Habyt GmbH

Habyt GmbH

Berlin

Jahresabschluss zum Geschäftsjahr vom 01.01.2021 bis zum 31.12.2021

Lagebericht

A. Grundlagen des Unternehmens

I. Geschäftsmodell des Unternehmens

Die Habyt Gesellschaft mbH wurde am 03.02.2017 gegründet. Die Gesellschaft wurde am 21.02.2017 unter HRB 190075 B beim Amtsgericht Berlin - Charlottenburg eingetragen.

Gegenstand des Unternehmens ist die Entwicklung, der Betrieb und die Vermarktung von Internetportalen in Bezug auf die Vermietung von Räumen und sonstigen Nutzflächen sowie die Vermietung von Räumen und sonstige Nutzungsflächen sowie die Entwicklung von Software mit Immobilienbezug. Das Unternehmen hält verschiedene Tochtergesellschaften in Europa, die sich auf die Untervermietung von Zimmern und anderen Nutzflächen konzentrieren.

Die Habyt GmbH übernimmt innerhalb der Gruppe die Funktion einer Management-Holding. In dieser Rolle ist sie für die Festlegung und Verfolgung der Geschäftsstrategie sowie für die Management-, Finanzierungs-, Service- und Koordinierungsaufgaben für alle Tochtergesellschaften des Konzerns verantwortlich.

B. Wirtschaftsbericht

I. Gesamtwirtschaftliche und branchenbezogene Rahmenbedingungen

Das Jahr 2021 wurde weiterhin von der weltweiten COVID-Pandemie geprägt. Die anhaltende vierte Infektionswelle sowie die Material- und Lieferengpässe verlangsamten den Aufholprozess im letzten Quartal 2021 erheblich. Nichtsdestotrotz, auch wenn die deutsche Wirtschaft das Vorpandemie-Niveau nicht erreicht hat, konnte sie sich teilweise erholen und ist nach vorläufigen Zahlen des Statistischen Bundesamts im Vergleich zu 2020 um 2,7% gewachsen1.

Im Sommer war eine spürbare Erholung auf dem Arbeitsmarkt zu verzeichnen. Nach Angaben der Bundesagentur für Arbeit sank die Arbeitslosenquote im Jahr 2021 im Vergleich zum Vorjahr um 0,2 Prozentpunkte auf 5,7%2. Für 2022 geht das IfW-Kiel von einer Arbeitslosenquote von 5,2% aus.3

Getrieben von höheren Energiepreisen kletterte die Inflationsrate 2021 auf den höchsten Stand seit 1993 und lag nach Angaben des Statistischen Bundesamtes bei 3,1 % gegenüber dem Vorjahr.4

Der deutsche Wohnungsmarkt hat sich in der Krise als sehr solide erwiesen. Niedrige Finanzierungszinsen, fehlende Anlagealternativen und vermutlich auch die Aufwertung des Eigenheims durch Homeoffice haben zu einer größeren Nachfrage nach Wohnimmobilien beigetragen.

Auf dem Wohnungsmarkt besteht also weiterhin ein Nachfrageüberhang. Allerdings entwickeln sich die Wohnungsmieten erneut weniger dynamisch als die Kaufpreise. Der vom Statistischen Bundesamt veröffentlichte Index der Nettokaltmieten stieg im Jahr 2021 um durchschnittlich 1,3%.5

Insgesamt ist eine heterogene Entwicklung zu beobachten. Nach Angaben des Immobilienportals Immowelt stiegen die Angebotsmieten für Bestandswohnungen im Jahr 2021 in 69 der 80 untersuchten deutschen Großstädte, allerdings langsamer als in den Vorjahren.6

Die Aufhebung der Mietpreisbremse durch das Urteil des Bundesverfassungsgerichts am

25. März 2021 ließ die Mieten in Berlin wieder steigen. Für das Jahr 2022 wären weitere Preis- und Mietsteigerungen zu erwarten. Zuletzt zeigt der Empirica Blue Index für Deutschland im vierten Quartal 2021 für 345 von 401 Kreisen und kreisfreien Städten ein potenzielles Blasenrisiko7, vor allem aufgrund der sich vergrößernden Schere zwischen Kaufpreisen und Mieten.

Die Situation auf den deutschen Wohnungsmärkten hat sich nach Angaben des GdW Bundesverband deutscher Wohnungs- und Immobilienunternehmen besonders in starken Wachstumsregionen zu einer angespannten Marktlage entwickelt. Angetrieben durch Zuwanderung nahm die Bevölkerung lange Zeit zu. Im Rahmen der Corona-Pandemie wurde der Wachstumsprozess vorerst pausiert. Nach einer ersten Schätzung des Statistischen Bundesamtes lebten Ende 2021 83,2 Millionen Menschen in Deutschland, etwa so viele wie Ende 2020 und 2019.8 Die Zahl der Sterbefälle stieg zwar deutlich stärker als die Zahl der Geburten, aber die Lücke wurde 2021 durch die wieder gestiegene Nettozuwanderung geschlossen.

II. Geschäftsverlauf

Im Rahmen des Wachstums des Co-Living-Sektors in ganz Europa ist Habyt seit seiner Gründung exponentiell gewachsen: von einem Portfolio mit 34 Zimmern unter Verwaltung in Berlin Ende 2017 bis auf mehr als 5.000 Zimmer Ende 2021, verteilt auf die verschiedenen Tochtergesellschaften, die 15 Städte in 5 europäischen Ländern abdecken. Das Jahr 2021 war von besonderer Bedeutung, da Habyt in diesem Jahr wichtige Mergers & Acquisitions abgeschlossen hat, die es dem Unternehmen ermöglicht haben, seine Präsenz auf dem europäischen Markt zu konsolidieren.

In chronologischer Reihenfolge:

Erasmo's Room Managemt SRL

Anfang 2021 hat die Habyt GmbH über ihre spanische Tochtergesellschaft den Erwerb des Madrider Co-Living-Anbieters Erasmo's Room offiziell vollzogen und damit die Anzahl der verwalteten Zimmer in Madrid auf 385 Einheiten erhöht.9

Medici Living GmbH, Quarters Properties NL BV & Boxi Espresso GmbH

Am Ende des ersten Quartals 2021 erwarb die Habyt GmbH den europäischen Geschäftsteil der Quarters Group, dem bis dahin europäischen Marktführer im Bereich Co-Living. Durch diese Übernahme wurde das Portfolio um mehr als 3.000 Einheiten erweitert10, die sich auf 9 Städte verteilen, darunter 780 Zimmer in den Niederlanden, wodurch Habyt Präsenz in Europa noch weiter ausgebaut wurde.

Homefully GmbH

Zu Beginn des dritten Quartals, nur einige Monate nach der letzten M&A, setzte Habyt das Wachstum der Gruppe fort, indem es 96511 Einheiten von Homefully GmbH erwarb, seinem unmittelbaren Konkurrenten mit einer starken Präsenz in Deutschland. Diese letzte Operation hat das Image des europäischen Co-Living-Anbieters gefestigt und hebt uns deutlich von anderen kleinen Unternehmen auf dem Markt ab.

Ausgliederung Habyt Germany GmbH

Um die Unternehmensstruktur der Gruppe zu verbessern und die Habyt GmbH als TopCo der Habyt-Gruppe zu etablieren, hat Habyt GmbH im letzten Quartal 2021 eine Ausgliederung ihres operativen Geschäfts und verwalteten Einheiten an die Habyt Germany GmbH vorgenommen, einer 2020 erworbenen deutschen Tochtergesellschaft.

