Talon.One GmbH

Talon.One GmbH

Berlin

Jahresabschluss zum Geschäftsjahr vom 01.01.2023 bis zum 31.12.2023

Bilanz zum 31. Dezember 2023

Aktiva

Passiva

Gewinn- und Verlustrechnung für die Zeit vom 1. Januar bis 31. Dezember 2023

Anhang für das Geschäftsjahr 2023

der Talon.One GmbH, Berlin

I. ALLGEMEINE ANGABEN ZUM JAHRESABSCHLUSS

Die Talon.One GmbH hat ihren Sitz in Berlin und ist unter der Nummer HRB 172085 in das Handelsregister beim Amtsgericht Berlin (Charlottenburg) eingetragen.

Der vorliegende Jahresabschluss wurde gemäß §§ 242 ff. und §§ 264 ff. HGB sowie nach den einschlägigen Vorschriften des GmbHG aufgestellt. Es gelten die Vorschriften für mittelgroße Kapitalgesellschaften.

Die Gliederung der Bilanz entspricht § 266 Abs. 2 und 3 HGB. Die Gliederung der Gewinn- und Verlustrechnung folgt dem Gesamtkostenverfahren gemäß § 275 Abs. 2 HGB.

Going-concern: Bei der Gesellschaft handelt es sich um ein Start-Up-Unternehmen. Wie bei Start-Up-Unternehmen üblich, finanziert die Gesellschaft die Produktentwicklung, das Unternehmenswachstum sowie den laufenden Betrieb über Investorenmittel. Dies bedeutet auch, dass solange das Unternehmen nicht Cash-Flow-positiv ist, die Frage der Fortführung der Geschäftstätigkeit davon abhängt, ob das Unternehmen in der Lage ist, rechtzeitig weitere Investorenmittel für die Aufrechterhaltung der Liquidität zu beschaffen. Die Geschäftsleitung geht unter Berücksichtigung dieser Aspekte von der Fortführung der Unternehmenstätigkeit aus. Die Gründe für diese Einschätzung sind:

II. BILANZIERUNGS- UND BEWERTUNGSMETHODEN

Für die Aufstellung des Jahresabschlusses waren im Wesentlichen die nachfolgenden Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden maßgebend.

1. Sachanlagen

Die Bilanzierung der Sachanlagen erfolgt zu Anschaffungs- bzw. Herstellungskosten abzüglich planmäßiger Abschreibungen. Die Abschreibungen werden linear entsprechend den folgenden betriebsgewöhnlichen Nutzungsdauern vorgenommen:

Die geringwertigen Gegenstände des Anlagevermögens mit Einzelanschaffungskosten bis netto EUR 800,00 werden im Zugangsjahr voll abgeschrieben und als Abgang berücksichtigt.

2. Finanzanlagen

Die Finanzanlagen sind zu Anschaffungskosten bzw. dem niedrigeren beizulegenden Wert ausgewiesen.

3. Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände

Die Forderungen und sonstigen Vermögensgegenstände sind grundsätzlich mit ihren Nominalwerten beziehungsweise mit den am Bilanzstichtag niedrigeren beizulegenden Zeitwerten aktiviert.

4. Liquide Mittel

Die liquiden Mittel werden mit den Nennwerten angesetzt.

5. Aktiver Rechnungsabgrenzungsposten

Als Rechnungsabgrenzungsposten werden auf der Aktivseite Auszahlungen vor dem Stichtag ausgewiesen, soweit sie Aufwand für eine bestimmte Zeit nach diesem Tag darstellen.

6. Sonstige Rückstellungen

Die Rückstellungen berücksichtigen alle ungewissen Verbindlichkeiten und drohenden Verluste aus schwebenden Geschäften und sind jeweils in Höhe des nach vernünftiger kaufmännischer Beurteilung notwendigen Erfüllungsbetrags (d. h. einschließlich zukünftiger Kosten- und Preissteigerungen) angesetzt.

7. Verbindlichkeiten

Die Verbindlichkeiten sind zum Erfüllungsbetrag angesetzt.

8. Passiver Rechnungsabgrenzungsposten

Als Rechnungsabgrenzungsposten werden auf der Passivseite Einzahlungen vor dem Stichtag ausgewiesen, soweit sie Erträge für eine bestimmte Zeit nach diesem Tag darstellen.

9. Fremdwährungsumrechnung

Die Umrechnung von Geschäftsvorfällen in fremder Währung erfolgt mit dem Devisenkassamittelkurs zum Abschlussstichtag.

III. ANGABEN ZUR BILANZ

1. Anlagevermögen

Die Entwicklung der einzelnen Posten des Anlagevermögens ist im Anlagenspiegel, der dem Anhang als Anlage beigefügt ist, dargestellt.

Die Ausleihungen an verbundene Unternehmen in Höhe von TEUR 4.038 (Vj. TEUR 3.781) haben eine Restlaufzeit von zwei bis fünf Jahren.

2. Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände

Die Forderungen aus Lieferungen und Leistungen mit einer Restlaufzeit von mehr als einem Jahr betragen TEUR 0 (Vj. TEUR 38). Die übrigen Forderungen und sonstigen Vermögensgegenstände haben eine Restlaufzeit von unter einem Jahr.

