Die Verbindlichkeiten sind zum Erfüllungsbetrag angesetzt.

Der Ausweis der erhaltenen Anzahlungen auf Bestellungen erfolgt nach der Netto-methode.

2       Änderungen in der Darstellung von Bilanz und Gewinn- und Verlustrechnung

Die ÜSQ Development GmbH fungiert als Einkaufskommissionärin im Rahmen des Bauprojekts "Westfield Hamburg-Überseequartier". Ihre Rechte und Pflichten ergeben sich aus dem Rahmenvertrag Überseequartier.

Der Jahresabschluss der Gesellschaft wurde bis zum Geschäftsjahr 2022 nach den Grundsätzen eines Prinzipals (Einkauf von Leistungen auf eigenen Namen und auf eigene Rechnung, Tragen eines eigenen Erfolgsrisikos für das Bauprojekt) aufgestellt. Die Gesellschaft hatte Weiterbelastungen von Projektkosten in voller Höhe als Umsatzerlöse und die bezogenen Eingangsleistungen als Materialaufwendungen ausgewiesen. Bezogene Leistungen von Lieferanten, die noch nicht an die jeweilige Besitzgesellschaft weiterbelastet wurden, wurden im Vorratsvermögen ausgewiesen.

Die Gesellschaft hat ihre Geschäftstätigkeit im Geschäftsjahr 2023 als Einkaufskommission (Agententätigkeit) eingestuft und die Bilanzierung nach den Regeln für Kommissionsgeschäfte geändert.

Als Kommissionärin im Einkaufs-Kommissionsgeschäft bilanziert die ÜSQ Development GmbH ihre Umsatzerlöse nunmehr netto, weist also nur die ihr zustehende Vergütung in Höhe von 0,3% der an die Objektgesellschaften des ÜSQ fakturierten Beträge aus. Die Einkäufe sowie die Weiterbelastungen von Projektleistungen werden erfolgsneutral als durchlaufende Posten behandelt und nicht als Umsatzerlöse bzw. Materialaufwendungen ausgewiesen, sondern in der Bilanz als Forderungen gegen verbundene Unternehmen (Weiterbelastungen an ÜSQ-Objektgesellschaften) bzw. Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen / Sonstige Rückstellungen (Eingangsleistungen von Lieferanten) erfasst.

Die Gesellschaft hat die Bilanzierungsgrundsätze zum Kommissionsgeschäft im Geschäftsjahr 2023 erstmals angewendet und insoweit umfangreiche Änderungen im Ausweis von Bilanz und Gewinn- und Verlustrechnung vorgenommen. Ebenso wurde der Ausweis in den Vorjahresangaben geändert. Auf eine Rückwärtsänderung wurde jedoch in Übereinstimmung mit den Grundsätzen des IDW RS HFA 6 verzichtet, da es sich insoweit nur um reine Ausweisänderungen ohne Auswirkung auf das Jahresergebnis handelt.

Folgende wesentliche Änderungen wurden in den Vorjahresangaben vorgenommen, die sich entsprechend auch auf den fortlaufenden Ausweis im Geschäftsjahr 2023 und in den Folgejahren auswirken:

·        Umgliederung der "In Ausführung befindliche Projekte" aus den Vorräten in die Forderungen gegen verbundene Unternehmen (Korrektur Vorjahresbetrag: EUR 33.826.853,84). Die Gesellschaft trägt in der Einkaufskommission kein eigenes Leistungsrisiko. Sämtliche abgegrenzten Aufwendungen aus Lieferantenleistungen sind als noch nicht abgerechnete Forderungen gegen die Objektgesellschaften des Überseequartiers auszuweisen.

·        Ausweis nur der Kommissionsprovision als Umsatzerlöse unter Verrechnung von Umsatzerlösen aus Weiterbelastung und Materialaufwendungen und Bestandsveränderungen (Korrektur Vorjahresbeträge: EUR -187.003.248,20 (Umsatzerlöse), EUR -2.962.851,65 (Bestandserhöhungen), EUR -189.996.721,63 (Materialaufwendungen), EUR +30.621,78 (Umgliederung Restdifferenz Materialaufwand in die Sonstigen betrieblichen Aufwendungen))

Im Ergebnis weist die Gesellschaft ab dem Geschäftsjahr 2023 keine Bestandsveränderungen und keine Materialaufwendungen mehr aus. Die Forderungen aus noch nicht abgerechneten Weiterbelastungen von Projektkosten sind nicht mehr in den "In Ausführung befindlichen Projekten" sondern in den Forderungen gegen verbundene Unternehmen ausgewiesen.

