ACT Global GmbH

ACT Global GmbH

Hamburg

Konzernabschluss zum Geschäftsjahr vom 01.01.2023 bis zum 31.12.2023

Konzernbilanz zum 31. Dezember 2023

ACT Global GmbH, Hamburg

AKTIVA

PASSIVA

Konzern-Gewinn- und Verlustrechnung für die Zeit vom 1. Januar bis zum 31. Dezember 2023

ACT Global GmbH, Hamburg

Konzernanhang 2023

ACT Global GmbH, Hamburg

I. Angaben zu Bilanzierungs-, Bewertungs-, und Umrechnungsmethoden

Der Konzernabschluss ist nach den Vorschriften des Handelsgesetzbuches (HGB) und des GmbH- Gesetzes (GmbHG) aufgestellt worden.

Die Verpflichtung zur Aufstellung eines Konzernabschlusses und Konzernlageberichts ergibt sich aus § 290 Abs. 1 HGB.

1. Angaben zu Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden

Die in den Konzernabschluss einbezogenen Unternehmen wurden einheitlichen Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden unterworfen. Soweit die Tochterunternehmen vom HGB abweichende Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden angewendet haben, wurden diese den Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden der ACT Global GmbH angepasst.

Die immateriellen Vermögensgegenstände und das Sachanlagevermögen werden zu den Anschaffungskosten, vermindert um planmäßige Abschreibungen entsprechend der betriebsgewöhnlichen Nutzungsdauer angesetzt. Die immateriellen Vermögensgegenstände werden linear abgeschrieben. Gegenstände mit Anschaffungskosten von unter 800,00 EUR werden als geringwertige Wirtschaftsgüter sofort abgeschrieben. Für die ausländischen Töchter wurde das Wahlrecht nicht angewandt.

Die Finanzanlagen sind zu Anschaffungskosten bilanziert. Soweit dieser Wert über dem Wert liegt, der ihnen bei voraussichtlich dauernder Wertminderung zum Bilanzstichtag beizumessen ist, werden außerplanmäßige Abschreibungen vorgenommen.

Das Vorratsvermögen wird zu Anschaffungskosten bewertet. Soweit der beizulegende Wert am Bilanzstichtag niedriger war, wurde dieser angesetzt. Erhaltene Anzahlungen auf Vorräte werden zum Bilanzstichtag von dem Posten Vorräte offen abgesetzt und nicht unter den Verbindlichkeiten ausgewiesen.

Die Forderungen werden zum Nominalwert unter Berücksichtigung erforderlicher Einzelwertberichtigungen bewertet. Das latente Ausfallrisiko wird durch eine pauschale Wertminderung berücksichtigt.

Verbindlichkeiten werden zu Erfüllungsbeträgen bilanziert.

Sämtliche Fremdwährungsforderungen und -verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen werden zum Stichtagskurs bewertet.

Fest geplante Warenkäufe und Verkäufe werden durch Devisentermingeschäfte gesichert und zu Bewertungseinheiten (Micro Hedge) zusammengefasst.

Die Rückstellungen berücksichtigen alle bei Bilanzaufstellung erkennbaren Risiken und ungewissen Verpflichtungen. Die Bewertung der Pensionsrückstellung erfolgte nach dem Teilwertverfahren. Die Pensionsrückstellung (2.287 T€, Vorjahr 2.244 T€) wurde mit dem von der Deutschen Bundesbank auf den Bilanzstichtag ermittelten durchschnittlichen Marktzinssatz der vergangenen zehn Jahre von 1,83% (Vorjahr 1,78%) und einer Renten- und Gehaltssteigerung von 2% (Vorjahr 2%) bewertet. Es fanden die Richttafeln 2018 G von Heubeck Anwendung.

2. Umrechnungsmethoden

Für die Umrechnung der Fremdwährungsabschlüsse wurde die modifizierte Stichtagskursmethode angewendet.

Die Umrechnung der Bilanzen erfolgte zum Stichtagskurs und für die Umrechnung der Gewinn- und Verlustrechnungen wurde ein gewichteter Durchschnittskurs für das Jahr gebildet und angewandt.

II. Konsolidierungskreis und Konzernabschlussstichtag

Der Konzernabschluss umfasst neben der ACT Global GmbH:

Die in den Konzernabschluss einbezogenen Jahresabschlüsse wurden auf den 31. Dezember 2023 erstellt. SinoSweet UK Ltd., Harrow, Beteiligung 100 %, wurde auf Grund untergeordneter Bedeutung nicht vollkonsolidiert und nicht nach der Equity-Methode in den Konzernabschluss einbezogen.

III. Konsolidierungsgrundsätze

Der Alleingesellschafter hat am 30. November 2020 alle Anteile an der ATLANTIC Chemicals Trading GmbH in die ACT Global GmbH im Wege der Sachgründung eingebracht.

Oberste Muttergesellschaft der ACT Gruppe ist seit 2020 die ACT Global GmbH, welche den Konzernabschluss aufstellt.

Im Ergebnis verändert sich die Beherrschungsmöglichkeit des Alleingesellschafters über die ATLANTIC Chemicals Trading GmbH durch die Einbringung nicht.