Die sich daraus ergebende Unternehmensstruktur der Habyt Group besteht Ende 2021 aus 10 verschiedenen Einheiten, die in der folgenden Grafik dargestellt sind:

Die aggressive Expansionsstrategie der Habyt GmbH ist durch die Merkmale unseres Geschäfts gerechtfertigt. Co-Living hat eine Fixkostenstruktur mit geringen Margen, die das Break-even des Geschäfts auf Skaleneffekten basiert. Da organisches Wachstum diese Größenvorteile aufschieben würde, hat Habyt für das Wachstum durch Fusionen und Übernahmen mit etablierten und operativen Unternehmen optiert. Darüber hinaus brachten Fusionen und Übernahmen weitere bedeutende Vorteile wie technologische Verbesserungen, Markenbekanntheit und Partnerschaften mit Dienstleistern.

Als Ergebnis der oben genannten Deals hat sich Habyt in der ersten Hälfte 2021 als führender Co-Living-Anbieter in Europa positioniert, seinen Marktanteil um 800 % gesteigert und ein Portfolio von mehr als 5.000 Zimmern aufgebaut. Für das zweite Halbjahr wurde die Strategie darauf gerichtet, das Preis- und Occupancy-Niveau von vor der Pandemie wieder zu erreichen, sowie die Synergien und Größenvorteile auszunutzen, die durch die Fusionen und Übernahmen erzielt wurden.

Die soeben erläuterte Expansionsstrategie wurde durch eine erfolgreiche Finanzierungsstrategie ermöglicht, die hauptsächlich auf Venture Capital und Wandeldarlehen beruht. Diese Art von Darlehen bietet der Gruppe drei Hauptvorteile: die einfache Abwicklung, die Schnelligkeit der Realisierung und die wettbewerbsfähigen Preise, zu denen sie ausgehandelt werden.

Im März 2021 nahm Habyt durch solche Darlehen 4 Mio. Euro auf, um den Erwerb von Quarters zu finanzieren. Im Juni dieses Jahres wurden diese Darlehen im Rahmen der letzten Fundraising der Gruppe zu 100% in Eigenkapital umgewandelt. In der gleichen Runde erhielt Habyt eine Serie-B-Finanzierung in Höhe von 8,8 Mio. EUR in Form von Eigenkapital und genehmigte die Bedingungen für die Aufnahme weiterer 7 Mio. EUR.

III. Lage

1. Ertragslage

Die Umsatzerlöse aus 2020 von 2.433.598,65 € haben sich im Jahr 2021 fast halbiert auf 1.273.564,20 €. Grund hierfür war die wachstumsbedingte Umgliederung des operativen Geschäfts der Habyt GmbH auf die Tochtergesellschaft Habyt Germany GmbH und die Fokussierung auf die Personalverwaltung und Servicegeschäft.

Der Ertrag für 2021 ergibt sich überwiegend aus Serviceleistungen an die Tochtergesellschaften und Anmeldegebühr der Kunden.

Im Zusammenhang mit der Ausgliederung des operativen Geschäfts sind ebenfalls auf der Aufwandsseite einige Veränderungen erkennbar. Demnach fallen Ausgaben für Roh-, Hilfs- und Betriebsstoffe für bezogene Waren fast gänzlich weg, welche überwiegend aus Energiekosten sowie Abschreibungen des Inventars für die Vermietung bestehen. Für Aufwendungen für bezogene Leistungen hingegen, gibt es eine Umstrukturierung. Objektverbundene Ausgaben, wie Reinigung, Internet, Instandhaltung und Miete fallen weg und werden ersetzt durch Weiterbelastungen der Tochtergesellschaften. Diese Weiterbelastungen umfassen neben Löhnen auch Buchführungskosten sowie Marketingkosten.

Ein deutlicher Anstieg der Löhne und Gehälter von 317.236,93 € im Jahr 2020 auf 2.275.747,27 € im Jahr 2021 lässt sich durch den Anstieg der Mitarbeiteranzahl erklären.

Durch die Akquisition von vier Gesellschaften im Jahr 2021, wovon drei im Co-Living Bereich tätig sind und der Entscheidung die Habyt GmbH als Servicegesellschaft zu führen, steigen Werbe- und Reisekosten sowohl wachstums- als auch umstrukturierungsbedingt von 131.957,92 € im Jahr 2020 auf 713.547,70 € 2021 an.

Verschiedene betriebliche Kosten steigen durch die Fokussierung auf M&A getriebene Expansion von 381.384,66 € im Jahr 2020 auf 1.755.953,79 € im Jahr 2021. Im Mittelpunkt hierbei stehen Rechts- und Beratungskosten. Die angeführten Punkte erklären den Fehlbetrag von 5.392.464,58 € im Jahr 2021 gegenüber dem Vorjahr von 866.315,93 €.

2. Vermögenslage

Zum 31.12.2021 wies das Unternehmen folgende Vermögensstruktur auf:

Die Veränderung des Anlagevermögens ist auf die M&A Tätigkeiten zurückzuführen.

Die Investitionen sind im Geschäftsjahr 2021 insgesamt angestiegen. Für die Investitionen in neue Gesellschaften wurden folgende Summen aufgewendet:

Die Entwicklung der Gesellschaft lässt sich an folgenden finanziellen Leistungsindikatoren und Kennzahlen ablesen:

Das Eigenkapital einschließlich des Jahresfehlbetrages hat sich auf 31,5 Mio. € erhöht. Der Anteil des Eigenkapitals am Gesamtkapital beträgt 89,0 %. Die Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen, gegenüber verbundenen Unternehmen und anderen Kreditgebern haben sich auf Grund der Investitionen in neue Gesellschaften gegenüber dem Vorjahr um 2,83 Mio. € erhöht.

Weitere Leistungsindikatoren der Tochtergesellschaften können herangezogen werden, um die Umsatzentwicklung zu begründen, da diese performanceabhängig von den Tochtergesellschaften abhängt.

3. Finanzlage

Für das Geschäftsjahr 2021 ergibt sich folgende Kapitalflussrechnung:

Der laufende Kapitaldienst konnte durch Cashflow aus der Finanzierungstätigkeit bedient werden. Die Liquiditätslage der Gesellschaft ist zufriedenstellend. Es sind derzeit und für die überschaubare Zukunft keine Liquiditätsengpässe zu erwarten, da ein Venture Capital Debt i.H.v.

15 Mio. € in Dezember 2021 unterschrieben wurde und im Januar 2022 ausbezahlt wurde. Des Weiteren sind Series B Fundraising in der Umsetzung, die die Finanzierung der Investitionen sowie den Liquiditätsbedarf im Jahr 2022 und 2023 sichern sollte.

4. Gesamteinschätzung des Geschäftsjahres.

Der Verlauf des Geschäftsjahres 2021 ist durch verschiedene Sondereffekte geprägt. Zum einen ist der expansionsbedingte Lohnanstieg durch den Zusammenschluss verschiedener Lohnstrukturen sowie den Auszahlungen von Abfindungspaketen verzerrt, zum anderen ist durch die Umstrukturierung des Unternehmens, mit der Ausgliederung des operativen Geschäfts und der Fokussierung auf das Geschäftsfeld der Servicetätigkeiten, die Haupteinnahmequelle weggefallen, welche für 2022 durch Serviceverträge gesichert wird. An den Leistungsindikatoren der Tochtergesellschaften, lassen sich wie im Vorjahr die Auswirkungen der Corona Krise erkennen, wenn auch mit einer leichten Verbesserung. Der Anstieg an Betten von mehr als 500% auf 3.992 Einheiten, lässt sich dabei als positives Zeichen bewerten, da sich die Auslastungsquote trotz des starken Wachstums verbessert hat.