III.       Erläuterungen zur Bilanz

Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände

Die Forderungen gegen verbundene Unternehmen beinhalten im Wesentlichen die Weiterbelastung der übernommenen Projektkosten im Rahmen der Realisierung des Projekts und der Bebauung des "Überseequartiers", Hamburg, an die jeweiligen Projektgesellschaften (TEUR 392.737; Vj. TEUR 107.757).

Des Weiteren bestehen Forderungen aus Cash Pooling gegen die Konzernmutter Unibail-Rodamco-Westfield SE, Paris, i.H.v. TEUR 40.414 (Vj. TEUR 80.135).

Die sonstigen Vermögensgegenstände resultieren aus den folgenden Sachverhalten:

Wesentliche Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände mit einer Restlaufzeit von mehr als einem Jahr bestehen nicht.

Eigenkapital

Das gezeichnete Kapital der Gesellschaft beträgt zum Abschlussstichtag TEUR 25 (Vj. TEUR 25).

Rückstellungen

Die sonstigen Rückstellungen setzen sich im Wesentlichen aus Rückstellungen für ausstehende Eingangsrechnungen i.H.v. TEUR 105.386 (Vj. TEUR 25.585) zusammen.

Verbindlichkeiten

Die Gesellschaft hat zum Stichtag die Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen in Höhe von TEUR 129.257 (Vj. TEUR 16.068), davon TEUR 183 (Vj. TEUR 0) mit einer Restlaufzeit von mehr als einem Jahr.

Die Verbindlichkeiten gegen verbundene Unternehmen resultieren zum einen aus Erstattungsverpflichtungen aus der Weiterbelastung der Projektkosten im Rahmen der Realisierung des Projektes und der Bebauung des "Überseequartiers", Hamburg, an die jeweiligen Projektgesellschaften (TEUR 197; Vj. TEUR 284). Diese Verbindlichkeiten haben eine Restlaufzeit von unter einem Jahr.

Zum anderen bestehen Verbindlichkeiten aus Cash Pooling gegenüber den Projektgesellschaften i.H.v. TEUR 189.198 (Vj. TEUR 152.458). Diese Verbindlichkeiten haben eine Restlaufzeit von unter einem Jahr.

IV.      Angaben zu Posten der Gewinn- und Verlustrechnung

Umsatzerlöse

Die Umsatzerlöse beinhalten ausschließlich die vertraglich vereinbarte Marge in Höhe von 0,3% der bei den jeweiligen Projektgesellschaften angefallenen Projektkosten im Rahmen der Realisierung des Projekts und der Bebauung des "Überseequartiers", Hamburg (TEUR 1.359; Vj. TEUR 561).

V.       Sonstige Angaben

Haftungsverhältnisse

Es bestehen keine Haftungsverhältnisse.

Sonstige finanzielle Verpflichtungen

Die finanzielle Verpflichtung aus dem Mietvertrag (Mietobjekt: SUMATRA Bürokontor) beträgt TEUR 1.323, davon TEUR 835 mit einer Restlaufzeit bis zu einem Jahr und TEUR 488 von mehr als einem Jahr. Die sonstige finanzielle Verpflichtung besteht zudem in voller Höhe gegenüber einem verbundenen Unternehmen.

Der Gesamtbetrag für die sonstigen finanziellen Verpflichtungen bezüglich der abgeschlossenen Verträge für die Bauleistungen beträgt TEUR 195.698.