Entsprechend Art. 25 der RL 2013/34/EU werden die ursprünglichen Buchwerte der Vermögenswerte und Schulden der laufenden Berichtsperiode (sowie aller Vorjahresvergleichsperioden) der berichterstattenden Unternehmensgruppe in den Konzernabschluss der ACT Global GmbH übernommen und fortgeführt (Buchwertfortführungsmethode oder predecessor accounting). Der Konzernabschluss wird so dargestellt, als ob die Einbringung zum Zeitpunkt der erstmaligen Konsolidierung auf die ACT Global GmbH stattgefunden hätte. Dies entspricht dem ökonomischen Gehalt der Transaktion am besten.

Bei der Einbringung handelt es sich um eine Transaktion unter gemeinsamer Beherrschung (transaction under common control). Für Transaktionen unter gemeinsamer Beherrschung bestehen im HGB keine spezifischen Bilanzierungsanweisungen.

Im Gegensatz zur Konsolidierung nach der Neubewertungsmethode werden bei der Buchwertfortführungsmethode die Aufwendungen und Erträge der Tochtergesellschaften nicht ab dem Datum der Einbringung, 30. November 2020, sondern ab dem 1. Januar 2020 in die Konzern-Gewinn- und Verlustrechnung übernommen. Dasselbe gilt für die Konzern-Kapitalflussrechnung.

Die Kapitalkonsolidierung der in den Konzernabschluss einbezogenen Unternehmen wurde für Erwerbe vor dem 1. Januar 2010 nach der Buchwertmethode auf den Zeitpunkt der erstmaligen Einbeziehung in den Konzernabschluss vorgenommen.

Neuerwerbe ab dem 01. Januar 2010 werden nach der Neubewertungsmethode auf den Zeitpunkt, zu dem das Unternehmen erstmalig Tochterunternehmen wird, in den Konzernabschluss einbezogen.

Soweit Dritte an den einbezogenen Unternehmen beteiligt sind, sind deren Anteile als Fremdbesitz ausgewiesen.

Forderungen und Verbindlichkeiten zwischen den in den Konzernabschluss einbezogenen Unternehmen wurden eliminiert.

Erträge aus Lieferungen und Leistungen zwischen den in den Konzernabschluss einbezogenen Unternehmen wurden mit den auf sie entfallenden Aufwendungen verrechnet.

IV. Angaben zur Konzernbilanz

Die Entwicklung des Anlagevermögens und der Abschreibungen ist dem beigefügten Anlagespiegel zu entnehmen.

Die Forderungen und sonstigen Vermögensgegenstände sind kurzfristig fällig.

Aktiv latente Steuern beruhen insbesondere auf den Differenzen bei der Pensionsrückstellung und der Bewertung von Fremdwährungsforderungen. Die latenten Steuern wurden mit einem Steuersatz von 32,5% bewertet. Daneben ergeben sich aktiv latente Steuern aus der Bewertung von Vermögensgegenständen und Schulden, die mit einem Steuersatz von 29% (USA) bewertet wurden.

Vom Konzernbilanzgewinn stehen rund 13,3 Mio. € für Ausschüttungen zur Verfügung, 19 T€ (Vorjahr 79 T€) sind ausschüttungsgesperrt.

Aus der Kapitalkonsolidierung von drei Tochtergesellschaften haben sich passive Unterschiedsbeträge in Höhe von 802 T€ ergeben. Entsprechend dem Charakter der passiven Unterschiedsbeträge werden diese im Eigenkapital unter den Gewinnrücklagen gezeigt.

Aus der Abzinsung der Rückstellungen für Pensionen mit dem durchschnittlichen Marktzinssatz der vergangenen zehn Jahre ergibt sich im Vergleich zur Abzinsung mit dem durchschnittlichen Marktzinssatz der vergangenen sieben Jahre ein Unterschiedsbetrag in Höhe von 19 T€ (Vorjahr 79 T€).

Die sonstigen Rückstellungen enthalten im Wesentlichen Rückstellungen für Gewährleistungen von 348 T€ (Vorjahr 467 T€) sowie personalbezogene Rückstellungen von 692 T€ (Vorjahr 624 T€).

Die Verbindlichkeiten gegenüber Kreditinstituten sind durch Grundschulden (1,7 Mio €), Sicherungsübereignungen der Vorräte und Abtretungen der Forderungen besichert. Im Rahmen der Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen bestehen die üblichen Eigentumsvorbehalte aus der Lieferung von Waren.

Von den Verbindlichkeiten gegenüber Kreditinstituten haben 23,2 Mio € (Vorjahr 36,9 Mio €) eine Laufzeit bis zu einem Jahr, 0,8 Mio € (Vorjahr 1,2 Mio €) haben eine Laufzeit von über einem Jahr und bis fünf Jahren. Alle übrigen Verbindlichkeiten sind kurzfristig fällig.

Die sonstigen Verbindlichkeiten enthalten in Höhe von 1.668 T€ (Vorjahr 1.875 T€) entfallen auf Steuerverpflichtungen.