C. Prognose-, Risiko- und Chancenbericht

I. Prognosebericht

Die zukünftige wirtschaftliche Entwicklung in Verbindung mit der Bewältigung der Corona-Pandemie und deren Folgen ist derzeit nur schwer zu prognostizieren, speziell in den Herbst und Wintermonaten und dem Durchbruch neuer Varianten, können politische Restriktionen die Umsatzerwartungen beeinflussen. Laut ifo Institut Konjunkturprognose Frühjahr 2022 wird mit einem leichten Anstieg des Bruttoinlandsproduktes für 2022 gerechnet.12 Die Habyt GmbH plant damit ihre Wohnungsbestände weiter auszubauen sowohl durch organisches Wachstum als auch durch den Zusammenschluss und Übernahmen externer Gesellschaften. Modernisierungen und Instandhaltungen in den eigenen Beständen werden weiterhin auf konstantem Niveau durchgeführt. Eine weitere Steigerung ist auf Grund fehlender Kapazitäten im Handwerk und der anhaltend überdurchschnittlichen Entwicklung der Baupreise nicht zielführend. Für 2022 sind im Wirtschaftsplan für Investitionen in neue Gesellschaften Mittel in Höhe von 9,00 Mio. € vorgesehen.

Für 2022 rechnen wir mit einem deutlichen Anstieg der Serviceeinnahmen von ca. 600.000,00 €, was einem Anstieg gegenüber 2021 von 153% entspricht. Durch die M&A bedingte Vergrößerung der Unternehmung steigen Gehälter um ca. 38% auf ca. 3,6 Mio. € und G&A Ausgaben um ca. 36% auf ca. 3,4 Mio. € im Vergleich zum Vorjahr. Interne Einnahmen über die Serviceverträge der Tochtergesellschaften werden auf ca. 2,0 Mio. € geschätzt, was einer Vervierfachung gegenüber dem Jahr 2021 entsprechen würde. Wir rechnen mit einem Jahresfehlbetrag von ca. 6,8 Mio. € für 2022. Der bisherige Ergebnisverlauf für dieses Jahr unterstützt unsere Erwartungen.

Im Jahr 2022 rechnen wir dazu mit einer durchschnittlichen Auslastungsquote von 93,2% unserer Tochtergesellschaften sowie einem durchschnittlichen Wohnungsbestand von 5.590 Wohneinheiten und 8.045 unterzeichneten Wohneinheiten für Ende 2022.

II. Risikobericht

Insgesamt sind zum Jahresende 2021 nach aktueller Einschätzung keine existenzgefährdenden oder bedrohlichen Risiken für Habyt erkennbar, denen das Unternehmen nicht in angemessener Weise entgegenwirken kann oder die sich bestandsgefährdend auf die Ertrags-, Vermögens- und/oder Finanzlage der, eines wesentlichen einbezogenen Unternehmens oder des Konzerns auswirken könnten.

Prinzipiell werden drei Risiken für das Jahr 2022 erkannt: Risiken aus Regulierung und gesetzlichen Rahmenbedingungen, Risiken aus gesamtwirtschaftliche Rahmenbedingungen und Risiken aus der Finanzierung.

Risiken aus Regulierung und gesetzlichen Rahmenbedingungen

Neben den Risiken aus den gesetzlichen Vorgaben zur Mietenfestsetzung gibt es eine Reihe von Risiken aus möglichen Änderungen in den gesetzlichen Rahmenbedingungen, zu einem geringeren Ertrag in unseren Value-add-Geschäften führen könnten. So könnten Änderungen in den steuerlichen Vorschriften zu einer höheren laufenden Steuerbelastung führen. Die Auswirkungen dieser Risiken schätzen wir jedoch als nicht wesentlich ein.

Risiken aus gesamtwirtschaftliche Rahmenbedingungen

Ein wirtschaftlicher Abschwung im 2022 sowie langfristige Konjunktureintrübungen durch makroökonomische und geopolitische Risiken, wie z. B. Verschärfungen von Handelskonflikten, oder außenpolitische Konflikte, können die Rahmenbedingungen für Habyt beeinträchtigen. Die Occupancy der durch die Habyt-Tochtergesellschaften verwalteten Wohneinheiten könnte somit negativ beeinflusst werden und eventuell die Wachstumsziele der gesamten Gruppe gefährden. Eine Globale Rezession könnte sich schlecht auf die Finanzierungspläne der Gesellschaft auswirken, wie im folgenden Absatz erklärt wird.

Risiken aus Finanzierung

Eine ausgewogene und nachhaltige Finanzierung sowie der jederzeit umfassende Zugang zu den Eigen- und Fremdkapitalmärkten ist von hoher Wichtigkeit für die Geschäftsentwicklung und weitere Expansion von Habyt als Konzern. In dieser Hinsicht wird eine Series B Finanzierungsrunde geplant, die ausreichende Liquidität für die Ausführung des Business Plans vom 2022 und 2023 sicherstellen soll. Mittelfristig können wir jedoch nicht ausschließen, dass aufgrund schlechter gesamtwirtschaftlicher Konjunktur die Finanzierungsmöglichkeiten und die Finanzierungskonditionen sich ungünstig entwickeln. Die im Rahmen der Finanzierungsrunde aufgebrachten Mittel könnten in diesem Zusammenhang geringer ausfallen als erwartet und somit eine Anpassung der Wachstumserwartungen erfordern. Deshalb sehen wir den Finanzierungsbereich weiterhin als Schwerpunkt in unserem Risikomanagement, auch um rechtzeitig Liquiditätsengpässen und Zinsänderungsrisiken vorbeugen zu können.

Abschließend, nach einer angemessenen Bewertung der oben genannten Risiken kommen wir zu dem Ergebnis, dass die Gesellschaft die ihr zugedachten Aufgaben auch weiterhin in vollem Umfang erfüllen kann. Die Geschäftsführung geht auch in Zukunft von dem Fortbestand der Gesellschaft sowie einer positiven Gesamtentwicklung aus.

III. Chancenbericht

Soziologische und ökonomische Forschungsdaten deuten darauf hin, dass das Bevölkerungswachstum in Deutschland und in Teilen Europas aufgrund von Migration weiter anhalten wird. Nach Schätzungen der Bundesagentur für Arbeit wären 400.000 Zuwanderer pro Jahr benötigt werden, um die Lücken auf dem Arbeitsmarkt zu schließen, die durch den demografischen Wandel entstehen.13

Daraus leitet das Institut der Deutschen Wirtschaft ab, dass mittelfristig ca. 308.000 Wohnungen pro Jahr fehlen könnten.14 Dadurch ergeben sich große potenzielle Chancen für das Geschäft der Habyt, welches eine einfache und integrale Wohnungsalternative für Young Professionals mit hoher Mobilität anbietet.

Durch den Launch von 201 neuen Wohnungen und den Erwerb größerer Portfolios in den bestehenden und neuen europäischen Ländern (aktuell ca. 2000 neue Einheiten in Verhandlungen, davon 40% in neuen Märkten), aber auch die gezielten strategischen Akquisitionen von kleineren Co-Living Anbietern in neuen Märkten, wird Habyt ein größeres globales Wohnungsangebot für ihre wachsende Community von Kunden anbieten.

D. Nachtragsbericht

Das wirtschaftliche und soziale Umfeld, in dem sich die Gesellschaft aktuell bewegt, ist durch den Ukraine-Krieg geprägt. Der weitere Fortgang des Konflikts, sowie dessen wirtschaftlichen und geopolitischen Auswirkungen lassen sich derzeit nicht bestimmen. Nach aktuellem Kenntnisstand geht die Geschäftsführung nicht davon aus, dass das Unternehmen durch Zahlungsausfälle belastet wird. Demnach sollten im Jahr 2022 sämtliche Zahlungsverpflichtungen erfüllt werden, die Gesellschaft nicht in Haftung genommen werden und die positive Fortführungsprognose bestehen bleiben.