3. Sonstige Rückstellungen

Die sonstigen Rückstellungen gliedern sich wie folgt:

Art der Rückstellung

VSOP: Die Gesellschaft hat für verschiedene Mitarbeiter ein virtuelles Mitarbeiterbeteiligungsprogramm (virtuelle Anteile) aufgesetzt. Das Mitarbeiterbeteiligungsprogramm ist als Exitbeteiligung ausgestaltet, das einen Bonusanspruch der Mitarbeiter in Abhängigkeit eines definierten Exit-Falls begründet. Die Mitarbeiter müssen sich den vollständigen Anspruch auf ihre jeweiligen virtuellen Anteile über einen festgelegten Zeitraum verdienen. Eine Verpflichtung der Gesellschaft aus den virtuellen Anteilen ergibt sich nur bei Vorliegen eines Exit-Falls in Abhängigkeit vom jeweiligen Exit-Erlös. Derzeit ist hieraus keine Rückstellung zu bilden, da das Vorliegen eines Exit-Falls in absehbarer Zeit nicht wahrscheinlich ist.

4. Verbindlichkeiten

Die Verbindlichkeiten, gegliedert nach Restlaufzeiten, setzen sich wie folgt zusammen:

5. Passiver Rechnungsabgrenzungsposten

Der passive Rechnungsabgrenzungsposten (TEUR 1.134; Vj. TEUR 265) resultiert aus abzugrenzenden Softwarelizenzen.

6. Sonstige finanzielle Verpflichtungen

Es bestehen nicht bilanzierte finanzielle Verpflichtungen aus Miet- und Pachtverträgen wie folgt:

IV. ANGABEN ZUR GEWINN- UND VERLUSTRECHNUNG

Periodenfremde Erträge und Aufwendungen

Im Geschäftsjahr sind periodenfremde Erträge in Höhe von TEUR 749. Diese betrafen im Wesentlichen Vertriebsprovisionen. Darüber hinaus fielen periodenfremde Aufwendungen im Zusammenhang mit Vertriebsprovisionen in Höhe von TEUR 397 an.

V. SONSTIGE ANGABEN

1. Anzahl der Arbeitnehmer

Die Gesellschaft beschäftigte im Geschäftsjahr 2023 durchschnittlich 117 Mitarbeiter (Vorjahr 113).

2. Gesellschaftsorgane

Zu Geschäftsführern der Gesellschaft sind bestellt:

Sebastian Haas, Kaufmann, Berlin

Christoph Gerber, Kaufmann, Berlin

Auf die Angabe der Geschäftsführergehälter wird gemäß § 286 Absatz 4 HGB verzichtet.

3. Anteilsbesitz

Die Gesellschaft hält 100 % der Anteile an der Talon.One UK Ltd., Birmingham (Vereinigtes Königreich). Das Eigenkapital der Talon.One UK Ltd., Birmingham (Vereinigtes Königreich) zum 31. Dezember 2023 beträgt TEUR -462 und das Jahresergebnis 2023 beträgt TEUR 79.

Die Gesellschaft hält 100 % der Anteile an der Talon.One Inc., Boston (Vereinigte Staaten von Amerika). Das Eigenkapital der Talon.One Inc., Boston (Vereinigte Staaten von Amerika) zum 31. Dezember 2023 beträgt TEUR -1.365 und das Jahresergebnis 2023 beträgt TEUR -68.

Die Gesellschaft hält 100 % der Anteile an der Talon.One SG PTE Ltd., Singapur (Singapur). Das Eigenkapital der Talon.One SG PTE Ltd., Singapur (Singapur) zum 31. Dezember 2023 beträgt TEUR -132 und das Jahresergebnis 2023 beträgt TEUR 30.

4. Gewinnverwendung

Die Geschäftsführung schlägt vor, den Jahresfehlbetrag in Höhe von EUR 6.071.715,77 zusammen mit dem Verlustvortrag in Höhe von EUR 20.344.099,67 auf neue Rechnung vorzutragen.

5. Nachtragsberichterstattung

Im Jahr 2024 fand eine weitere Finanzierungsrunde statt, welche im 4. Quartal 2024 abgeschlossen wurde und sich positiv auf die Liquidität und das Eigenkapital auswirkt . Es erfolgte in diesem Zusammenhang eine Stammkapitalerhöhung um EUR 1.136,00 auf EUR 56.786,00. Nach Einschätzung der Geschäftsführung und unter Berücksichtigung der Planungsrechnung ist das Unternehmen damit für 2025 durchfinanziert.

Entwicklung des Anlagevermögens im Geschäftsjahr 2023

Lagebericht für das Geschäftsjahr 2023

I. Grundlagen des Unternehmens

Die Talon.One GmbH (nachfolgend auch Talon.One) ist im Handelsregister unter HRB 172085 B, Amtsgericht Berlin (Charlottenburg), eingetragen. Gegenstand des Unternehmens ist die Entwicklung und der Vertrieb von Softwarelösungen und die Erbringung von Marketingleistungen. Die Steuerung der Gesellschaft erfolgt am Firmensitz in Berlin.