Aus dem Kauf der Multi-Food Produktions- und Handelsgesellschaft mbH sowie einer außerplanmäßigen Abschreibung der Atlantic Chemicals Trading (Schweiz) GmbH (ACT Schweiz) auf den Firmenwert von deren Tochterunternehmen SanaSweet GmbH (SanaSweet), ergibt sich auf den 31. Dezember 2023 ein aktiver Unterschiedsbetrag in Höhe von 83 TEUR (Vorjahr 32 TEUR), der gem. § 309 Abs. 1 HGB i.V.m. § 253 HGB planmäßig über 5 Jahre abgeschrieben wird.

V. Finanzinstrumente

Zum 31. Dezember 2023 bestanden folgende derivative Finanzinstrumente:

Art der Bewertungseinheit: 1) Micro-Hedge

Effektivitätsmessung: 2) Critical Terms Match

I. Angaben zur Konzerngewinn- und Verlustrechnung

Die Gewinn- und Verlustrechnung wurde nach dem Gesamtkostenverfahren (§ 275 Abs. 2 HGB) aufgestellt.

Die Umsatzerlöse entfallen mit 110 Mio. € (Vorjahr 151 Mio. €) auf die Europäische Union und mit 59 Mio. € (Vorjahr 70 Mio. €) auf übrige Regionen.

In den sonstigen betrieblichen Erträgen sind Erträge aus Währungsumrechnung in Höhe von 469 T€ (Vorjahr 2.221 T€) enthalten.

Die sonstigen betrieblichen Aufwendungen beinhalten Aufwendungen aus Währungsumrechnung in Höhe von 920 T€ (Vorjahr 1.847 T€). Das in den sonstigen betrieblichen Aufwendungen enthaltene Honorar des Abschlussprüfers umfasst Abschlussprüfungsleistungen (36 T€, Vorjahr 36 T€), Steuerberatung (4 T€, Vorjahr 4 T€) und sonstige Beratungsleistungen (38 T€, Vorjahr 57 T€).

Von den Zinsaufwendungen entfallen 41 T€ (Vorjahr 45 T€) auf die Bewertung der Pensionsrückstellung.

Von den Steuern vom Einkommen und Ertrag entfallen -61 T€ (Vorjahr 229 T€) auf aktive latente Steuern.

II. Sonstige Angaben

Die ACT Gruppe beschäftigt im Durchschnitt ohne Geschäftsführer 72 Mitarbeiter (Vorjahr 69).

Die sonstigen finanziellen Verpflichtungen aus den Büromietverträgen betragen pro Jahr rd. 0,3 Mio. €. Die Kündigungsfristen der Mietverträge variieren zwischen drei Monaten zum Quartalsende und einer frühestmöglichen Kündigung zum 31. Dezember 2028 mit einer Frist von 12 Monaten. Die sonstigen finanziellen Verpflichtungen aus dem Leasingvertrag des Server-Systems betragen pro Jahr rd. 23 T€. Der Mietvertrag ist frühestens zum 30. November 2024 mit einer Frist von 3 Monaten kündbar.

Zum Ende des Geschäftsjahres wurden auf der Grundlage eines Rahmenvertrags Forderungen mit einem Volumen von 3,3 Mio € (Vorjahr 5,3 Mio €) an ein Factoring-Unternehmen veräußert. Die Forderungen wurden zur Reduktion der Bankverbindlichkeiten und Verbesserung der Bilanzstruktur übertragen. Spezifische Risiken und Vorteile außer der Verbesserung der Bilanzstruktur ergeben sich nicht.

Die Firma des Mutterunternehmens lautet ACT Global GmbH, Sitz Hamburg, Handelsregister B des Amtsgerichts Hamburg HRB 165973. Der Konzernabschluss wird im elektronischen Bundesanzeiger offen gelegt.

Die Angaben der Geschäftsführervergütung unterbleibt mit Hinweis auf § 286 Abs. 4 HGB.

Zum alleinigen Geschäftsführer ist Herr Dr. Ramin Ghaffari, Kaufmann, Hamburg, bestellt.

Die Gesellschaft schlägt vor, den Bilanzgewinn des Mutterunternehmens auf neue Rechnung vorzutragen.

III. Nachtragsbericht

Im Geschäftsjahr 2024 setzen sich viele Entwicklungen aus 2023 fort. Die Rohstoffpreise bewegen sich unverändert auf niedrigen Niveaus, die erzielten Bruttomargen sind nach wie vor vergleichsweise hoch. Die Auswirkungen der weltweiten Krisen wie Ukraine-Konflikt oder die Situation im Roten Meer sind weiterhin sehr begrenzt. Der Umsatz mit russischen Kunden ist in 2024 auf nahezu null gefallen. Höhere Frachtkosten können an die Kunden weitergegeben werden.

Der Konzernabschluss zum 31. Dezember 2023 wurde in der Gesellschafterversammlung vom 30. Juni 2024 gebilligt.