Die Gesellschaft hat mit notariellem Vertrag vom 8. Dezember 2021 als 100% iger Gesellschafter die Habyt Holding Germany GmbH gegründet. Mit Übertragungsvertrag in gleicher Urkunde hat die Gesellschaft ihre zum Stichtag ausgewiesenen Beteiligungen an der homefully GmbH, Medici Living GmbH, Habyt Germany GmbH und Boxi Espresso GmbH in die neu gegründete Gesellschaft eingebracht und übertragen. Die Einbringung und Übertragung standen unter der aufschiebenden Bedingung der Eintragung des bezeichneten Vorgangs im Handelsregister. Am 23.02.2022 war die Übertragung vollzogen.

Die Gesellschaft ist dadurch nur noch mittelbar über die 100%ige Tochtergesellschaft Habyt Holding Germany GmbH an den zum Bilanzstichtag zum 31.12.2021 ausgewiesenen Beteiligungen an der homefully GmbH, Medici Living GmbH, Habyt Germany GmbH und Boxi Espresso GmbH beteiligt.

Die Gesellschaft hat im Rahmen eines Darlehensvertrages mit der Viola Credit HY, Limited Partnership vom 23. Dezember 2021 (" Viola Darlehen") ihre Anteile an den folgenden ausgewiesenen Beteiligungen mit notariellem Vertrag vom 23. Dezember 2021 verpfändet:

• homefully GmbH

• Habyt Germany GmbH

• Medici Living GmbH

• Habyt Holding Germany GmbH (damals in Gründung)

Ebenfalls im Rahmen des Viola Darlehens hat die Gesellschaft mit notariellem Vertrag vom 19.01.2022 ihre ausgewiesene Beteiligung an der Quarters Properties NL B.V. an Viola Credit HY, Limited Partnership verpfändet.

Als weitere Sicherung des Viola Darlehens hat die Gesellschaft, sowie die folgenden Gesellschaften an denen die Gesellschaft ihre direkte/indirekte Beteiligung ausgewiesen hat, die operativen Konten durch Verpfändung vom 23. Dezember 2021 verpfändet:

• homefully GmbH

• Habyt Germany GmbH

• Medici Living GmbH

• Habyt Holding Germany GmbH

Ferner hat die Gesellschaft, sowie folgende direkten/indirekten Beteiligungen der Gesellschaft, ihre Domainrechte und Rechte am geistigen Eigentum, insoweit vorhanden, am 23. Dezember 2021 verpfändet:

• homefully GmbH

• Habyt Germany GmbH

• Habyt Holding Germany GmbH

Im März und April 2022 wurden zwei weitere Akquisitionen vorgenommen, einmal die Gesellschaft "Roomie" in Italien, und einmal die Gesellschaft "HMLET" in Singapur, welche wiederum Tochtergesellschaften in HongKong und Japan hat. Die Anzahl der gesamt verwalteten Zimmer in der Gruppe ist dadurch um mehr als 1600 Einheiten gestiegen.15

Nach Ablauf des Jahres 2021 sind darüber hinaus keine weiteren Ereignisse eingetreten, die für die Gesellschaft von wesentlicher (finanzieller) Bedeutung sind und zu einer veränderten Beurteilung führen könnten.

1 Statist. Bundesamt: https://www.destatis.de/DE/Presse/Pressemitteilungen/2022/01/PD22_020_811.html

2 Bundesagentur für Arbeit: https://www.arbeitsagentur.de/presse/2022-02-jahresrueckblick-2021-arbeitsmarkt-erholt-sich-im-zweiten-corona-jahr

3 Kiel Institut für Wirtschaft: https://www.ifw-kiel.de/de/publikationen/medieninformationen/2021/winterprognose-ifw-kiel-aussichten-fuer-2022-deutlich-verschlechtert/

4 Statist. Bundesamt: https://www.destatis.de/DE/Presse/Pressemitteilungen/2022/01/PD22_025_611.html#:~:text=Harmonisierter%20
Verbraucherpreisindex%2C%20Dezember%20und%20Jahr%202021&text
=Wie%20das%20Statistische%20Bundesamt%20(Destatis,%3A%20%2B4%2C5%20%25).

5 Statist. Bundesamt: https://www.destatis.de/DE/Themen/Wirtschaft/Konjunkturindikatoren/Basisdaten/vpi044a.html

6 Immowelt: https://www.immowelt-group.com/presse/pressemitteilungenkontakt/immoweltde/2022/mieten-im-jahresvergleich-preisdynamik-nimmt-ab-nahezu-stagnation-in-muenchen-und-frankfurt/

7 Empirica: https://www.empirica-institut.de/nc/nachrichten/details/nachricht/empirica-blasenindex-2021q4/

8 Statist. Bundesamt: https://www.destatis.de/DE/Presse/Pressemitteilungen/
2022/01/PD22_027_124.html;jsessionid=EEDF27E83A015FC02FBD26A95C875D67.live722

9 Habyt Group: Investors Report Januar 2021

10 Habyt Group: Investors Report März 2021

11 Habyt Group: Investors Report Juni 2021

12 Ifo Institut: https://www.ifo.de/fakten/2022-03-23/ifo-konjunkturprognose-fruehjahr-2022-folgen-des-russisch-ukrainischen-krieges#:~:text=Im%20kommenden%20Jahr%20d%C3%BCrfte%20das,noch%20in%20den%20vorangegangenen%20Wellen

13 Tagesschau 24.08.2021: https://www.tagesschau.de/wirtschaft/konjunktur/migranten-scheele-arbeitsagentur-mangel-arbeitskraefte-101.html

14 https://wohnglueck.de/artikel/wohnungsbedarf-deutschland-68489

15 Habyt Group - Investors Report April 2022

Bilanz

Aktiva

Gewinn- und Verlustrechnung

Anhang für das Geschäftsjahr vom 1. Januar bis 31. Dezember 2021

Habyt GmbH, Berlin

ALLGEMEINE ANGABEN ZUM JAHRESABSCHLUSS

Angaben zur Identifikation der Gesellschaft laut Registergericht:

Die Gesellschaft ist eine mittelgroße Kapitalgesellschaft nach § 267 Abs. 2 in Verbindung mit Abs. 4 Satz 2 HGB.

Der Jahresabschluss für das Geschäftsjahr wurde gemäß den Rechnungslegungsvorschriften des Handelsgesetzbuches für Kaufleute (§§ 242 ff. HGB) und unter Beachtung der ergänzenden Bestimmungen für mittelgroße Kapitalgesellschaften (§§ 264 ff. HGB) aufgestellt. Ergänzend zu diesen Vorschriften wurden die Regelungen des GmbH-Gesetzes beachtet.

Bei der Gewinn- und Verlustrechnung wurde das Gesamtkostenverfahren nach § 275 Abs. 2 HGB angewendet.

Der Jahresabschluss wurde unter der Prämisse der Fortführung der Unternehmenstätigkeit aufgestellt. Eine ausreichende Liquidität wird unter Berücksichtigung der Kapitalausstattung und dem positiven Cashflow der Habyt Gruppe als gegeben angesehen.

Größenabhängige Erleichterungen bei der Erstellung des Jahresabschlusses (§§ 276, 286, 288 Abs.2 HGB) wurden in Anspruch genommen.