1. Geschäftsmodell des Unternehmens

Die 2015 gegründete Talon.One GmbH ist ein Software-as-a-Service (SaaS) Anbieter, der als Komplettlösung jede Art von Sales Incentive sowie Kundenbindungsprogramme und -kampagnen ermöglicht. SaaS ist, zusammen mit Infrastructure-as-a-Service (laaS) und Platform-as-a-Service (PaaS), eines der drei Hauptsegmente des Cloud Computings. Der Begriff Cloud Computing beschreibt die Verlagerung von Speicherplatz, Rechenkapazität oder Software-Anwendungen vom eigenen Computer in die sogenannte Cloud (Wolke). Dabei stellt ein Anbieter von Cloud-Diensten diesen Service auf seinen Servern gegen Gebühr zur Verfügung.

Talon.One ist ein API-basierter Service, der mittels diverser Schnittstellen einfach in bestehende IT-Systeme eingebunden werden kann und die Skalierung sowie Erstellung personalisierter Promotion-Kampagnen erlaubt. Hierdurch können die verschiedensten Marketing-Promotionsaktionen ohne aufwendige Abstimmung erstellt, administriert und überwacht werden.

Die Talon.One GmbH bietet ihre Software weltweit an und kann dank Server-Clustern auf allen Kontinenten (Cloud) ein gleichbleibend hohes Service Level erreichen. Die Steuerung der IT-Services sowie die Wartung und Verbesserung der Software erfolgen aus Deutschland.

Der Vertrieb der Talon.One Software erfolgt, neben der Talon.One GmbH, durch drei Vertriebs- und Servicegesellschaften, welche in den USA, im Vereinigten Königreich und in Singapur angesiedelt sind. Hierdurch soll ein 24h-Service ermöglicht werden, bei welchem auch regionale Ansprechpartner für Kunden bereitstehen. Alle drei Gesellschaften sind 100-%ige Tochtergesellschaften der Talon.One GmbH.

2. Forschung und Entwicklung

Die Softwarebranche unterliegt naturgemäß einer schnellen und dynamischen Entwicklung. Talon.One's grundlegende Software wurde in der Vergangenheit erstellt und die Talon.One GmbH investiert seitdem kontinuierlich in die Wartung und laufende Verbesserung seiner Software. Dafür unterhält die Gruppe in Europa Produktmanagement-, Entwicklungs- und Qualitätssicherungsteams mit insgesamt 64 Mitarbeitern zum Jahresende 2023, die die bestehende Software ständig an aktuelle Entwicklungen anpassen. Entwicklungsaufwendungen werden nicht aktiviert.

II. Wirtschaftsbericht

1. Gesamtwirtschaftliche und branchenbezogene Rahmenbedingungen

Wirtschaftliche Rahmenbedingungen

Während des Geschäftsjahres 2023 war die gesamtmarktwirtschaftliche Situation immer noch geprägt von geopolitischer Unsicherheit durch andauernde Konflikte in der Ukraine und seit dem dritten Quartal des Geschäftsjahres auch in Gaza, sowie anhaltend hohen Zinsen in Folge der gestiegenen Inflation. Viele Unternehmen sahen sich deshalb gezwungen, einen stärkeren Fokus auf Kostenoptimierung zu legen.

In Deutschland sank das Bruttoinlandsprodukt (BIP) im Jahr 2023 um -0,3% (Vj. +1,8%), und in der Europäischen Union (EU) stieg es um 0,4%. (Vj. +3,5%). ¹

Branchenbezogene Rahmenbedingungen

Trotz gestiegener Disziplin bei Unternehmensausgaben sind die weltweiten Ausgaben für Software- Produkte im Geschäftsjahr 2023 um 12,4% auf 913 Mrd. US-Dollar gewachsen. Gleichzeitig sind die Gesamtausgaben für IT im gleichen Zeitraum nur um 3,3% gestiegen, womit Software, zusammen mit Data Center Systems, die am stärksten wachsende Kategorie darstellt und die anhaltende Nachfrage nach Software-as-a-Service Produkten reflektiert. ²

Es wird erwartet, dass das Wachstum im Jahr 2024 weiter zunimmt und die weltweiten IT-Ausgaben 5 Trillionen US-Dollar erreichen (6,8% Wachstum). ²

Weitere Trends durch höhere Umsicht bei Ausgaben sind u.a., dass der Softwarekauf in Unternehmen (i) mittlerweile ein Thema der Führungsebene ist und (ii) Point-Solution statt ein kompletter Plattformwechsel bevorzugt werden. ³

2. Geschäftsverlauf

Im Jahr 2023 stand Effizienz in allen Unternehmensbereichen im Mittelpunkt, ohne das stetige Wachstum zu beeinflussen. Aus diesem Grund wurde die Mitarbeiterzahl im Geschäftsjahr 2023 nicht erhöht (118 Mitarbeiter Ende 2023; 123 Mitarbeiter Ende 2022) und die Organisationsstruktur gezielt optimiert.

In der Produktentwicklung lag der Fokus auf der Stärkung der Sicherheitsfunktionen und der gezielten Optimierungen einzelner Komponenten. Auch im Jahr 2023 wurde wieder in die Weiterentwicklung von Loyalty-Programmen investiert.