Entwicklung des Konzern-Anlagevermögens im Geschäftsjahr 2023

ACT Global GmbH, Hamburg

Konzernkapitalflussrechnung 2023

In der Kapitalflussrechnung sind die Zahlungsströme nach den Cashflows für die Bereiche der laufenden Geschäftstätigkeit, der Investitions- und der Finanzierungstätigkeit gesondert dargestellt. Die Ermittlung erfolgt unter Anwendung des Deutschen Rechnungslegungs-Standards Nr. 21 (DRS 21).

Eigenkapitalspiegel zum 31. Dezember 2023

Konzern-Lagebericht 2023

Atlantic Chemicals Holding GmbH

1. Grundlagen des Konzerns

Die Unternehmen der ACT Gruppe handeln mit Rohstoffen für Produkte der Nahrungsmittel-, Futtermittel- sowie Kosmetikindustrie. Die Hauptlieferländer sind seit der Gründung der ACT GmbH im Jahre 1985 traditionell China und seit einigen Jahren zunehmend auch Indien. Steigende Bedeutung besaß zuletzt auch der Handel mit Ware aus westlichen Ländern.

Kunden sind gleichermaßen internationale Großkonzerne und mittelständische Unternehmen. Das Hauptabsatzgebiet sind die Staaten der Europäischen Union, in denen 65% des Umsatzes erzielt werden. Die Logistikaktivitäten der ACT Gruppe sind in der MDC Maschen Distribution Center GmbH gebündelt.

Am Ende des laufenden Geschäftsjahres gehörten zur ACT Gruppe inklusive Beteiligungen insgesamt 16 Unternehmen, die unter der Führung der ACT GmbH stehen.

Zu den Stärken der ACT Gruppe zählt neben dem globalen Netzwerk mit Herstellern und Kunden, der mehr als dreißigjährigen Erfahrung in den Märkten und mit den Produkten, vor allem die Schnelligkeit und Flexibilität. ACT ist im Markt als sehr zuverlässiges und dynamisches Unternehmen bekannt, das in der Lage ist, auf sich ändernde Anforderungen schnell zu reagieren.

2. Wirtschaftsbericht

a) Gesamtwirtschaftliche und branchenbezogene Rahmenbedingungen

Wie auch 2022 waren im abgelaufenen Geschäftsjahr die geopolitischen Krisen sowie die hohe Inflation die bestimmenden Themen. Hierbei gewann der erste Themenblock im Laufe des Jahres an Schärfe. Der Krieg in der Ukraine dauert an und ein Interesse an einer schnellen Lösung scheint derzeit keine der beteiligten Parteien zu haben. Im Jahresverlauf ereignete sich dann der terroristische Angriff der Hamas auf Israel, der jedoch ohne größere Auswirkungen auf die Weltwirtschaft blieb. Gravierender waren die Angriffe der Huthi-Rebellen auf westliche Handelsschiffe im Roten Meer, resultierend in Verzögerungen im Schiffsverkehr und höheren Frachtraten.

Der Inflationsschock aus dem Vorjahr wurde von den Märkten weitestgehend abgeschüttelt. Durch die Zinserhöhungen der Zentralbanken sowie die Entspannung in den weltweiten Lieferketten, einem der Hauptinflationstreiber, ging die Inflation zurück, befindet sich aber nach wie vor auf einem hohen Niveau.

Die Weltwirtschaft zeigte sich 2023 der Krisen zum Trotz relativ robust. Die Wachstumsraten betrugen im Durchschnitt ca. 2,5 bis 3%. Positiven Einflüssen wie den ausgelaufenen Corona- Beschränkungen in China oder der nachlassenden Lieferkettenproblematik standen dabei Belastungsfaktoren wie dem anziehenden Zinsniveau gegenüber. Die wirtschaftliche Entwicklung in Deutschland enttäuschte einmal mehr mit einem Negativwachstum von 0,3%. Hohe Energiekosten, eine immer weiter um sich greifende Bürokratie, eine hohe Steuerlast und die weiterhin schleppende Digitalisierung beeinflussen die Wirtschaftskraft negativ.

Zur Bekämpfung der Inflation wurden 2023 die Leitzinsen durch die Federal Reserve bis Jahresende auf 5,25% bis 5,5% erhöht, die EZB erhöhte den Leitzins auf 4,5%. Seither sind die Raten konstant. Für 2024 wird erwartet, dass die Fed vorsichtig mit Zinssenkungen beginnt. Derzeit wird von drei bis vier Schritten ausgegangen. Die EZB sollte den Leitzins eher konstant halten und später mit Zinssenkungen beginnen als die Fed. Der US-Dollar schwankte 2023 gegenüber dem Euro zwischen 1,05 und 1,12, um am Jahresende bei 1,1050 zu schließen. Im aktuellen Geschäftsjahr 2024 wird mit einem konstanten Verlauf gerechnet.

Für die erste Jahreshälfte 2024 gehen die Experten von einem geringeren Wachstum der Weltwirtschaft aus. Belastungsfaktoren sind bspw. die derzeit schlechten Finanzierungsbedingungen, durch die Inflation gesunkene Reallöhne und eine nachlassende Wachstumsdynamik in China. Mit einem Anziehen des Wirtschaftswachstums wird für das zweite Halbjahr gerechnet, z.B. aufgrund von Zinssenkungen in den USA. Das prognostizierte Wachstum der Weltwirtschaft liegt für 2024 bei ca. 2,5%.