VORJAHRESBETRäGE

Mit Ausgliederungs- und Übernahmevertrag vom 26. Februar 2021 wurde rückwirkend zum 01. Januar 2021 das operative Eigengeschäft der Habyt GmbH auf die Habyt Germany GmbH übertragen. Das operative Eigengeschäft umfasst insbesondere Mietverträge mit Vermietern (Hauptmietverträge) und eigenen Kunden als Mieter (Untermietverträge), Kautionsansprüche/-verbindlichkeiten, Dienstleistungsverträge mit Drittanbietern und Mobiliar. Zudem erfolgten im Geschäftsjahr 2021 Vermögenszugänge im Rahmen der in 2021 durchgeführten Kapitalerhöhungen (siehe dazu die Angaben zur Bilanz).

Insofern ist eine Vergleichbarkeit mit den Vorjahreswerten nur eingeschränkt möglich.

ANGABEN ZU BILANZIERUNGS- UND BEWERTUNGSMETHODEN

Die angewandten Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden entsprechen den Vorschriften des Handelsgesetzbuches (§§ 238 bis 263 HGB) und den Bestimmungen des Gesellschaftsvertrages. Darüber hinaus hat die Gesellschaft die ergänzenden Vorschriften zu Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden für Kapitalgesellschaften beachtet.

Entgeltlich von Dritten erworbene immaterielle Anlagewerte wurden zu Anschaffungskosten angesetzt und, sofern sie der Abnutzung unterlagen, um planmäßige Abschreibungen vermindert.

Die Vermögensgegenstände des Sachanlagevermögens wurden zu Anschaffungs- oder Herstellungskosten angesetzt und, soweit abnutzbar, um planmäßige Abschreibungen vermindert.

Grundlage der planmäßigen Abschreibung war die voraussichtliche Nutzungsdauer des jeweiligen Vermögensgegenstandes.

Bewegliche Gegenstände des Anlagevermögens bis zu einem Wert von EUR 800 (GwG) werden im Jahr der Herstellung oder Anschaffung abgeschrieben.

Die Finanzanlagen werden mit den Anschaffungskosten, bei voraussichtlich dauernder Wertminderung abzüglich außerplanmäßiger Abschreibungen, bilanziert.

Die Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände wurden grundsätzlich mit dem Nennbetrag angesetzt. Die erkennbaren Einzelrisiken werden durch Wertberichtigungen berücksichtigt.

Kassenbestände und Bankguthaben wurden zum Nennwert angesetzt.

Das gezeichnete Kapital wurde zum Nennwert angesetzt.

Die Rückstellungen wurden in Höhe des nach kaufmännischer Beurteilung notwendigen Erfüllungsbetrages passiviert.

Die Verbindlichkeiten wurden mit dem Erfüllungsbetrag angesetzt.

Für temporäre Differenzen zwischen den steuerlichen und den handelsbilanziellen Wertansätzen (in der Handelsbilanz II) von Vermögensgegenständen und Schulden bzw. Rückstellungen werden künftige Steuerentlastungen (aktive latente Steuern) und künftige Steuerbelastungen (passive latente Steuern) berechnet. Die aktiven latenten Steuern berücksichtigen grundsätzlich auch künftige Steuerentlastungen, die sich aus der erwarteten künftigen Nutzung eventuell bestehender steuerlicher Verlustvorträge ergeben. Die Berechnung der latenten Steuern erfolgt auf der Basis der Steuersätze, die nach gegenwärtiger Rechtslage zum Realisationszeitpunkt gelten bzw. erwartet werden. Ergibt sich in der Gesamtbetrachtung der künftigen Steuerent- bzw. -belastungen ein Überhang aktiver latenter Steuern, so werden diese in Ausübung des Wahlrechts nach § 274 Abs. 1 Satz 2 HGB nicht bilanziert.

WEITERE ANGABEN ZUR BILANZ

1. Sachanlagevermögen

Die Entwicklung und Gliederung der einzelnen Posten des Anlagevermögens sind aus dem Anlagenspeigel (siehe Anlage) ersichtlich, ebenso die Abschreibungen des Geschäftsjahres.

Zinsen für Fremdkapital wurden bei keinem Posten des Anlagevermögens aktiviert.

Mit Ausgliederungs- und Übernahmevertrag vom 26. Februar 2021 wurde rückwirkend zum 1. Januar 2021 das operative Eigengeschäft der Habyt GmbH auf die Habyt Germany GmbH übertragen. Der Buchwert des in Rahmen dieses Vertrags auf die Habyt Germany GmbH übertragenen Sachanlagenvermögens betrug zum 01.01.2021 EUR 669.417.80.

2. Angaben zu Finanzanlagen

Mit Ausgliederungs- und Übernahmevertrag vom 26. Februar 2021 wurde rückwirkend zum 1. Januar 2021 das operative Eigengeschäft der Habyt GmbH auf die Habyt Germany GmbH übertragen. Der Buchwert des in Rahmen dieses Vertrags übertragenen Gesamtvermögens betrug zum 01.01.2021 EUR 1.174.245,00. Die Einlage wurde der Kapitalrücklage der Habyt Germany GmbH zugeordnet. Die Habyt GmbH hat in der Berichtsperiode Bargeldzahlungen in Höhe von EUR 3.625.000,00 in die Kapitalrücklage ihrer Tochterunternehmen geleistet. Darüber hinaus sind die Forderungen gegenüber Tochterunternehmen in Höhe von EUR 1.382.358,00 in Kapitalrücklagen der entsprechenden Tochterunternehmen übertragen worden.

Mit Gesellschaftervertrag vom 08.12.2021 hat die Habyt GmbH ein Tochterunternehmen namens Habyt Holding Germany GmbH gegründet. Die Eintragung in Handelsregister erfolgte am 23.02.2022.

3. Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände

Unter den Forderungen gegen verbundene Unternehmen werden im Wesentlichen Darlehen und Forderungen aus laufenden Verrechnungskonten mit einer Restlaufzeit von 1 bis 5 Jahren in Höhe von EUR 4.357.517,60 und bis zu einem Jahr in Höhe von EUR 1.329.156,40 ausgewiesen.

In den sonstigen Vermögensgegenständen sind im wesentlichen Forderungen aus Überzahlungen für soziale Sicherheit und bezahlten Kautionen enthalten.

Sonstige Vermögensgegenstände enthalten EUR 1.221,96 Forderungen gegen Gesellschafter. Sämtliche sonstige Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände haben eine Restlaufzeit von bis zu einem Jahr.

4. Eigenkapital

Das gezeichnete Kapital der Habyt GmbH beträgt zum 31. Dezember 2021 EUR 109.778,00. Die Anteile sind in 109.778,00 zum Nennwert von 1 EURO eingeteilt. Im Geschäftsjahr wurde das gezeichnete Kapital durch die Ausgabe von 43.386 Anteilen erhöht. Die Anteile sind voll eingezahlt.

Die Kapitalrücklage

Die Kapitalrücklage hat sich im Juni 2021 auf Grund der Zuzahlungen (Agio) bei der Ausgabe von 18.469 Anteilen der Habyt GmbH mit einem anteiligen Betrag am Stammkapital von EUR 1,00 um EUR 12.409.398,18 erhöht. Die Habyt GmbH hat einen Swap-Vertrag im Juni 2021 abgeschlossen. Im Rahmen dieses Vertrags wurden 24.883 Anteile der Habyt GmbH mit einem anteiligen Betrag am Stammkapital von EUR 1,00 ausgegeben und mit 100% der Anteile an der Homefully GmbH umgetauscht. Die Sacheinlage (Sachagio) in die Kapitalrücklage wurde durch die Gesellschafter in Höhe von EUR 20.000.000,00 festgelegt.