Gleichzeitig mit dem weiteren Ausbau der Sicherheitskomponenten des Produkts wurde im Jahr 2023 die ISO 27001-Zertifizierung abgeschlossen. Die Zertifizierung weist den Kunden von Talon.One einen hohen Sicherheitsstandard nach, was ebenfalls zur Großkundengewinnung beiträgt.

¹ Statista; https://de.statista.com/statistik/daten/studie/250161/umfrage/wachstum-des-bruttoinlandsprodukts-bip-in-den-eulaendern/#
:~: text=Das%20reale%20BIP%20in%20der,5%2C6%20Prozent%20gestiegen%20ist. und Worldbank https://data.worldbank.org/indicator/NY.GDP.MKTP.KD.ZG?end=2023&start=2023&type=shaded&view=map&year=2022
² Gartner - Worldwide IT spend; Jan 2024; https://www.gartner.com/en/newsroom/press-releases/01-17-2024-gartner-forecasts-worldwide-it-spending-to-grow-six-point-
eight-percent-in-2024
³ Firmeninformation

Im Jahr 2023 ist es Talon.One wieder gelungen, große Konzerne und Marken als Kunden zu gewinnen und das Großkundensegment auszubauen. Hierfür wurde eine Restrukturierung der Vertriebsorganisation vorgenommen, um uns für diese Kundenkategorie aufzustellen und die Effizienz zu steigern. Investitionen zum Kundengewinn im Bereich der klein- und mittelständigen Unternehmen wurden verringert.

Die Talon.One GmbH hat erfolgreich Fördermittel im Rahmen der EU-weiten "Gemeinschaftsaufgabe Verbesserung der regionalen Wirtschaftsstruktur" (GRW) beantragt und kann hierdurch einen nachgelagerten Lohnkostenzuschuss von neu eingestellten Mitarbeitern über einen Zeitraum von zwei Jahren erhalten. Dabei läuft das Fördervorhaben bis Januar 2025. Dies soll neue Arbeitsplätze am Standort Berlin langfristig sichern und gleichzeitig die Liquiditäts- und Ertragslage der Talon.One GmbH zukünftig verbessern. Die erste Zahlung aus diesem Fördervorhaben in Höhe von 0,6 MEUR hat die Gesellschaft im 1. Halbjahr 2023 erhalten.

Durch diese verschiedenen Maßnahmen konnte der Jahresfehlbetrag somit von 10,3 MEUR auf 6,1 MEUR gesenkt werden. Talon.One hat im Jahr 2023 weiterhin in die fortschreitende Expansion und Produktentwicklung, sowie den Personalaufbau in diesen Bereichen investiert.

Zusammenfassend schätzt die Geschäftsleitung die Entwicklung des Unternehmens trotz des teilweise herausfordernden Umfelds im Geschäftsjahr 2023 als positiv ein und zeigt sich zufrieden mit dem Geschäftsverlauf. Sowohl Umsatz als auch Ergebnis lagen am unteren Ende der Erwartungen der Budgetplanung der Talon.One GmbH für das Geschäftsjahr 2023, wobei sich Teile des erwarteten Umsatzes auf die einzelnen Vertriebsgesellschaften verteilt haben. Insbesondere das weiterhin sehr große Interesse von etablierten Konzernen aus verschiedenen Branchen sowie die im Jahr 2023 stetig wachsende Anzahl an unter Vertrag genommenen Kunden ermöglicht der Talon.One GmbH aus Sicht der Geschäftsleitung weitere Umsatzzuwächse als auch den Technologievorsprung gegenüber dem Wettbewerb zu erhalten.

2.1. Ertragslage

Der Umsatz umfasst im Wesentlichen Erlöse aus den Abonnements der Talon.One Software sowie dem Service der einmaligen bzw. erstmaligen technischen Integration. Der Gesamtumsatz wuchs um 21% auf 9,7 MEUR (2022: 8,0 MEUR). Das Umsatzwachstum resultiert im Wesentlichen aus der Neukundengewinnung im Jahr 2023. Gleichzeitig konnten Bestandskunden gehalten werden bzw. es wurden ihre Verträge mit Talon.One verlängert. Der überwiegende Anteil der Umsatzerlöse resultiert aus SaaS-Leistungen (2023: ca. 99%; 2022: ca. 99%).

Im Jahr 2023 wurden zudem insgesamt 3,6 MEUR als sonstige betriebliche Erträge verbucht (2022: 0,2 MEUR). Diese Sachverhalte, die nicht direkt mit der regulären Geschäftstätigkeit zusammenfallen, entstanden im Wesentlichen aus erstmaligen Einnahmen durch Lizenzgebühren von verbundenen Unternehmen (1,7 MEUR), der Währungsumrechnung von Umsätzen in US-Dollar (0,6 MEUR), außerbetrieblichen Umsätzen (0,5 MEUR) und Zuschüssen zu Lohnkosten (0,6 MEUR).

Wesentliche Positionen im Materialaufwand sind betriebsnahe Kosten, die durch die Anmietung von Server-Kapazitäten zum Betrieb der Talon.One Software (Hosting) entstehen.