Unser Hauptlieferland China agiert auf der Weltbühne weiterhin geschickt, stets seinen Vorteil im Blick. Die heimische Wirtschaft hat jedoch nach wie vor mit Problemen zu kämpfen. Zu nennen sind hier insbesondere der Immobiliensektor und der schwache Binnenkonsum. Langfristige Probleme sind auch die schrumpfende Bevölkerung sowie die hohe Jugendarbeitslosigkeit. Dennoch wird das durchschnittliche Wirtschaftswachstum auch in Zukunft bei 4 bis 5% liegen.

b) Geschäftsverlauf

Generell können wir mit dem Geschäftsverlauf 2023 zufrieden sein. Zwar sank der Umsatz preisbedingt, jedoch konnten wir die verkauften Mengen bei vielen Produkten steigern und relativ hohe Bruttomargen erzielen. Einen negativen Einfluss auf das Jahresergebnis hatten gestiegene Kosten.

Im Gegensatz zum Vorjahr, das sich in zwei völlig verschiedene Jahreshälften teilte, verlief das Jahr 2023 sehr konstant. Die Kundennachfrage während des Jahres gestaltete sich gleichmäßig, ohne besondere Schwankungen.

Das bestimmende Thema war wie schon im zweiten Halbjahr 2022 das sehr niedrige Preisniveau bei einer Vielzahl unserer Produkte. Der Hauptgrund hierfür waren Überkapazitäten in unserem Hauptlieferland China. Die hohen Gewinne während der Corona-Pandemie wurden seitens der Lieferanten vielfach in neue Produktionskapazitäten investiert, was bei vielen Produkten zu einem Überangebot führte. Die weiterhin schwelenden geopolitischen Krisen wie der Ukraine-Krieg hatten so gut wie keinen Einfluss auf den Geschäftsverlauf.

Im abgelaufenen Geschäftsjahr sank der Umsatz aufgrund der niedrigeren Rohstoffpreise um ca. 25% auf 169 Mio. EUR. Die größten Einbußen mussten bei Guar Mehl, Vitamin C oder Sucralose hingenommen werden. Umsatzzuwächse gab es auf der anderen Seite bei einigen Nebenprodukten wie Taurin, Arginin oder Hyaluronsäure.

Gegenläufig zur Umsatzentwicklung stieg die Verkaufsmenge auf ca. 44.200 mt an. Rechnet man das Volumenprodukt Guar Mehl heraus, konnte eine Steigerung um 15% erreicht werden. Leichte Rückgänge bei den Hauptprodukten wie Vitamin C oder Guar Mehl wurden durch Volumensteigerungen bei Nebenprodukten überkompensiert.

Die erzielten Bruttomargen bewegten sich trotz der niedrigen Rohstoffpreise auf einem konstant hohen Niveau, die Durchschnittsmarge lag bei sehr guten 14,5% nach 8,5% im Vorjahr. Zu diesem guten Ergebnis trug auch bei, dass es keine Fälle von Nichtbelieferungen durch die chinesischen Hersteller gab, alle Lieferverträge wurden eingehalten.

Den hohen Bruttomargen standen höhere Kosten gegenüber, etwa in den Bereichen Personal, Lager, Frachten und Zinsen. Die höheren Frachtkosten resultierten aus gestiegenen Raten, die gestiegenen Personalkosten vor allem aus einem höheren Personalbestand. Höhere Zinsen fielen vornehmlich im ersten Halbjahr an, als sich die Ausnutzung der Kreditlinien z.B. aufgrund von hohen Lagerbeständen auf einem hohen Niveau befand.

Eine weitere Folge der niedrigen Rohstoffpreise war ein erheblicher Rückgang der Höhe der Bestände sowie der Forderungen und Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen in der zweiten Jahreshälfte. Die Bilanzsumme lag Ende des Jahres auf einem relativ geringen Niveau.

c) Ertragslage

Der Umsatz verteilt sich regional wie folgt:

Das Jahresergebnis setzt sich aus folgenden Bereichen zusammen:

d) Finanzlage

Die Finanzierung des Geschäftsbetriebes erfolgt durch angemessenes Eigenkapital, ausreichende Banklinien, Lieferantenkredite sowie Gesellschafterdarlehen. Bei einer Bank bestand zum Ende des Geschäftsjahres ein Factoringvertrag mit einem Höchstvolumen von 6 Mio €.

Die ACT Gruppe hat im Wesentlichen kurzfristige Bankverbindlichkeiten, die der Finanzierung kurzfristig fälliger Aktiva (Vorräte und Lieferforderungen) dienen. Der Finanzbedarf wird im Rahmen der bestehenden Kreditlinien laufend dem aktuellen Bedarf angepasst. Die bestehenden Kreditlinien sind ohne feste Laufzeit gewährt.

Die Finanzierung des Wachstums der Gesellschaften war im abgelaufenen Geschäftsjahr zu jedem Zeitpunkt gesichert.