Die Kapitalrücklage hat sich im November 2021 auf Grund der Zuzahlungen (Agio) bei der Ausgabe von 1.592 Anteilen der Habyt GmbH mit einem anteiligen Betrag am Stammkapital von EUR 1,00 um EUR 1.298.514,80 erhöht.

Die Habyt GmbH hat im März 2021 1.764 Aktien mit einem anteiligen Betrag am Stammkapital von EUR 1,00 ohne Agio ausgegeben.

Genehmigtes Kapital

5. Sonstige Rückstellungen

In den sonstigen Rückstellungen sind insbesondere Rückstellungen für Personalkosten in Höhe von EUR 30.000,00 (Vorjahr: EUR 27.310,00) sowie für in Anspruch genommene Dienstleistungen von EUR 24.500,00 (Vorjahr: EUR 15.000,00) ausgewiesen.

6. Verbindlichkeiten

In den sonstigen Verbindlichkeiten sind die Umsatzsteuerverbindlichkeit in Höhe von EUR 185.646,84 aus umsatzsteuerrechtlicher Organschaft enthalten.

Die Verbindlichkeiten gegenüber verbundenen Unternehmen in Höhe von EUR 3.277.969,55 (Vorjahr EUR 551.710,29) haben eine Restlaufzeit von mehr als fünf Jahren in Höhe von Euro 0,00 sowie eine Restlaufzeit von einem bis fünf Jahren in Höhe von EUR 1.127.886,00. Darüber hinaus haben die Verbindlichkeiten eine Restlaufzeit von bis zu einem Jahr.

WEITERE ANGABEN ZUR GEWINN- UND VERLUSTRECHNUNG

1. Umsatzerlöse

Die im Geschäftsjahr realisierten Umsatzerlöse in Höhe von EUR 1.273.564,20 resultieren aus Holdinggebühren gegenüber Tochterunternehmen.

Die Aufwendungen für bezogene Leistungen in Höhe von EUR 1.327.826,63 resultierten aus der Weiterberechnung der Lohn-, Buchführungs- und Marketingkosten der Tochterunternehmen.

Die sonstigen betrieblichen Erträge resultieren zum größten Teil aus der Auflösung Zinsverbindlichkeiten aus umgewandelten Darlehen.

Zinserträge der Berichtsperiode sind aus Darlehensverträgen mit Tochterunternehmen entstanden.

Zinsaufwendungen der Berichtsperiode sind aus Darlehensverträgen mit Tochterunternehmen, sowie aus Darlehensverträgen mit Gesellschaftern entstanden.

HAFTUNGSVERHäLTNISSE

Haftungsverhältnisse aus der Bestellung von Sicherheiten für Verbindlichkeiten der verbundenen Unternehmen liegen in Höhe von EUR 5.400.000,00 vor.

Die Inanspruchnahmewahrscheinlichkeit der gegebenen Sicherheiten schätzen wir als gering ein. Erkennbare Anhaltspunkte, die eine andere Beurteilung erforderlich machen würden, liegen uns nicht vor.

Incentive Plan (Optionsrechte)

Die Habyt GmbH hat zum Stichtag 31.12.2021 2.190 Optionen zum Erwerb von Anteilen, die in bar ausgeglichen werden, ausgegeben. Weitere 3.504 Optionen sind für die Zuteilung genehmigt. Jede Option verbrieft das Recht auf Bargeldauszahlungen beim Erreichen festgelegter wirtschaftlicher Ziele.

SONSTIGE FINANZIELLE VERPFLICHTUNGEN

Neben den in der Bilanz ausgewiesenen Verbindlichkeiten bestehen in Höhe von EUR 1.124.000,00 sonstige finanzielle Verpflichtungen. Diese betreffen im Wesentlichen Verpflichtungen aus Lizenz- und Mietverträgen.

SONSTIGE ANGABEN

Arbeitnehmer

Die durchschnittliche Zahl der während des Geschäftsjahres im Unternehmen beschäftigten angestellten Arbeitnehmer betrug 65 (Vorjahr 9), davon 32 männlich und 33 weiblich.

Geschäftsführer

Geschäftsführer im Geschäftsjahr war Herr Luca Bovone, Kaufmann, Genova, Italien

Beirat

Familienname, Vorname, ausgeübter Beruf

Bovone Luca Geschäftsführer

Donvito Giuseppe Kaufmann

Meurer Dirk Kaufmann

Brühne Ralph Tobias Kaufmann

Würz Sebastian Kaufmann

Vorschüsse und Kredite an Organmitglieder

An Mitglieder der Geschäftsführung wurden keine verzinslichen oder unverzinslichen Vorschüsse gezahlt. An Mitglieder der Geschäftsführung sind keine Darlehen gewährt worden. Unsere Gesellschaft hat zugunsten von Mitgliedern der Geschäftsführung keine Bürgschaften übernommen.

Marktunübliche Geschäfte mit nahestehenden Personen

Die Habyt GmbH hat keine marktunüblichen Geschäfte mit Gesellschaftern oder Unternehmen, an denen unsere Gesellschaft eine Beteiligung hält.

Vorgänge von besonderer Bedeutung und Nachtragsbericht

Nach dem Schluss des Geschäftsjahres sind folgende Vorgänge von besonderer Bedeutung, die weder in der Bilanz noch in der Gewinn- und Verlustrechnung berücksichtigt worden sind, eingetreten:

Die Gesellschaft hat mit notariellem Vertrag vom 08. Dezember 2021 als 100%iger Gesellschafter die Habyt Holding Germany GmbH gegründet. Mit Übertragungsvertrag in gleicher Urkunde hat die Gesellschaft ihre zum Stichtag ausgewiesenen Beteiligungen an der homefully GmbH, Medici Living GmbH, Habyt Germany GmbH und Habyt Hospitality Services GmbH (ehemalige Boxi Espresso GmbH) in die neu gegründete Gesellschaft Habyt Holding Germany GmbH eingebracht und übertragen. Die Einbringung und Übertragung stand unter der aufschiebenden Bedingung der Eintragung des bezeichneten Vorgangs im Handelsregister.

Die Gesellschaft ist nur noch mittelbar über die 100%ige Tochtergesellschaft Habyt Holding Germany GmbH an den zum Bilanzstichtag zum 31.12.2021 ausgewiesenen Beteiligungen an der Homefully GmbH, Medici Living GmbH, Habyt Germany GmbH und Habyt Hospitality Services GmbH (ehemalige Boxi Espresso GmbH) beteiligt.

Ausgabe von Umwandlungsdarlehen

Die Habyt GmbH hat im Jahr 2022 eine neue Finanzierung von bestehenden Gesellschaftern im Form eines Umwandlungsdarlehens zum Gesamtbetrag von EUR 3.490.000 gesichert. Der Betrag mit darauf aufgelaufenen Zinsen wurde im August 2022 in 4.129 Anteile der Habyt GmbH mit einem anteiligen Betrag am Stammkapital von EUR 1,00 umgewandelt.

Durch Beschluss der Gesellschafterversammlung vom 31.03.2022 wurde das Stammkapital um 26.643,00 EUR auf 136.421,00 EUR erhöht und der Gesellschaftsvertrag neu gefasst. Durch Beschluss der Gesellschafterversammlung vom 12.08.2022 wurde das Stammkapital um 18.469,00 EUR auf 154.890,00 EUR erhöht und der Gesellschaftsvertrag neu gefasst.