Der Anstieg im Personalaufwand von 9,4 MEUR im Jahr 2022 auf 11,0 MEUR im Jahr 2023 ist im Wesentlichen bedingt durch steigende Aufwendungen für Gehälter inklusive Nebenkosten aufgrund von Lohninflation und mehr Seniorität im Unternehmen, bei ähnlicher durchschnittlicher Mitarbeiterzahl.

Im sonstigen betrieblichen Aufwand werden alle Aufwendungen, die nicht direkt dem Betrieb der Talon.One Software zugerechnet werden, ausgewiesen. Dies umfasst neben der Verwaltung der zentral gesteuerten Marketing-Aktivitäten (2023: 1,9 MEUR | 2022: 2,9 MEUR) auch sonstige Verwaltungsaufwendungen wie Büromiete, Software und die Inanspruchnahme von externen Dienstleistern und Beratern. Die Reduzierung der sonstigen betrieblichen Aufwendungen von 7,7 MEUR im Jahr 2022 auf 6,6 MEUR im Jahr 2023 ist dem Fokus auf Kosteneffizienz und Optimierung der Ausgaben in allen oben genannten Bereichen geschuldet.

Die sonstigen Zinsen und ähnlichen Erträge sind im Jahr 2023 auf 0,2 MEUR gestiegen (2022: 0,1 MEUR).

2.2. Finanz- und Vermögenslage

Im Laufe des Geschäftsjahres 2023 musste die Talon.One GmbH keine neuen Finanzierungen einwerben. Die im Jahr 2021 erfolgte Finanzierungsrunde mit Zuflüssen von 23,8 MEUR in die Kapitalrücklage stellt für die Talon.One GmbH ausreichend Kapital dar, um auch zukünftig ihre Zahlungsverpflichtungen erfüllen zu können. Die zum Stichtag vorhandenen liquiden Mittel i.H.v. 5,6 MEUR reichen zusammen mit den teilweise positiven operativen Monats-Cash-Flows aus, die Liquidität auf einem stabilen Niveau zu halten, was insgesamt der Jahresplanung entspricht.

Der durchschnittliche Cash Burn im Geschäftsjahr 2023 betrug ca. 0,7 MEUR, da Talon.One weiterhin in die Akquise und Bedienung neuer Kunden investiert hat. Kurzfristige Forderungen von verbundenen Unternehmen wurden überwiegend in 2024 bezahlt.

Das im Jahr 2018 aufgenommene Darlehen in Höhe von 0,8 MEUR wurde im Jahr 2023 vollständig getilgt.

Zum Aufbau von regionalen Vertriebs- und Servicegesellschaften hat die Talon.One GmbH weitere Darlehen an ihre 100-%igen Tochterunternehmen in Singapur (Talon.One SG Pte. Ltd.) in der Höhe von 0,1 MEUR und im Vereinigten Königreich (Talon.One UK Ltd.) i.d.H.v. 0,3 MEUR gewährt. Dagegen konnte die Talon.One Inc. (USA) 0,1 MEUR des bestehenden Darlehens zurückzahlen. Die bisher gewährten Darlehen beliefen sich im abgelaufenen Geschäftsjahr auf 2,6 MEUR an die Talon.One Inc., 1,0 MEUR an die Talon.One UK Ltd. und 0,5 MEUR an die Talon.One SG Pte. Ltd. Alle Darlehen haben eine Laufzeit von 5 Jahren und sind in Abhängigkeit ihrer Bereitstellung 2026 und 2027 zur Rückzahlung fällig. Es sind aus heutiger Sicht keine Tatsachen bekannt, die eine Rückzahlung zum Fälligkeitszeitpunkt gefährden würden.

Das Sachanlagevermögen erhöhte sich von 0,2 MEUR im Geschäftsjahr 2022 auf 0,3 MEUR im abgelaufenen Geschäftsjahr 2023. Der erhöhte Investitionsumfang entfiel im Wesentlichen auf die Erweiterung des bestehenden Büros in Berlin.

Kurzfristige Forderungen gegen Kunden stiegen im Jahr 2023 auf 1,5 MEUR von 0,9 MEUR im Jahr 2022, was dem Wachstum des Kundenstamms geschuldet ist. Es bestehen Forderungen aus Darlehenszinsen gegen die Tochtergesellschaften von 0,09 MEUR und Forderungen für Lizenzgebühren von verbundenen Unternehmen von 1,7 MEUR.

Das buchmäßige Eigenkapital reduzierte sich aufgrund des Jahresfehlbetrags um 34,3% auf 11,6 MEUR (2022: 17,7 MEUR). Bei einer Bilanzsumme von 14,0 MEUR entspricht dies einer Eigenkapitalquote von 82,6% (2022: 90,5%).

3. Finanzielle Leistungsindikatoren

Die Geschäftslage der Gesellschaft wird vor allem durch ein umfassendes Berichtswesen von der Geschäftsführung und dem direkten Management überwacht und kontrolliert.

Die Steuerung der Talon.One GmbH konzentriert sich auf wiederkehrenden Umsatz durch Abonnements, wodurch die Steigerung dieser Umsätze durch Neukunden getrieben ist. Der Wiederkehrende Umsatz im Jahr 2023 lag bei 9,6 MEUR, was einem Wachstum von 21% im Vergleich zum Vorjahr entspricht und 99% des Gesamtumsatzes.