Der Anteil des kurzfristigen Fremdkapitals beträgt 65% (Vj. 74%) der Bilanzsumme.

Die Entwicklung der Liquidität ist aus der Kapitalflussrechnung ersichtlich.

e) Vermögenslage

Bei einem Jahresüberschuss von 2.335 TEUR erhöhte sich das Eigenkapital auf 19.466 TEUR.

Die Eigenkapitalquote stieg bei einer niedrigeren Bilanzsumme von 24,3% auf 31,2%. Es bleibt das Ziel der Gesellschaft, die Eigenkapitalquote in den kommenden Jahren weiter zu erhöhen. Erwirtschaftete Gewinne werden nach wie vor im Unternehmen verbleiben.

Das Working Capital (Umlaufvermögen abzüglich kurzfristiges Fremdkapital) erhöhte sich um 0,8 Mio. EUR auf 13 Mio. EUR.

Im Bereich der Vorräte und Forderungen haben wir die nötige Risikovorsorge durch angemessene Abwertung von Beständen, Rückstellungen für Gewährleistungen und drohende Verluste aus schwebenden Kontrakten getroffen.

f) Finanzielle und nichtfinanzielle Leistungsindikatoren

Die Entwicklung der Ertragslage wird intern beispielsweise mit den Kennzahlen Umsatz- und Eigenkapitalrendite gemessen. Diese Renditekennzahlen berechnen wir dabei anhand des Vorsteuerergebnisses in Relation zum Umsatz bzw. Eigenkapital. Des Weiteren ermitteln wir regelmäßig Liquiditätskennzahlen wie den Liquiditätsgrad III, d.h. das Umlaufvermögen in Beziehung zu den kurzfristigen Verbindlichkeiten. Die Umsatzrendite stieg im abgelaufenen Geschäftsjahr von 0,8% auf 2,1%, die Eigenkapitalrendite von 7,3% auf 12%. Der Liquiditätsgrad III betrug 1,65 nach 1,45 im Vorjahr. Im Bereich der umsatzbezogenen Kennzahlen messen wir z.B. den Umsatz pro Mitarbeiter. Diese Kennzahl beträgt 2,4 Mio. EUR.

Für 2024 rechnen wir im Bereich der Renditekennzahlen mit konstanten Werten, auch der Liquiditätsgrad sollte sich konstant entwickeln.

Entscheidende nichtfinanzielle Leistungsindikatoren sind für uns die Kunden- und die Mitarbeiterzufriedenheit. Wichtige Kunden bewerten uns jährlich mit diversen Leistungskennzahlen (z.B. Pünktlichkeit der Lieferungen). Die Mitarbeiterzufriedenheit messen wir durch anonyme Befragungen. Die Auswertung beider Kennzahlenbereiche ergibt regelmäßig gute bis sehr gute Werte.

3. Prognose-, Chancen- und Risikobericht

a) Prognosebericht

Grundsätzlich wird im Markt für Vitamine, Süßstoffe und andere Lebensmittelzusatzstoffe der Bedarf an qualitativ hochwertigen Produkten zu günstigen Preisen weiter wachsen. Das höchste Wachstumspotential sehen wir bei den Süßstoffen und der Sportlernahrung.

Für das Geschäftsjahr 2024 gehen wir derzeit von einem um ca. 5% geringeren Umsatz aus. Der Grund hierfür sind vor allem weiter sinkende Rohstoffpreise. Auf der Ertragsseite planen wir mit einem konstanten Ergebnis.

b) Chancenbericht

Die bedeutendsten Chancen für die weitere Entwicklung unserer Unternehmen ergeben sich aus der von uns belieferten Industrie sowie dem Preis- und Qualitätsniveau. ACT ist im Bereich der "Fast Moving Consumer Goods" tätig. Beliefert wird die Konsumgüterindustrie vor allem im Bereich Nahrungs- und Futtermittel sowie Kosmetik. Unternehmen dieser Branchen werden dank der zunehmenden Weltbevölkerung, der steigenden Lebenserwartung sowie des kontinuierlichen wissenschaftlichen Fortschritts weiter stetig wachsen. Die größten Wachstumsraten werden derzeit in den Bereichen Süßstoffe und Sportlernahrung erreicht. Bei den Süßstoffen erweist sich die in Großbritannien und weiteren Ländern eingeführte Zuckersteuer als Wachstumstreiber. Diese Maßnahme wird den Konsum von Süßstoffen wie bspw. Sucralose weiter erhöhen.

Unser Unternehmen liefert Inhaltsstoffe für Güter des täglichen Bedarfs, die schnell bewegt, d.h. ständig verbraucht werden. Die Nachfrage ist weiter wachsend und konjunkturell nur geringen Schwankungen ausgesetzt. Hinzu kommt, dass unser Unternehmen viele Hersteller beliefert, die ihre Produkte über Discounter vertreiben. Ein ständig steigendes Preisbewusstsein und Kostendruck bei bestehenden und potentiellen Kunden kommt unserem Unternehmen zugute.

c) Risikobericht

Als Risiken für die Unternehmen der ACT Gruppe gelten Vertragsbrüche der Lieferanten, Haftungsfälle bei Lieferung fehlerhafter Ware, eine Störung der EDV-Anlagen z.B. durch externe Angriffe, das Forderungsausfallrisiko sowie Währungsrisiken.