Geschäftsführung

Vom 1. Januar 2023 bis zum 31. Dezember 2023 sowie in der Zeit vom Abschlussstichtag bis zum Aufstellungszeitpunkt des Jahresabschlusses wurde die Geschäfts­führung und Vertretung der Gesellschaft von folgenden Geschäftsführern wahr­genommen:

-         Herrn Jakub Albert, Wien, Head of PMPS, Utilities & CSR Austria & Germany bei der URW Invest GmbH (vom 31. Mai 2023 bis zum 20. Januar 2025)

-         Herrn Jacques Boursault, Saint-Martin-de-Ré, France, Head of Construction Überseequartier Hamburg (bis zum 14. Juni 2024)

-         Herrn Andreas Hohlmann, Tübingen, Dipl.-Wirtschaftsingenieur, Regional Managing Director Germany (bis zum 30. Juni 2024)

-         Frau Aurelie Desbois, Wien, Head of Marketing bei der Unibail-Rodamco Austria Verwaltungs GmbH (vom 31. Mai 2023 bis zum 30. Januar 2025)

-         Herrn Paul Douay, Düsseldorf, Director of Operations Austria & Germany bei der Unibail-Rodamco-Westfield Germany GmbH (seit dem 31. Mai 2023)

-         Herrn Bruno Escur, Prag, ÜSQ Project Director (bis zum 20. Januar 2025)

-         Herrn Dirk Hünerbein, Hamburg, Architekt

-         Herrn Faruk Kapetanovic, Düsseldorf, Head of Development Westfield Hamburg-Überseequartier (bis zum 22. Januar 2025)

-         Herrn Nils Oliver Martin Lange, Sprockhövel, Head of Shopping Center Management Austria & Germany (vom 31. Mai 2023 bis zum 20. Januar 2025))

-         Herrn Constantin Wiesmann, Köln, Director of Leasing Austria and Germany (vom 31. Mai 2023 bis zum 31. August 2025)

-         Herr Jakub Jan Skwarło, Warschau, Polen, Chief Operating Officer Central Europe (seit dem 28. Oktober 2024)

-         Herrn Grzegorz Grajkowski, Józefosław, Polen, Managing Director, Customer & Retail Operations, Central Europe (seit dem 22. Januar 2025)

Die Geschäftsführung erhielt für ihre Tätigkeit im Geschäftsjahr keine gesonderte Vergütung.

Konzernverhältnisse

Die Unibail-Rodamco-Westfield SE (vormals: Unibail-Rodamco SE), Paris, stellt als Mutterunternehmen zum 31. Dezember 2023 den Konzernabschluss für den größten und kleinsten Konzernkreis auf, in den die Gesellschaft einbezogen wird.

Mitarbeiter

Die Gesellschaft hat im Geschäftsjahr keine Arbeitnehmer beschäftigt.

Honorare des Abschlussprüfers

Das für das Geschäftsjahr berechnete Honorar des Abschlussprüfers braucht nicht angegeben zu werden, da es in die Angaben im Konzernabschluss der Unibail-Rodamco-Westfield SE, Paris, einbezogen wird.

Nachtragsbericht: Ereignisse nach dem Abschlussstichtag

Die Verschiebung des im Jahr 2024 geplanten Eröffnungstermins nach 2025, und zwar auf den 8. April 2025, hat zu Kostensteigerungen geführt. Es wird laut Pressemitteilung vom 13. Februar 2025 "UNIBAIL-RODAMCO-WESTFIELD REPORTS FY-2024 EARNINGS" von einem Gesamtinvestitionsvolumen ("Total Investment Cost") in Höhe von MEUR 2.446 ausgegangen, das entspricht einer Kostensteigerung im Vergleich zum 31. Dezember 2023 von MEUR 810. Da die Finanzierung der Projektgesellschaften entsprechend angepasst wurde, ist die zukünftige Abrechnung der Kosten sowie der Realisierung der entsprechenden Margen für unsere Gesellschaft sichergestellt.

Unibail-Rodamco-Westfield ("URW") hat den Einzelhandelsbereich des Westfield Hamburg-Überseequartier am 8. April 2025 für die Öffentlichkeit geöffnet. Die 94.000 m² große Einzelhandelskomponente des Westfield Hamburg-Überseequartier umfasst insgesamt 170 Einzelhandels-, Gastronomie- und Unterhaltungseinheiten umfassen, darunter mehr als 40 Lebensmittel und Gastronomiekonzepte.

Vorschlag für die Verwendung des Ergebnisses

Die Geschäftsführung schlägt vor, den Jahresüberschuss i. H. v. TEUR 636 auf neue Rechnung vorzutragen.

Unibail-Rodamco ÜSQ Development GmbH- Geschäftsführung -

Paul Douay

Grzegorz Grajkowski

Dirk Hünerbein

Jakub Skwarlo

Der Jahresabschluss zum 31.12.2023 wurde am 14.04.2025 festgestellt.