Des Weiteren steht, aufgrund der derzeit noch nicht profitablen Geschäftstätigkeit, die Liquidität im Fokus der Steuerung der Gesellschaft. Mit Hilfe der sog. Cash-Burn-Rate ermittelt die Gesellschaft, wie viel liquide Mittel das Unternehmen verlassen. Hierdurch lässt sich ableiten, wie lange die Barreserven der Gesellschaft ausreichen. Deshalb definiert die Geschäftsführung die Umsatzerlöse sowie die Cash Burn-Rate (Liquidität) als finanzielle Leistungsindikatoren. Der durchschnittliche Cash Burn im Jahr 2023 hat ca. 0,7 MEUR betragen, eine Senkung um 0,4 MEUR im Vergleich zum Vorjahr.

III. Chancen-, Risiko- und Prognosebericht

1. Chancenbericht

Die Talon.One GmbH agiert als führender Innovator im Segment der softwaregestützten Promotion- Marketing Anbieter und konnte sich durch seinen ganzheitlichen Ansatz, seiner tiefen Integration am Checkout des Kundensystems und flexiblen Struktur im Großkundensegment mit führenden Marken durchsetzen.

Neben diesem ganzheitlichen Ansatz zur Unterstützung im Omnichannel-Marketing kann Talon.One auch bereits auf zahlreiche positive Bewertungen und Feedback von Bestandskunden zurückgreifen, die nicht zuletzt Referenzen für zukünftige Großkunden darstellen.

Als Point-Solution und durch Fokus auf Nutzenrechnung beim Kunden, ist Talon.One's Produkt sehr gut im momentanen Wirtschaftsumfeld vermarktbar, da ein größeres Augenmerk auf der Kosten- Nutzen-Analyse liegt.

Ein großer Wachstumsbereich stellt auch der Verkauf der Loyalty-Lösung an Bestandskunden dar, womit der erwartete Umsatz pro Kunde signifikant erhöht werden kann.

Talon.One hat auch im abgelaufenen Geschäftsjahr seine Aktivitäten im Bereich Partnerships ausgebaut und weitere Schnittstellen für die Talon.One Software entwickelt. Hierdurch sollen die Zeiträume zur Implementierung und technischen Integration weiter verkürzt werden, wodurch Kunden schneller Nutzen aus der Talon.One Software ziehen können. Dies bietet weitere Chancen der Neukundengewinnung für die Talon.One GmbH.

2. Risikobericht

Finanzierung der Gesellschaft

Als junges Wachstumsunternehmen ist die Talon.One GmbH auf Zugang zu ausreichend Liquidität zur Erfüllung der kurz- und langfristigen Verbindlichkeiten sowie zur Ermöglichung von strategischen Initiativen angewiesen. Sofern der Zugang zu neuem Kapital künftig für die Gesellschaft erschwert würde, könnte sich dies negativ auf die Geschäftstätigkeit auswirken. Der derzeitige Finanzierungsrahmen wird allerdings als ausreichend angesehen, um Profitabilität zu erreichen und somit finanziell unabhängig von Kapitalmärkten zu sein. Zudem fand im Jahr 2024 eine weitere Finanzierungsrunde statt, welche im 4. Quartal 2024 abgeschlossen wurde. Es erfolgte eine Stammkapitalerhöhung um 1.136,00 EUR auf 56.786,00 EUR. Nach Einschätzung der Geschäftsführung und unter Berücksichtigung der Planungsrechnung ist das Unternehmen damit für 2025 durchfinanziert.

Durch das Ausbleiben weiterer neuer Abonnements wäre die Gesellschaft, in Folge eines geringeren Umsatzwachstums, gezwungen, Investitionen in Marketing und weitere Personalkapazitäten zu drosseln.

Die Geschäftsleitung sieht dieses Risiko bzgl. der Eintrittswahrscheinlichkeit als gering und die potenziellen Auswirkungen durch effektive Gegenmaßnahmen und Früherkennung, sowie Planungssicherheit dank mehrjähriger Kundenverträge als niedrig an.

IT-Risiken

Das digitale Geschäftsmodell der Talon.One GmbH ist in hohem Maße abhängig von der jederzeit problemlosen Funktionsweise der IT-Systeme und der Talon.One Software und ist daher einem Geschäftsrisiko aus dem möglichen Ausfall dieser Systeme ausgesetzt. Ausgedehnte Zeiträume mit Ausfällen, System- oder Programmierungsfehlern oder anderweitige Systembeeinträchtigungen können zu einer wesentlichen Beeinträchtigung der Prozesse der kundennahen Geschäftsabläufe führen. Als Gegenmaßnahme verwendet die Talon.One GmbH ausschließlich moderne, cloud-basierte und skalierbare Serverlösungen von etablierten Partnern und beschäftigt interne und externe Experten, die durch ein systemgestütztes Monitoring sowie durch ergänzende Maßnahmen proaktiv die Integrität und Sicherheit der Systeme sicherstellen, um die IT-Risiken auf ein vertretbares Maß zu reduzieren. Talon.One's hoher IT-Sicherheitsstandard wurde durch die ISO 27001 Zertifizierung im Jahr 2023 und SOC 2 Zertifizierung im Jahr 2024 extern bestätigt. Die Geschäftsleitung bewertet deshalb das Risiko bzgl. der Eintrittswahrscheinlichkeit und potenziellen Auswirkungen als gering.