Aufnahme von Darlehen

Mit dem Vertrag vom 23.12.2021 hat die Habyt GmbH ein Darlehen in Höhe von 15 Mio. aufgenommen. Das Darlehen umfasst zwei Tranchen: erste Tranche mit einem Volumen von EUR 11 Mio sowie eine zweite Tranche im Volumen von EUR 4 Mio. Der Zinssatz beträgt 9,85% und der Rückzahlungstermin ist im April 2026 vorgesehen. Das Darlehen ist Teil der allgemeinen Unternehmensfinanzierung. Das Darlehen ist durch Verpfändung der Geschäftsanteile in Tochterunternehmen, Verpfändung des gegenwärtigen als auch zukünftigen immateriellen Vermögens (im wesentlichen Domains, Rechte, Trademarks und IP Source Codes) sowie Bankkontenverpfändung und zukünftigen Zahlungsmittelzuflüsse der Habyt GmbH und ihrer Tochterunternehmen gesichert.

Unternehmenszusammenschuss mit HMLet Gruppe (Singapur)

Im Zuge der Ausweitung der Tätigkeit der Habyt Gruppe auf den asiatischen Markt hat die Habyt GmbH im März 2022 100% der Anteile an HMLet PTE LTD. (HMLet Gruppe) mit Sitz in Singapur erworben. Der Unternehmenserwerb wurde durch Ausgabe von 26.643 neuer Anteile der Habyt GmbH mit einem anteiligen Betrag am Stammkapital von EUR 1,00 realisiert. Der Nominalwert der neuen Anteile wurde in bar entrichtet. Die neuen Geschäftsanteile wurden mit einem Aufgeld (Sachagio) in Höhe von EUR 63 Mio ausgegeben. Die Leistungen auf das Aufgeld erfolgten durch Übertragung der 100% Anteile an HMLet PTE LTD, Singapur.

Genehmigtes Kapital 2022

Incentive Plan (Optionsrechte)

Im Geschäftsjahr 2022 haben die Gesellschafter beschlossen, das Aktienoptionsprogramm zu erweitern. Insgesamt wurden an alle Berechtigten höchstens 13.500 Optionsrechte ausgegeben, davon sind 8.500 zum Zeitpunkt der Aufstellung des Jahresabschlusses'21 angenommen worden.

Zu den Auswirkungen der sogenannten Coronakrise und den im Februar begonnenen kriegerischen Auseinandersetzungen zwischen Russland und der Ukraine verweisen wir auf unsere Ausführungen im Lagebericht für das Geschäftsjahr 2021.

Ergebnisverwendung

Die Geschäftsleitung schlägt in Übereinstimmung mit den Gesellschaftern vor, den Jahresfehlbetrag in Höhe von EUR 5.276.237,99 auf neue Rechnung vorzutragen.

Einbeziehung in Konzernabschluss

Die Habyt GmbH sowie ihre Tochtergesellschaften sind von der Aufstellung eines Konzernabschlusses nach § 290 HGB wegen Nicht-Überschreiten der Größenkriterien des § 293 Abs. 1 HGB befreit.

Unterzeichnung des Jahresabschlusses 2021

Anlagespiegel

Angabe der Ausleihungen, Forderungen und Verbindlichkeiten gegenüber Gesellschaftern

1.1.2021 - 31.12.2021

Der Betrag der sonstigen Verbindlichkeiten gegenüber Gesellschaftern beträgt 0,00 EUR.

1.1.2020 - 31.12.2020

Der Betrag der sonstigen Verbindlichkeiten gegenüber Gesellschaftern beträgt 39.337,04 EUR.

sonstige Berichtsbestandteile

Angaben zur Feststellung:

Der Jahresabschluss wurde am 15.06.2023 festgestellt.

BESTÄTIGUNGSVERMERK DES UNABHÄNGIGEN ABSCHLUSSPRÜFERS

An die Habyt GmbH, Berlin

Prüfungsurteile

Wir haben den Jahresabschluss der Habyt GmbH - bestehend aus der Bilanz zum 31. Dezember 2021 und der Gewinn- und Verlustrechnung für das Geschäftsjahr vom 1. Januar 2021 bis zum 31. Dezember 2021 sowie dem Anhang, einschließlich der Darstellung der Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden - geprüft. Darüber hinaus haben wir den Lagebericht der Habyt GmbH für das Geschäftsjahr vom 1. Januar 2021 bis zum 31. Dezember 2021 geprüft.

Nach unserer Beurteilung aufgrund der bei der Prüfung gewonnenen Erkenntnisse

• entspricht der beigefügte Jahresabschluss in allen wesentlichen Belangen den deutschen, für Kapitalgesellschaften geltenden handelsrechtlichen Vorschriften und vermittelt unter Beachtung der deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Buchführung ein den tatsächlichen Verhältnissen entsprechendes Bild der Vermögens- und Finanzlage der Gesellschaft zum 31. Dezember 2021 sowie ihrer Ertragslage für das Geschäftsjahr vom 1. Januar 2021 bis zum 31. Dezember 2021 und

• vermittelt der beigefügte Lagebericht insgesamt ein zutreffendes Bild von der Lage der Gesellschaft. In allen wesentlichen Belangen steht dieser Lagebericht in Einklang mit dem Jahresabschluss, entspricht den deutschen gesetzlichen Vorschriften und stellt die Chancen und Risiken der zukünftigen Entwicklung zutreffend dar.

Gemäß § 322 Abs. 3 Satz 1 HGB erklären wir, dass unsere Prüfung zu keinen Einwendungen gegen die Ordnungsmäßigkeit des Jahresabschlusses und des Lageberichts geführt hat.

Grundlage für die Prüfungsurteile

Wir haben unsere Prüfung des Jahresabschlusses und des Lageberichts in Übereinstimmung mit § 317 HGB unter Beachtung der vom Institut der Wirtschaftsprüfer (IDW) festgestellten deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Abschlussprüfung durchgeführt. Unsere Verantwortung nach diesen Vorschriften und Grundsätzen ist im Abschnitt "Verantwortung des Abschlussprüfers für die Prüfung des Jahresabschlusses und des Lageberichts" unseres Bestätigungsvermerks weitergehend beschrieben. Wir sind von dem Unternehmen unabhängig in Übereinstimmung mit den deutschen handelsrechtlichen und berufsrechtlichen Vorschriften und haben unsere sonstigen deutschen Berufspflichten in Übereinstimmung mit diesen Anforderungen erfüllt. Wir sind der Auffassung, dass die von uns erlangten Prüfungsnachweise ausreichend und geeignet sind, um als Grundlage für unsere Prüfungsurteile zum Jahresabschluss und zum Lagebericht zu dienen.

Verantwortung der gesetzlichen Vertreter für den Jahresabschluss und den Lagebericht

Die gesetzlichen Vertreter sind verantwortlich für die Aufstellung des Jahresabschlusses, der den deutschen, für Kapitalgesellschaften geltenden handelsrechtlichen Vorschriften in allen wesentlichen Belangen entspricht, und dafür, dass der Jahresabschluss unter Beachtung der deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Buchführung ein den tatsächlichen Verhältnissen entsprechendes Bild der Vermögens-, Finanz- und Ertragslage der Gesellschaft vermittelt. Ferner sind die gesetzlichen Vertreter verantwortlich für die internen Kontrollen, die sie in Übereinstimmung mit den deutschen Grundsätzen ordnungsmäßiger Buchführung als notwendig bestimmt haben, um die Aufstellung eines Jahresabschlusses zu ermöglichen, der frei von wesentlichen - beabsichtigten oder unbeabsichtigten - falschen Darstellungen ist.