Das bedeutendste Risiko für die ACT Gruppe ist die Nicht- bzw. verspätete Belieferung durch die chinesischen und indischen Lieferanten. Trotz einiger Fortschritte in den letzten Jahren ist die Vertragstreue in unseren Lieferländern nicht mit westlichen Standards vergleichbar. So kann es dazu kommen, dass ein Lieferant, falls er kurzfristigen Nutzen aus einer Preisbewegung des Marktes ziehen kann, dies auch ausnutzt. Zu den seit Bestehen von ACT erworbenen Kernkompetenzen gehört das Wissen, mit diesem Risiko umzugehen und es zu minimieren.

Für den Fall einer Haftbarhaltung bei schadhafter Ware bestehen Betriebs- und Produkthaftpflichtversicherungen unter Einschluss eventueller Produktrückrufkosten. Dem Risiko der Störung der EDV-Anlagen wird mit mehrfacher Datensicherung sowie Sicherung in ein externes Rechenzentrum begegnet. Um dem Forderungsausfallrisiko angemessen zu begegnen, bestehen bei allen Unternehmen Kreditversicherungen, die grundsätzlich den gesamten Forderungsbestand abdecken. Weiterhin bestehen für alle Kunden strenge Forderungshöchstlimits, die regelmäßig überprüft und ggf. angepasst werden.

Währungsrisiken werden sofort nach dem Entstehen gesichert. Dies geschieht mit Devisentermin- oder Kassageschäften. Weiterhin kommen Währungsswapgeschäfte und die Absicherung durch korrespondierende Fremdwährungspositionen zur Anwendung. Devisengeschäfte werden ausschließlich zu Sicherungszwecken abgeschlossen.

4. Sonstige Angaben

a) Personalbericht

Die Mitarbeiteranzahl blieb im Vergleich zum Vorjahr nahezu unverändert. Im Durchschnitt beschäftigte die ACT Gruppe 72 Mitarbeiter (Vorjahr 69). Nach wie vor verfügen unsere Unternehmen über ein sehr gutes Betriebsklima. Deutlich wird dies in einer niedrigen Fluktuationsrate, einer hohen Mitarbeiterzufriedenheit sowie einer im Durchschnitt langjährigen Betriebszugehörigkeit.

b) Bericht über bestehende Auslandsvertretungen

Neben den Tochtergesellschaften und Beteiligungen betreibt die ACT Gruppe verschiedene Vertretungen im Ausland. Verkaufsbüros befinden sich in Dänemark (zuständig für Skandinavien), Polen, Tschechien, Italien und Russland. Einkaufsbüros bestehen in China sowie in Indien.

c) Sonstige wichtige Vorgänge des Geschäftsjahres

Die Beteiligung "Energize your Life GmbH" wurde mit Wirkung zum 1. Januar 2024 an den vormaligen Minderheitsgesellschafter verkauft.

BESTÄTIGUNGSVERMERK DES UNABHÄNGIGEN KONZERNABSCHLUSSPRÜFERS

An die ACT Global GmbH, Hamburg:

Prüfungsurteile

Wir haben den Konzernabschluss der ACT Global GmbH, Hamburg, und ihrer Tochtergesellschaften (der Konzern) - bestehend aus der Konzernbilanz zum 31. Dezember 2023, der Konzern-Gewinn- und Verlustrechnung, dem Konzerneigenkapitalspiegel und der Konzernkapitalflussrechnung für das Geschäftsjahr vom 1. Januar 2023 bis zum 31. Dezember 2023 sowie dem Konzernanhang, einschließlich der Darstellung der Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden - geprüft. Darüber hinaus haben wir den Konzernlagebericht der ACT Global GmbH, Hamburg, für das Geschäftsjahr vom 1. Januar 2023 bis zum 31. Dezember 2023 geprüft.

Nach unserer Beurteilung aufgrund der bei der Prüfung gewonnenen Erkenntnisse

Gemäß § 322 Abs. 3 Satz 1 HGB erklären wir, dass unsere Prüfung zu keinen Einwendungen gegen die Ordnungsmäßigkeit des Konzernabschlusses und des Konzernlageberichts geführt hat.

Grundlage für die Prüfungsurteile

Wir haben unsere Prüfung des Konzernabschlusses und des Konzernlageberichts in Übereinstimmung mit § 317 HGB unter Beachtung der vom Institut der Wirtschaftsprüfer (IDW) festgestellten deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Abschlussprüfung durchgeführt. Unsere Verantwortung nach diesen Vorschriften und Grundsätzen ist im Abschnitt "Verantwortung des Abschlussprüfers für die Prüfung des Konzernabschlusses und des Konzernlageberichts" unseres Bestätigungsvermerks weitergehend beschrieben. Wir sind von den Konzernunternehmen unabhängig in Übereinstimmung mit den deutschen handelsrechtlichen und berufsrechtlichen Vorschriften und haben unsere sonstigen deutschen Berufspflichten in Übereinstimmung mit diesen Anforderungen erfüllt. Wir sind der Auffassung, dass die von uns erlangten Prüfungsnachweise ausreichend und geeignet sind, um als Grundlage für unsere Prüfungsurteile zum Konzernabschluss und zum Konzernlagebericht zu dienen.