Einflüsse aus Konjunktur und Politik

Durch ein weiterhin steigendes Preisniveau ergibt sich ein inhärentes Inflationsrisiko, was sich für Talon.One in der Weitergabe gestiegener Herstellungs- und Selbstkosten durch Dienstleister an Talon.One als Auftraggeber äußern kann. Dieser Effekt hätte negative Margenauswirkung, sofern ein gestiegenes Preisniveau sich nicht in gestiegenen Preisen für Abonnements niederschlagen würde und so Preissteigerungen nicht an Endkunden weitergegeben werden können.

Ein volatiles geopolitisches Marktumfeld durch den Ausbruch des Ukraine-Kriegs, der Spannungen in Israel und Gaza, und verschiedener anstehender Wahlen in Europa und den USA, beeinträchtigen momentan das Markt- und Wechselkursumfeld.

Allerdings konnte die Geschäftsführung der Talon.One GmbH weiterhin großes Interesse an der Talon.One Software von Neukunden beobachten. Auch die meisten bestehenden Kunden sind finanziell stabil und können weiterhin ihren Verträgen nachkommen.

Zusammenfassend beurteilt die Geschäftsführung der Talon.One GmbH die Risikolage als eher gering, da die wesentlichen, durch die Gesellschaft selbst beeinflussbaren Risiken durch geeignete Initiativen eingedämmt wurden. Potenziellen Risiken der Zukunft, die zum Teil außerhalb der Kontrolle der Gesellschaft liegen, wird durch ein enges Tracking des operativen Geschäftsergebnisses auf Profitabilität sowie durch eine fortschreitende Etablierung im Markt entgegengewirkt, wodurch der Wachstumskurs der Gesellschaft auf absehbare Zeit abgesichert wird.

Die Geschäftsführung sieht auf Basis der dargestellten Risikosituation die Fortführungsprognose für die nächsten 12 Monate sowie darüber hinaus nicht gefährdet. Dabei hat sich die Risikolage im Vergleich zum Vorjahr nicht geändert.

3. Prognosebericht

Für das Gesamtjahr 2024 gehen wir für die Talon.One GmbH von einem Umsatzwachstum von etwa 30 - 45% aus. Es wird von einem wiederkehrenden Umsatz für das Geschäftsjahr 2024 von 12,5 - 14,0 MEUR ausgegangen. Im Jahr 2025 wird ein ähnlicher prozentualer Wachstum erwartet, wobei nicht immer vorhersehbar ist, mit welcher Talon.One Vertriebsgesellschaft ein Neukundenvertrag geschlossen wird.

Treiber des Wachstums sind unter anderem die weiterhin steigenden Unternehmensbudgets für Software und Point-Solution, das positive Marktumfeld für SaaS-Anbieter, die Erholung der globalen Wirtschaft, und Talon.One's Erfolg im Großkundensegment und mit dem Loyalty-Produkt. Zudem erwarten wir die monatliche Cash-Burn-Rate von durchschnittlich 0,7 MEUR im Jahr 2023 auf unter 0,3 MEUR zu verringern, da der Umsatz schneller wachsen wird als die Kosten und die Lizenzzahlungen von verbundenen Unternehmen weiterhin zunehmen werden.

Bestätigungsvermerk des unabhängigen Abschlussprüfers

An die Talon.One GmbH, Berlin

Prüfungsurteile

Wir haben den Jahresabschluss der Talon.One GmbH, Berlin, - bestehend aus der Bilanz zum 31. Dezember 2023 und der Gewinn- und Verlustrechnung für das Geschäftsjahr vom 1. Januar 2023 bis zum 31. Dezember 2023 sowie dem Anhang, einschließlich der Darstellung der Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden - geprüft. Darüber hinaus haben wir den Lagebericht der Talon.One GmbH, Berlin, für das Geschäftsjahr vom 1. Januar 2023 bis zum 31. Dezember 2023 geprüft.

Nach unserer Beurteilung aufgrund der bei der Prüfung gewonnenen Erkenntnisse

Gemäß § 322 Abs. 3 Satz 1 HGB erklären wir, dass unsere Prüfung zu keinen Einwendungen gegen die Ordnungsmäßigkeit des Jahresabschlusses und des Lageberichts geführt hat.

Grundlage für die Prüfungsurteile

Wir haben unsere Prüfung des Jahresabschlusses und des Lageberichts in Übereinstimmung mit § 317 HGB unter Beachtung der vom Institut der Wirtschaftsprüfer (IDW) festgestellten deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Abschlussprüfung durchgeführt. Unsere Verantwortung nach diesen Vorschriften und Grundsätzen ist im Abschnitt "Verantwortung des Abschlussprüfers für die Prüfung des Jahresabschlusses und des Lageberichts" unseres Bestätigungsvermerks weitergehend beschrieben. Wir sind von dem Unternehmen unabhängig in Übereinstimmung mit den deutschen handelsrechtlichen und berufsrechtlichen Vorschriften und haben unsere sonstigen deutschen Berufspflichten in Übereinstimmung mit diesen Anforderungen erfüllt. Wir sind der Auffassung, dass die von uns erlangten Prüfungsnachweise ausreichend und geeignet sind, um als Grundlage für unsere Prüfungsurteile zum Jahresabschluss und zum Lagebericht zu dienen.