Bei der Aufstellung des Jahresabschlusses sind die gesetzlichen Vertreter dafür verantwortlich, die Fähigkeit der Gesellschaft zur Fortführung der Unternehmenstätigkeit zu beurteilen. Des Weiteren haben sie die Verantwortung, Sachverhalte in Zusammenhang mit der Fortführung der Unternehmenstätigkeit, sofern einschlägig, anzugeben. Darüber hinaus sind sie dafür verantwortlich, auf der Grundlage des Rechnungslegungsgrundsatzes der Fortführung der Unternehmenstätigkeit zu bilanzieren, sofern dem nicht tatsächliche oder rechtliche Gegebenheiten entgegenstehen.

Außerdem sind die gesetzlichen Vertreter verantwortlich für die Aufstellung des Lageberichts, der insgesamt ein zutreffendes Bild von der Lage der Gesellschaft vermittelt sowie in allen wesentlichen Belangen mit dem Jahresabschluss in Einklang steht, den deutschen gesetzlichen Vorschriften entspricht und die Chancen und Risiken der zukünftigen Entwicklung zutreffend darstellt. Ferner sind die gesetzlichen Vertreter verantwortlich für die Vorkehrungen und Maßnahmen (Systeme), die sie als notwendig erachtet haben, um die Aufstellung eines Lageberichts in Übereinstimmung mit den anzuwendenden deutschen gesetzlichen Vorschriften zu ermöglichen, und um ausreichende geeignete Nachweise für die Aussagen im Lagebericht erbringen zu können.

Verantwortung des Abschlussprüfers für die Prüfung des Jahresabschlusses und des Lageberichts

Unsere Zielsetzung ist, hinreichende Sicherheit darüber zu erlangen, ob der Jahresabschluss als Ganzes frei von wesentlichen - beabsichtigten oder unbeabsichtigten - falschen Darstellungen ist, und ob der Lagebericht insgesamt ein zutreffendes Bild von der Lage der Gesellschaft vermittelt sowie in allen wesentlichen Belangen mit dem Jahresabschluss sowie mit den bei der Prüfung gewonnenen Erkenntnissen in Einklang steht, den deutschen gesetzlichen Vorschriften entspricht und die Chancen und Risiken der zukünftigen Entwicklung zutreffend darstellt, sowie einen Bestätigungsvermerk zu erteilen, der unsere Prüfungsurteile zum Jahresabschluss und zum Lagebericht beinhaltet.

Hinreichende Sicherheit ist ein hohes Maß an Sicherheit, aber keine Garantie dafür, dass eine in Übereinstimmung mit § 317 HGB unter Beachtung der vom Institut der Wirtschaftsprüfer (IDW) festgestellten deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Abschlussprüfung durchgeführte Prüfung eine wesentliche falsche Darstellung stets aufdeckt. Falsche Darstellungen können aus Verstößen oder Unrichtigkeiten resultieren und werden als wesentlich angesehen, wenn vernünftigerweise erwartet werden könnte, dass sie einzeln oder insgesamt die auf der Grundlage dieses Jahresabschlusses und Lageberichts getroffenen wirtschaftlichen Entscheidungen von Adressaten beeinflussen.

Während der Prüfung üben wir pflichtgemäßes Ermessen aus und bewahren eine kritische Grundhaltung. Darüber hinaus

• identifizieren und beurteilen wir die Risiken wesentlicher - beabsichtigter oder unbeabsichtigter - falscher Darstellungen im Jahresabschluss und im Lagebericht, planen und führen Prüfungshandlungen als Reaktion auf diese Risiken durch sowie erlangen Prüfungsnachweise, die ausreichend und geeignet sind, um als Grundlage für unsere Prüfungsurteile zu dienen. Das Risiko, dass wesentliche falsche Darstellungen nicht aufgedeckt werden, ist bei Verstößen höher als bei Unrichtigkeiten, da Verstöße betrügerisches Zusammenwirken, Fälschungen, beabsichtigte Unvollständigkeiten, irreführende Darstellungen bzw. das Außerkraftsetzen interner Kontrollen beinhalten können.

• gewinnen wir ein Verständnis von dem für die Prüfung des Jahresabschlusses relevanten internen Kontrollsystem und den für die Prüfung des Lageberichts relevanten Vorkehrungen und Maßnahmen, um Prüfungshandlungen zu planen, die unter den gegebenen Umständen angemessen sind, jedoch nicht mit dem Ziel, ein Prüfungsurteil zur Wirksamkeit dieser Systeme der Gesellschaft abzugeben.

• beurteilen wir die Angemessenheit der von den gesetzlichen Vertretern angewandten Rechnungslegungsmethoden sowie die Vertretbarkeit der von den gesetzlichen Vertretern dargestellten geschätzten Werte und damit zusammenhängenden Angaben.

• ziehen wir Schlussfolgerungen über die Angemessenheit des von den gesetzlichen Vertretern angewandten Rechnungslegungsgrundsatzes der Fortführung der Unternehmenstätigkeit sowie, auf der Grundlage der erlangten Prüfungsnachweise, ob eine wesentliche Unsicherheit im Zusammenhang mit Ereignissen oder Gegebenheiten besteht, die bedeutsame Zweifel an der Fähigkeit der Gesellschaft zur Fortführung der Unternehmenstätigkeit aufwerfen können. Falls wir zu dem Schluss kommen, dass eine wesentliche Unsicherheit besteht, sind wir verpflichtet, im Bestätigungsvermerk auf die dazugehörigen Angaben im Jahresabschluss und im Lagebericht aufmerksam zu machen oder, falls diese Angaben unangemessen sind, unser jeweiliges Prüfungsurteil zu modifizieren. Wir ziehen unsere Schlussfolgerungen auf der Grundlage der bis zum Datum unseres Bestätigungsvermerks erlangten Prüfungsnachweise. Zukünftige Ereignisse oder Gegebenheiten können jedoch dazu führen, dass die Gesellschaft ihre Unternehmenstätigkeit nicht mehr fortführen kann.

• beurteilen wir die Gesamtdarstellung, den Aufbau und den Inhalt des Jahresabschlusses einschließlich der Angaben sowie ob der Jahresabschluss die zugrunde liegenden Geschäftsvorfälle und Ereignisse so darstellt, dass der Jahresabschluss unter Beachtung der deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Buchführung ein den tatsächlichen Verhältnissen entsprechendes Bild der Vermögens-, Finanz- und Ertragslage der Gesellschaft vermittelt.

• beurteilen wir den Einklang des Lageberichts mit dem Jahresabschluss, seine Gesetzesentsprechung und das von ihm vermittelte Bild von der Lage der Gesellschaft.

• führen wir Prüfungshandlungen zu den von den gesetzlichen Vertretern dargestellten zukunftsorientierten Angaben im Lagebericht durch. Auf Basis ausreichender geeigneter Prüfungsnachweise vollziehen wir dabei insbesondere die den zukunftsorientierten Angaben von den gesetzlichen Vertretern zugrunde gelegten bedeutsamen Annahmen nach und beurteilen die sachgerechte Ableitung der zukunftsorientierten Angaben aus diesen Annahmen. Ein eigenständiges Prüfungsurteil zu den zukunftsorientierten Angaben sowie zu den zugrunde liegenden Annahmen geben wir nicht ab. Es besteht ein erhebliches unvermeidbares Risiko, dass künftige Ereignisse wesentlich von den zukunftsorientierten Angaben abweichen.

Wir erörtern mit den für die Überwachung Verantwortlichen unter anderem den geplanten Umfang und die Zeitplanung der Prüfung sowie bedeutsame Prüfungsfeststellungen, einschließlich etwaiger Mängel im internen Kontrollsystem, die wir während unserer Prüfung feststellen.