Verantwortung des gesetzlichen Vertreters für den Konzernabschluss und den Konzernlagebericht

Der gesetzliche Vertreter ist verantwortlich für die Aufstellung des Konzernabschlusses, der den deutschen handelsrechtlichen Vorschriften in allen wesentlichen Belangen entspricht, und dafür, dass der Konzernabschluss unter Beachtung der deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Buchführung ein den tatsächlichen Verhältnissen entsprechendes Bild der Vermögens-, Finanz- und Ertragslage des Konzerns vermittelt. Ferner ist der gesetzliche Vertreter verantwortlich für die internen Kontrollen, die er in Übereinstimmung mit den deutschen Grundsätzen ordnungsmäßiger Buchführung als notwendig bestimmt hat, um die Aufstellung eines Konzernabschlusses zu ermöglichen, der frei von wesentlichen falschen Darstellungen aufgrund von dolosen Handlungen (d.h. Manipulationen der Rechnungslegung und Vermögensschädigungen) oder Irrtümern ist.

Bei der Aufstellung des Konzernabschlusses ist der gesetzliche Vertreter dafür verantwortlich, die Fähigkeit des Konzerns zur Fortführung der Unternehmenstätigkeit zu beurteilen. Des Weiteren hat er die Verantwortung, Sachverhalte in Zusammenhang mit der Fortführung der Unternehmenstätigkeit, sofern einschlägig, anzugeben. Darüber hinaus ist er dafür verantwortlich, auf der Grundlage des Rechnungslegungsgrundsatzes der Fortführung der Unternehmenstätigkeit zu bilanzieren, sofern dem nicht tatsächliche oder rechtliche Gegebenheiten entgegenstehen.

Außerdem ist der gesetzliche Vertreter verantwortlich für die Aufstellung des Konzernlageberichts, der insgesamt ein zutreffendes Bild von der Lage des Konzerns vermittelt sowie in allen wesentlichen Belangen mit dem Konzernabschluss in Einklang steht, den deutschen gesetzlichen Vorschriften entspricht und die Chancen und Risiken der zukünftigen Entwicklung zutreffend darstellt. Ferner ist der gesetzliche Vertreter verantwortlich für die Vorkehrungen und Maßnahmen (Systeme), die er als notwendig erachtet hat, um die Aufstellung eines Konzernlageberichts in Übereinstimmung mit den anzuwendenden deutschen gesetzlichen Vorschriften zu ermöglichen, und um ausreichende geeignete Nachweise für die Aussagen im Konzernlagebericht erbringen zu können.

Verantwortung des Abschlussprüfers für die Prüfung des Konzernabschlusses und des Konzernlageberichts

Unsere Zielsetzung ist, hinreichende Sicherheit darüber zu erlangen, ob der Konzernabschluss als Ganzes frei von wesentlichen falschen Darstellungen aufgrund von dolosen Handlungen oder Irrtümern ist, und ob der Konzernlagebericht insgesamt ein zutreffendes Bild von der Lage des Konzerns vermittelt sowie in allen wesentlichen Belangen mit dem Konzernabschluss sowie mit den bei der Prüfung gewonnenen Erkenntnissen in Einklang steht, den deutschen gesetzlichen Vorschriften entspricht und die Chancen und Risiken der zukünftigen Entwicklung zutreffend darstellt, sowie einen Bestätigungsvermerk zu erteilen, der unsere Prüfungsurteile zum Konzernabschluss und zum Konzernlagebericht beinhaltet.

Hinreichende Sicherheit ist ein hohes Maß an Sicherheit, aber keine Garantie dafür, dass eine in Übereinstimmung mit § 317 HGB unter Beachtung der vom Institut der Wirtschaftsprüfer (IDW) festgestellten deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Abschlussprüfung durchgeführte Prüfung eine wesentliche falsche Darstellung stets aufdeckt. Falsche Darstellungen können aus dolosen Handlungen oder Irrtümern resultieren und werden als wesentlich angesehen, wenn vernünftigerweise erwartet werden könnte, dass sie einzeln oder insgesamt die auf der Grundlage dieses Konzernabschlusses und Konzernlageberichts getroffenen wirtschaftlichen Entscheidungen von Adressaten beeinflussen.

Während der Prüfung üben wir pflichtgemäßes Ermessen aus und bewahren eine kritische Grundhaltung. Darüber hinaus

Wir erörtern mit den für die Überwachung Verantwortlichen unter anderem den geplanten Umfang und die Zeitplanung der Prüfung sowie bedeutsame Prüfungsfeststellungen, einschließlich etwaiger bedeutsamer Mängel im internen Kontrollsystem, die wir während unserer Prüfung feststellen.