Verantwortung der gesetzlichen Vertreter für den Jahresabschluss und den Lagebericht

Die gesetzlichen Vertreter sind verantwortlich für die Aufstellung des Jahresabschlusses, der den deutschen, für Kapitalgesellschaften geltenden handelsrechtlichen Vorschriften in allen wesentlichen Belangen entspricht, und dafür, dass der Jahresabschluss unter Beachtung der deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Buchführung ein den tatsächlichen Verhältnissen entsprechendes Bild der Vermögens-, Finanz- und Ertragslage der Gesellschaft vermittelt. Ferner sind die gesetzlichen Vertreter verantwortlich für die internen Kontrollen, die sie in Übereinstimmung mit den deutschen Grundsätzen ordnungsmäßiger Buchführung als notwendig bestimmt haben, um die Aufstellung eines Jahresabschlusses zu ermöglichen, der frei von wesentlichen falschen Darstellungen aufgrund von dolosen Handlungen (d.h. Manipulationen der Rechnungslegung und Vermögensschädigungen) oder Irrtümern ist.

Bei der Aufstellung des Jahresabschlusses sind die gesetzlichen Vertreter dafür verantwortlich, die Fähigkeit der Gesellschaft zur Fortführung der Unternehmenstätigkeit zu beurteilen. Des Weiteren haben sie die Verantwortung, Sachverhalte in Zusammenhang mit der Fortführung der Unternehmenstätigkeit, sofern einschlägig, anzugeben. Darüber hinaus sind sie dafür verantwortlich, auf der Grundlage des Rechnungslegungsgrundsatzes der Fortführung der Unternehmenstätigkeit zu bilanzieren, sofern dem nicht tatsächliche oder rechtliche Gegebenheiten entgegenstehen.

Außerdem sind die gesetzlichen Vertreter verantwortlich für die Aufstellung des Lageberichts, der insgesamt ein zutreffendes Bild von der Lage der Gesellschaft vermittelt sowie in allen wesentlichen Belangen mit dem Jahresabschluss in Einklang steht, den deutschen gesetzlichen Vorschriften entspricht und die Chancen und Risiken der zukünftigen Entwicklung zutreffend darstellt. Ferner sind die gesetzlichen Vertreter verantwortlich für die Vorkehrungen und Maßnahmen (Systeme), die sie als notwendig erachtet haben, um die Aufstellung eines Lageberichts in Übereinstimmung mit den anzuwendenden deutschen gesetzlichen Vorschriften zu ermöglichen, und um ausreichende geeignete Nachweise für die Aussagen im Lagebericht erbringen zu können.

Verantwortung des Abschlussprüfers für die Prüfung des Jahresabschlusses und des Lageberichts

Unsere Zielsetzung ist, hinreichende Sicherheit darüber zu erlangen, ob der Jahresabschluss als Ganzes frei von wesentlichen falschen Darstellungen aufgrund von dolosen Handlungen oder Irrtümern ist, und ob der Lagebericht insgesamt ein zutreffendes Bild von der Lage der Gesellschaft vermittelt sowie in allen wesentlichen Belangen mit dem Jahresabschluss sowie mit den bei der Prüfung gewonnenen Erkenntnissen in Einklang steht, den deutschen gesetzlichen Vorschriften entspricht und die Chancen und Risiken der zukünftigen Entwicklung zutreffend darstellt, sowie einen Bestätigungsvermerk zu erteilen, der unsere Prüfungsurteile zum Jahresabschluss und zum Lagebericht beinhaltet.

Hinreichende Sicherheit ist ein hohes Maß an Sicherheit, aber keine Garantie dafür, dass eine in Übereinstimmung mit § 317 HGB unter Beachtung der vom Institut der Wirtschaftsprüfer (IDW) festgestellten deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Abschlussprüfung durchgeführte Prüfung eine wesentliche falsche Darstellung stets aufdeckt. Falsche Darstellungen können aus dolosen Handlungen oder Irrtümern resultieren und werden als wesentlich angesehen, wenn vernünftigerweise erwartet werden könnte, dass sie einzeln oder insgesamt die auf der Grundlage dieses Jahresabschlusses und Lageberichts getroffenen wirtschaftlichen Entscheidungen von Adressaten beeinflussen.

Während der Prüfung üben wir pflichtgemäßes Ermessen aus und bewahren eine kritische Grundhaltung. Darüber hinaus

Wir erörtern mit den für die Überwachung Verantwortlichen unter anderem den geplanten Umfang und die Zeitplanung der Prüfung sowie bedeutsame Prüfungsfeststellungen, einschließich etwaiger bedeutsamer Mängel im internen Kontrollsystem, die wir während unserer Prüfung feststellen.

HRB 172085

Feststellung des Jahresabschlusses

Der Jahresabschluss zum 31. Dezember 2023 wurde am 2. Dezember 2024 festgestellt.